სტუდენტები, კურსდამთავრებულები, ახალგაზრდა მეცნიერები, რომლებიც იყენებენ ცოდნის ბაზას სწავლასა და მუშაობაში, ძალიან მადლობლები იქნებიან თქვენი.

გამოქვეყნებულია http://www.allbest.ru-ზე

ფედერალური სახელმწიფო საგანმანათლებლო საბიუჯეტო დაწესებულება

უმაღლესი პროფესიული განათლება

„მთავრობასთან არსებული ფინანსური უნივერსიტეტი რუსეთის ფედერაცია»

(ფინანსური უნივერსიტეტი)

ბანკებისა და ბანკების მართვის დეპარტამენტი

საკურსო სამუშაო

„კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდები კომერციული ბანკი»

საფინანსო-საკრედიტო ფაკულტეტის სტუდენტი

სამეცნიერო ხელმძღვანელი: დოქტორი, კალინიჩენკო ნ.პ.

მოსკოვი 2013 წ

• შესავალი
• თავი 1. სარჩევი და მიმდინარე ტენდენციებირუსულ კომერციულ ბანკებში მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების შემუშავება
• დასკვნა
• ცნობები

შესავალი

რუსეთის ფედერაციის თანამედროვე ეკონომიკური სისტემისთვის საბანკო სესხებს დიდი მნიშვნელობა აქვს. ის საშუალებას აძლევს საწარმოებს გააფართოვონ წარმოება და გამოიყენონ დამატებითი რესურსები პროდუქტის ციკლის დასაჩქარებლად. დაკრედიტება არის ბანკის საქმიანობის მთავარი კომპონენტი, ინვესტიციის ძირითადი წყარო, ხელს უწყობს რეპროდუქციის პროცესის უწყვეტობასა და დაჩქარებას, აძლიერებს ეკონომიკურ მდგომარეობას და შეუძლია ცენტრალური ადგილი დაიკავოს მოგების მომტანი საბანკო მომსახურების მოცულობაში.

თუმცა, დღეისათვის ჩვენს ქვეყანაში საბანკო დაკრედიტების შესაძლებლობები ჯერ ბოლომდე არ არის რეალიზებული. ორგანიზაციებს და კომერციულ ბანკებს არ აქვთ საკმარისი შესაძლებლობები საკრედიტო სერვისების ფართო გამოყენებისათვის თავიანთი საქმიანობის განვითარებაში. არც ერთს და არც მეორეს არ შეუძლია უგულებელყოს საბანკო რისკები, რომლებიც წარმოიქმნება საკრედიტო ოპერაციების განხორციელებისას. ბანკებს ემუქრებათ გადახდისუუნარო მსესხებელთან ხელშეკრულების გაფორმება და, შედეგად, მნიშვნელოვანი ზარალის მიყენება, თავის მხრივ, არა მხოლოდ ყოველთვის ვერ ახერხებენ სესხის დაფარვას დროულად, არამედ იყენებენ სესხს დაბალი მომგებიანობის გამო; წარმოების, მათი კრედიტუნარიანობის არასწორი შეფასება და იმიტომ, რომ სხვა მაღალი ფსონებიპროცენტი. და შედეგად, კომერციული ბანკების მიერ გაცემული სესხების რაოდენობის ზრდისა და ძირითადი კაპიტალის ფორმირების წყაროდ გამოყენების მიუხედავად, მათ მაინც დაბალი წილი აქვთ.

ამ ყველაფერმა განსაზღვრა საკურსო სამუშაოს თემის არჩევა.

ასევე შეუძლებელია არ შეამჩნიოთ, რომ აქტიური ოპერაციების ჩატარებისას, კომერციული ბანკები ხელმძღვანელობენ რუსეთის ბანკის ნორმებით და შიდა, დამოუკიდებლად შემუშავებული ინსტრუქციებითა და რეგულაციებით, რომლებიც არ არის ხარვეზების გარეშე. კომერციული ბანკების დამოუკიდებლად შემუშავებული რეგულაციები კრედიტუნარიანობის გამოთვლისა და მომხმარებელთა დაკრედიტების ორგანიზებისთვის ხშირად ფორმალური ხასიათისაა და განცალკევებულია თეორიულ საფუძვლებსა და ამ სფეროში დაგროვილ გლობალურ და შიდა გამოცდილებაზე.

ჩემი კურსის მიზანია კომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის ანალიზის პროცესის მშენებლობასა და გამოყენებასთან დაკავშირებული საკითხების შესწავლა და თანამედროვე პირობებში მისი გაუმჯობესების შესაძლო მიმართულებები.

ამ მიზნის მისაღწევად, ნაშრომი განიხილავს რუსეთის კომერციულ ბანკებში მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების განვითარების ტენდენციებს, იდეების ევოლუციას კრედიტუნარიანობის შეფასების კრიტერიუმების შესახებ, ასევე საერთაშორისო შეფასების პრაქტიკას. ფინანსური მდგომარეობამსესხებელი, გარდა ამისა, მიმდინარეობს მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების ახალი მეთოდების მიმოხილვა.

ნაწარმოების დასაწერად გამოვიყენე მარეგულირებელი და იურიდიული მასალები, სასწავლო ლიტერატურა, პერიოდული გამოცემები, მონოგრაფიები.

1.1 კრედიტუნარიანობის ცნება

საბჭოთა პერიოდის ეკონომიკურ ლიტერატურაში ტერმინი „კრედიტუნარიანობა“ თითქმის არ გვხვდება. ეს მდგომარეობა შეიძლება აიხსნას სასაქონლო-ფულადი ურთიერთობების შეზღუდული გამოყენებით ხანგრძლივი დროის განმავლობაში, ასევე იმით, რომ საკრედიტო ურთიერთობები, რომელიც ძირითადად განვითარდა პირდაპირი ბანკის სესხი, გამოირჩეოდნენ არა ეკონომიკური, არამედ ადმინისტრაციული მართვის მეთოდებით, ახასიათებდნენ საბოლოო გადაწყვეტილების მიღების უფლების ცენტრალიზაციის მაღალი დონე. ამან ზედმეტი გახადა მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება სესხის გაცემის შესახებ გადაწყვეტილების მიღებისას. გარდა ამისა, საწარმოების ფინანსურ მდგომარეობაში სტრუქტურულმა ცვლილებებმა, რაც მოხდა ინდუსტრიალიზაციის გადაჭარბებული ტემპის გამო, განაპირობა ის, რომ საწარმოების უმეტესობა ოციანი წლების ბოლოდან გახდა არასაკრედიტო მსესხებლები. დიდი ხნის განმავლობაში საკრედიტო მექანიზმი ორიენტირებული იყო საწარმოების საკრედიტო შესაძლებლობებზე, რაც ასახავდა განვითარების საშუალო დონეს საკრედიტო მექანიზმიქვეყანა მთლიანად. მოხდა ში თანამედროვე ეკონომიკაცვლილებებმა ყურადღება გაამახვილა ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობის განსაზღვრის აუცილებლობაზე.

განვითარების სპეციფიკა საბანკო სექტორი, განსაკუთრებით რუსეთში, მთავარ როლს თამაშობს „კრედიტუნარიანობის“ კონცეფციის ევოლუციის პროცესის გაგებაში, მასში ჩადებული ეკონომიკური მნიშვნელობის გამოვლენაში. კრედიტუნარიანობა შეიძლება განიხილებოდეს სხვადასხვა კუთხით, რაც დამოკიდებულია ეკონომისტების ამა თუ იმ დროს გაბატონებული მსოფლმხედველობის მიხედვით. ჩვენს ქვეყანაში საკრედიტო ურთიერთობების ტენდენციის განვითარების შეფასებისას შეგვიძლია გამოვიტანოთ დასკვნები კრედიტუნარიანობის ცნებებსა და საკრედიტო ურთიერთობების განვითარებას შორის მჭიდრო ურთიერთობის შესახებ.

კომერციული ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობა არის კლიენტის შესაძლებლობა, სრულად და დროულად დაფაროს თავისი სავალო ვალდებულებები (ძირი და პროცენტი). მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი და შეფასება: საგანმანათლებლო და პრაქტიკული გზამკვლევი / დ.ა. ენდოვიცკი, ი.ვ. ბოჩაროვა. - მე-2 გამოცემა, წაშლილია. - M.: KnoRus, 2008. - 264 გვ. s103.

მსესხებლის გადახდისუნარიანობისგან განსხვავებით, კრედიტუნარიანობა არ მიუთითებს ვალდებულებების შეუსრულებლობაზე გასული პერიოდის ან კონკრეტული თარიღი, მაგრამ გულისხმობს ნასესხები სახსრების უახლოეს მომავალში დაფარვის შესაძლებლობას. წარსულში გადახდისუუნარობის დონე არის ერთ-ერთი ფორმალური მაჩვენებელი, რომელიც მხედველობაში მიიღება კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასებისას. თუ მსესხებელს აქვს ვადაგადაცილებული დავალიანება, ხოლო ნაშთი არის ლიკვიდური და საკმარისი ზომის კაპიტალი, მაშინ წარსულში ბანკში გადახდების ერთჯერადი დაგვიანება არ არის კლიენტის არაკომპეტენტურობის დასკვნის საფუძველი. სანდო და სტაბილური კლიენტები არ დაუშვებენ ბანკს, მომწოდებლებს ან ბიუჯეტს გრძელვადიან გადაუხდელობას.

კლიენტის კრედიტუნარიანობის დონე მიუთითებს ინდივიდუალური საბანკო რისკის დონეზე, რომელიც დაკავშირებულია კონკრეტული მომხმარებლისთვის კონკრეტული სესხის გაცემასთან.

საშინაო და მსოფლიო საბანკო პრაქტიკასაშუალებას გვაძლევს ფოკუსირება მოვახდინოთ მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შემდეგ კრიტერიუმებზე: კლიენტის ბუნება, სახსრების სესხება, სახსრების გამომუშავების შესაძლებლობა მიმდინარე საქმიანობისას ვალის დაფარვის მიზნით ( ფინანსური შესაძლებლობები), კაპიტალი, სესხის უზრუნველყოფა, პირობები, რომლითაც ხდება საკრედიტო ოპერაცია, კონტროლი (მსესხებლის საქმიანობის საკანონმდებლო საფუძველი) საბანკო მენეჯმენტი: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / რედ. ო.ი. ლავრუშინი. - მე-2რედ., შესწორებული და დამატებითი - M.: KnoRus, 2009. - 554 გვ., გვ. 274 .

გირაოს ხარისხი და შეკვეთის სანდოობა განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია, როდესაც ბანკის კლიენტის ფულადი სახსრები არასაკმარისია.

საკრედიტო ტრანზაქციის განხორციელების პირობები მოიცავს ქვეყანაში, რეგიონსა და ინდუსტრიაში არსებულ ან მოსალოდნელ ეკონომიკურ მდგომარეობას და პოლიტიკურ ფაქტორებს. ეს პირობები განსაზღვრავს ბანკის გარე რისკის ხარისხს და მხედველობაში მიიღება ბანკის სტანდარტების გადაწყვეტისას ფულადი სახსრების ნაკადების, ბალანსის ლიკვიდობის, კაპიტალის ადეკვატურობისა და მსესხებლის მართვის დონის შეფასებისას.

1.2 იდეების ევოლუცია კრედიტუნარიანობის შეფასების კრიტერიუმების შესახებ

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის კომერციული ბანკი

უზურობა არის დაკრედიტების გაჩენის საფუძველი როგორც საშინაო, ისე საგარეო ისტორიაში. რუსეთის ეკონომიკის დომინანტური სექტორი იყო სოფლის მეურნეობა, სადაც ორგანიზაციის ძირითადი ტიპი იყო მიწის მესაკუთრეების ქონება, წამყვანი კლასი იყო თავადაზნაურობა და, შესაბამისად, სესხის აღების ყველაზე გავრცელებული ტიპი იყო მიწის მესაკუთრეთა და დიდგვაროვნების სესხება, რომელიც უზრუნველყოფილია მიწის ნაკვეთით. ასეთ პირობებში მსესხებლის სანდოობის ძირითადი პირობები იყო მისი სახელი, გირაოს სახით მიწოდებული მიწების რაოდენობა და საკუთრებაში არსებული სულების რაოდენობა.

რუსეთის საბანკო სისტემის განვითარების მომდევნო ეტაპზე მე -18 - მე -19 საუკუნის პირველ ნახევარში. საბანკო სისტემაგაიმარჯვა სახელმწიფო ქონება, ხოლო წამყვანი როლი ენიჭებოდა სახელმწიფო (სახელმწიფო) საკრედიტო დაწესებულებებს.

კერძო დაკრედიტების არასაკმარისობის გამო მევახშეებს შორის საპროცენტო განაკვეთების ზრდა გაგრძელდა, რაც იმას ნიშნავს, რომ გაიზარდა საკრედიტო ინსტიტუტების ორგანიზების საჭიროებაც. 1754 წელს სენატისა და სენატის ოფისის დაქვემდებარებაში შეიქმნა კეთილშობილების სახელმწიფო ბანკი სანკტ-პეტერბურგსა და მოსკოვში, ასევე ბანკი სანქტ-პეტერბურგის პორტში სავაჭრო საქმეების გასაუმჯობესებლად. როგორც მოგვიანებით გაირკვა, ეს ქმედებები განხორციელდა მხოლოდ მსესხებელთა სპეციალური ჯგუფის - კეთილშობილების დანარჩენი მოსახლეობის დასაცავად, საპროცენტო განაკვეთის შეზღუდვის შედეგი იყო მხოლოდ სესხების ღირებულების ზრდა და პირობების გართულება; სესხის მისაღებად.

ამრიგად, შეგვიძლია ვთქვათ, რომ 1860 წლამდე საკრედიტო ურთიერთობების განვითარების შედეგი იყო მთავარი, უნიკალური ტიპის მსესხებლის პოზიციების გაჩენა და გაძლიერება - ეს იყო მიწის მესაკუთრე, მამულის მფლობელი და გლეხები. ისტორიულად შეიძლება დადასტურდეს, რომ საკრედიტო სერვისების უმეტესი ნაწილი მიეწოდა ამ ტიპის მსესხებელს. და შედეგად, სესხების ხარისხი საგრძნობლად გაუარესდა, ვინაიდან კრედიტუნარიანობის შეფასებისას გადამწყვეტი როლი ითამაშა არა ყველასთვის მკაფიო და თანაბარი კრიტერიუმებით, არამედ ძალაუფლებასთან სიახლოვემ და გარკვეული წრის, კლასისადმი მიკუთვნებულობამ.

შემდეგ, 1860 წელს შეიქმნა სახელმწიფო ბანკი. როგორც ნათქვამია 1860 წლის 31 მაისს დამტკიცებულ წესდებაში, ამ ბანკის შექმნა განპირობებული იყო ორი ძირითადი პრობლემის გადაჭრის აუცილებლობით: ბანკი შეიქმნა ორი მნიშვნელოვანი პრობლემის გადასაჭრელად: სავაჭრო ბრუნვის აღორძინება და ფულადი საკრედიტო სისტემის გაძლიერება. ასე რომ, სახელმწიფო ბანკის პირადად განხორციელდა სრულფასოვანი კომერციული საკრედიტო ინსტიტუტის შექმნა.

მცირე საკრედიტო ინსტიტუტები აქტიურად განვითარდნენ მე-19 საუკუნის შუა ხანებიდან მე-20 საუკუნის დასაწყისამდე. ფუნქცია საწყისი ეტაპიმცირე საკრედიტო დაწესებულებების ჩამოყალიბება განპირობებული იყო იმით, რომ გლეხები არ იყვნენ საკმარისად წერა-კითხვის უნარის მქონენი და ამას საკუთარი ძალებით არ შეეძლოთ, უფრო მეტიც, არ იყო ორგანიზებული ზოგადი ზედამხედველობა. შედეგად, არსებობს უზრუნველყოფის და გარანტიების ნაკლებობა, სესხის ხშირი გადაწერა ახალი ტერმინი, ნასესხები სახსრების არასათანადო გამოყენება. მხოლოდ მოგვიანებით დაიწყო მნიშვნელობა გირაოს ხელმისაწვდომობაზე და არა მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასებაზე.

ამრიგად, შეგვიძლია ვთქვათ, რომ 1817 წლამდე საკრედიტო ურთიერთობების განვითარების შედეგი იყო პოზიციისა და კავშირების საფუძველზე დაკრედიტებიდან გადასვლის გაჩენა სისტემაზე, რომელიც დაფუძნებულია კლიენტის კრედიტუნარიანობის ანალიზსა და შეფასებაზე. შემოსავლის გამომუშავების უნარი ორგანიზაციის კრედიტუნარიანობის უპირველესი საზომი გახდა. რეპროდუქციის გაფართოების შესაძლებლობამ ხელი შეუწყო სახსრების მიმოქცევიდან გათავისუფლებას და მათი სასესხო დავალიანების ლიკვიდაციის მიმართულებას. მსესხებლის საქმიანი რეპუტაცია და მორალური თვისებები ყურადღების საგანი გახდა.

ქვეყნის საბანკო სისტემაში მნიშვნელოვანი ცვლილებები მოხდა 1917 წლის შემდეგ, ოქტომბრის რევოლუციის შედეგად. სახელმწიფო მონოპოლია გავრცელდა საბანკო საქმეებზე (განკარგულება „ბანკების ნაციონალიზაციის შესახებ“, რომელიც მიღებულ იქნა 1917 წლის ბოლოს, უნდა შერწყმულიყო ყველა არსებული კერძო ბანკი და საბანკო ოფისი). სახელმწიფო ბანკი. სასაქონლო-ფულადი ურთიერთობები დაირღვა და დაინგრა, რამაც გამოიწვია გადახდებისა და სესხების მოცულობის მკვეთრი შევიწროება.

საბჭოთა პერიოდი დაკრედიტების პრინციპებში მნიშვნელოვანი ცვლილებებით გამოირჩეოდა. არ იყო გათვალისწინებული მსესხებლების რეალური საჭიროებები სახსრების მიმართ და სესხის დაფარვის შესაძლებლობა დამტკიცებული გეგმები და ხარჯთაღრიცხვები იყო საფუძველი ორგანიზაციების დაკრედიტებისთვის. გავრცელებული იყო დაუფარავი სესხების ზარალის სახით ჩამოწერის პრაქტიკა. დაგეგმილი ინდიკატორები, რომელთა ღირებულებები ზემოდან იქნა მიღებული, უფრო დიდი როლი ითამაშა სესხის გაცემაში, ვიდრე მსესხებლის რეალური კრედიტუნარიანობა არ იყო გათვალისწინებული.

ამრიგად, 21-ე საუკუნის დასაწყისისთვის რეფორმებმა გამოიწვია ორსაფეხურიანი საბანკო სისტემის ჩამოყალიბება. კომერციული ბანკები კლიენტებს სესხებს სრულიად დამოუკიდებლად აძლევენ. კანონების დაცვა საბაზრო ურთიერთობებიბანკები იძულებულნი არიან შეიმუშაონ დაკრედიტების შეფასების გზები. ტერმინი კრედიტუნარიანობა კვლავ იძენს მნიშვნელობას.

ამჟამად, კლიენტის კრედიტუნარიანობის მთავარი მაჩვენებელი მისი რეიტინგი გახდა. საკრედიტო რეიტინგი (საკრედიტო რეიტინგი) არის უნივერსალური ღირებულება, რომლის ფორმირება ეფუძნება გარკვეულ კრიტერიუმებს. საკრედიტო რეიტინგის დადგენის პროცესი მოიცავს მსესხებლის საქმიანობაში თანდაყოლილი ინდიკატორების სერიის მნიშვნელობების კონვერტირებას ერთი ინდიკატორის აგრეგირებულ ღირებულებად, რომელიც განსაზღვრავს კრედიტუნარიანობის დონეს. რეიტინგის გამოჩენა გამოწვეული იყო ყოვლისმომცველი ინდიკატორის აუცილებლობით, რომელსაც აქვს მაღალი ხარისხის საინფორმაციო შინაარსი კრედიტუნარიანობის გაანალიზებისას.

1.3 მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობის შეფასების საერთაშორისო პრაქტიკა

შეფასების მრავალი მეთოდი არსებობს ჩვენს ქვეყანაში და მთელ მსოფლიოში. ფინანსური მდგომარეობაბანკის კლიენტი. ამ სფეროში დაგროვილი ცოდნის რაოდენობა საკმაოდ მნიშვნელოვანია. არ შეიძლება უარვყოთ, რომ თანამედროვე პირობებში ამ ცოდნის გამოყენება არა მხოლოდ შესაძლებელია, არამედ აუცილებელია, რადგან კომერციული ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების ზოგადი რეკომენდაციები ხშირად არასაკმარისი და ძალიან ფორმალურია და თითოეულ ინდივიდუალურ ორგანიზაციას აქვს საკუთარი, სუბიექტური. შეფასების მეთოდები. მე მოვიყვან მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების წლების განმავლობაში შემუშავებული რამდენიმე მეთოდის მაგალითებს.

ზოგიერთ ავსტრალიურ ბანკში გამოყენებული მეთოდოლოგია ავსტრალიური ბანკების საკრედიტო რისკის რეიტინგი / APRA, 2000. გვ. 16.

რეიტინგის გამოთვლაში მონაწილე ფაქტორების ოთხი ძირითადი ჯგუფია:

1. მსესხებლის ფინანსური ანგარიშგებიდან გამოთვლილი ფინანსური კოეფიციენტები;

2. ფულადი სახსრების მოძრაობის მაჩვენებლები;

3. მსესხებლის მენეჯმენტის შეფასება;

4. მსესხებლის საქმიანობის დარგის მახასიათებლები.

რეიტინგის დადგენისას ძირითადად გამოიყენება 2-3 ინდიკატორი თითოეულ ჯგუფში. ბევრი ბანკის შიდა სარეიტინგო სკალები შესაბამისობაშია სასწორებთან სარეიტინგო სააგენტოები"Moody, s" და "Standard & Poor's", რამაც შესაძლებელი გახადა სხვადასხვა მსესხებლების რეიტინგების შედარება შესაძლო დაკარგვაინდივიდუალური აქტიური ოპერაციებისთვის საშუალებას გაძლევთ ეფექტურად მართოთ საკრედიტო რისკის ოდენობა.

ამერიკული ბანკების განზოგადებული მეთოდოლოგია.

აშშ ბანკების უმეტესობა ითვალისწინებს შემდეგ ფაქტორებს მსესხებლის კრედიტუნარიანობის განსაზღვრისას:

· ანალიზი ფინანსური ანგარიშგებამსესხებელი. მსესხებლის ფულადი ნაკადები, დროულად რეაგირების უნარი სასესხო ვალდებულებებიექვემდებარება შემოწმებას;

· მსესხებლის ინდუსტრიის ანალიზი. ეკონომიკური ციკლებიინდუსტრიაში. ინდუსტრიის მდგომარეობა მოცემულ დროს და საპროგნოზო ღირებულებები სესხის გაცემის პერიოდისთვის;

· მსესხებლის ფინანსური ანგარიშგების ხარისხი. ახლო წარსულში საწარმოს ანგარიშგება აღიარებული იყო სანდო და სანდო აუდიტის შედეგების საფუძველზე. თუმცა, ბოლოდროინდელი კორპორატიული არასწორი წარმოდგენის სკანდალების გაშუქება აშშ-სა და ევროპაში საბუღალტრო ინფორმაციაძირეულად შეარყია ნდობა ანალიზისა და აუდიტის ინსტიტუტის მიმართ. ამჟამად, გლობალური საბანკო და ეკონომიკური საზოგადოება აქტიურად ეძებს ინსტრუმენტებს ანგარიშგების სანდოობის დასადასტურებლად და დასადასტურებლად.

· მსესხებელს აქვს სარეიტინგო სააგენტოს მიერ მინიჭებული საკრედიტო რეიტინგი;

· მსესხებლის მართვის დონის შეფასება;

· მსესხებლის კომპანიის ზომა (შემოსავლებისა და აქტივების ჯამი, კაპიტალიზაციის მიხედვით საფონდო ბაზარი);

· უფასო წვდომის შესაძლებლობა ფინანსური ბაზარისესხები.

ამერიკული ბანკების პრაქტიკაში ხშირად გამოიყენება "ხუთი C წესი" (მან მიიღო სახელი კლიენტის შერჩევის კრიტერიუმების პირველი ასოებიდან - ისინი ყველა მითითებულია ასო "C"-ით დაწყებული სიტყვებით):

· ხასიათი (მსესხებლის პერსონაჟი);

· ტევადობა (ფინანსური შესაძლებლობები);

· კაპიტალი (კაპიტალი);

· გირაო (გირაო);

· პირობები (ზოგადი ეკონომიკური პირობები).

ფრანგული ბანკების მეთოდოლოგია.

საფრანგეთში, მსესხებლის კრედიტუნარიანობის განსაზღვრა შედგება სამი ბლოკისგან:

საწარმოს ზოგადი ფინანსური და ეკონომიკური შეფასება;

გამოყენებული საკრედიტო შეფასება თითოეული ბანკისთვის;

საფრანგეთის ბანკის ბარათის ინდექსზე წვდომა.

პირველი ბლოკი გულისხმობს ორგანიზაციის საქმიანობის ბუნებას, მისი მუშაობის თავისებურებებს და ინფორმაციას წარმოების ფაქტორების შესახებ. დანარჩენ ორ ბლოკს სპეციალისტები სწავლობენ შემდეგ ასპექტებში: შრომითი რესურსები (განათლება, მენეჯმენტის კომპეტენცია და გამოცდილება, მემკვიდრეების ხელმისაწვდომობა, მენეჯერის გადაადგილების სიხშირე სამუშაოებს შორის, პერსონალის სტრუქტურა, ხელფასი); წარმოების რესურსები(ცვეთა და ამორტიზაციადი ძირითადი საშუალებების თანაფარდობა, ინვესტიციის დონე, აღჭურვილობის ცვეთა ხარისხი); ფინანსური რესურსები; ეკონომიკური გარემო (ამჟამინდელი ეტაპი სიცოცხლის ციკლიწარმოებული პროდუქტები, არის თუ არა მწარმოებლის მონოპოლია, მენეჯმენტისა და მარკეტინგის განვითარების დონე).

მეორე ბლოკში ტარდება მსესხებლის ფორმალური შეფასება, ბალანსებისა და მოგება-ზარალის ანგარიშგების საფუძველზე. ამრიგად, Credit Lion იყენებს შემდეგ ხუთ ინდიკატორს:

K x = მთლიანი საოპერაციო შემოსავალი: დამატებული ღირებულება;

K 2 = ფინანსური ხარჯები: დამატებული ღირებულება;

K 3 = კაპიტალური ხარჯები წლისთვის: დამატებული ღირებულება;

K 4 = გრძელვადიანი ვალდებულებები: დამატებული ღირებულება;

K 5 = წმინდა ფულადი ნაშთი: ბრუნვა,

სადაც დამატებული ღირებულება = შემოსავალი - მატერიალური ხარჯები;

მთლიანი საოპერაციო შემოსავალი = დამატებული ღირებულება - ხარჯები.

ინდიკატორების გამოთვლის მონაცემები შემდგომში ქმნიან მათ ჯამს წონითი კოეფიციენტებით, რომელთა მნიშვნელობა გულისხმობს ანალიზის მეორე ბლოკის შედეგს.

ბარათის ინდექსთან დაკავშირება ბანკს საშუალებას აძლევს მიიღოს მოსაზრებები მომავალი მსესხებლის ხასიათის შესახებ მიუკერძოებელი დამკვირვებლისგან (საფრანგეთის ბანკი) და გაიგოს მეტი მსესხებლის საკრედიტო ისტორიის შესახებ.

თავი 2. ახალი ფენომენები მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასებისას რუსეთის კომერციულ ბანკებში

2.1 საკრედიტო რეიტინგების, როგორც მსესხებლის კრედიტუნარიანობის მთავარი ინდიკატორის გამოყენების ტენდენციები

ასე რომ, მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დამახასიათებელი მთავარი მაჩვენებელი მისი საკრედიტო რეიტინგია.

საკრედიტო რეიტინგი მიზანშეწონილია განიხილოს რამდენიმე კუთხით: საკრედიტო რეიტინგი შიდა და დასავლური პრუდენციალური ზედამხედველობის ორგანოების თვალსაზრისით (I); საკრედიტო რეიტინგი ადგილობრივი და დასავლური კომერციული ბანკების თვალსაზრისით (II). არის სხვა მიდგომები.

ამჟამად საკრედიტო ინსტიტუტები რეგლამენტით ხელმძღვანელობენ ცენტრალური ბანკი RF 2004 წლის 26 მარტის No. 254-P „სესხებზე, სესხებზე და ეკვივალენტურ დავალიანებაზე შესაძლო ზარალის რეზერვების ფორმირების პროცედურის შესახებ“. თეორიული პოსტულატებიდან კრედიტუნარიანობის ინდიკატორის პირდაპირ გამოყენებაზე გადასვლა სწორედ ამ დოკუმენტის მიღებით იყო განპირობებული. მაგალითად, სესხის ხარისხის კატეგორიის განსაზღვრის ერთ-ერთი კომპონენტია მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობა. მიუხედავად იმისა, რომ თითოეული საკრედიტო დაწესებულება დამოუკიდებლად განსაზღვრავს და ამტკიცებს სიას ფინანსური მაჩვენებლებიხოლო მათი გამოთვლის პროცედურას, საკრედიტო რისკის განსაზღვრის სანდოობა იზრდება მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობის კარგი, საშუალო ან ცუდი დადგენით, რაც შესაძლებელს ხდის უფრო მაღალი სიზუსტით განსაზღვროს მისი რისკის დონე.

No1 ინსტრუქციის შესაბამისად საკრედიტო რისკის სტანდარტებს N b, N 7 და N 9 აქვს ზოგადადგამოთვლები: მთლიანი თანხაკონკრეტული პირის (პირთა ჯგუფის) მოთხოვნები შეწონილია რისკის ხარისხით და კორელაციაშია ზომასთან საკუთარი სახსრებიქილა. აშკარაა, რომ სტანდარტები დადგენილია აბსოლუტურ, რაოდენობრივ საფუძველზე. ასევე, ასეთი გათვლები არ ითვალისწინებს მსესხებლის ფინანსურ მდგომარეობას, მის კრედიტუნარიანობას. მიუხედავად იმისა, რომ აქტივები არის „რისკზე შეწონილი“, ასეთი შეწონვა არ ეფუძნება საწარმოს კრედიტუნარიანობის შეფასებას.

კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტის Ht გაანგარიშებისას ბანკის კაპიტალი კორელირებულია რისკის მიხედვით შეწონილ აქტივებთან. ასეთ შემთხვევაში ჩვენ დაინტერესებული ვართ საწარმოებსა და ორგანიზაციებზე გაცემული სესხებით. ზოგიერთი სესხის მინიჭება II და III რისკ ჯგუფებზე განპირობებულია რუსეთის ფედერაციის მთავრობის გარანტიით, გირაოთი. ძვირფასი ლითონებიინგოტებში; გირაო ფასიანი ქაღალდებიფედერაციის სუბიექტები და ფედერაციის სუბიექტების სახელმწიფო ორგანოების გარანტიები. გაცემული სესხების უმეტესობა ეკუთვნის V-ს, ყველაზე სარისკო ჯგუფს და არ არის განსხვავება მაღალი და მაღალი მსესხებლების შორის. დაბალი დონეკრედიტუნარიანობა.

ზემოთ განხილული სტანდარტები არანაირად არ ასახავს ურთიერთობას მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დონესა და საკრედიტო რისკის ოდენობას შორის. კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტის გაანგარიშებისას აქტივები წონით ხდება რისკის ხარისხის მიხედვით, უფრო მეტიც, მესამე პირებსსესხები ყველაზე ხშირად შეიძლება კლასიფიცირდეს V რისკის ჯგუფად. სესხების შემდგომ კლასიფიკაციას სხვადასხვა საწარმოს კრედიტუნარიანობაზე დაფუძნებული პრაქტიკული მნიშვნელობა არ აქვს, ვინაიდან მას არ შეუძლია გავლენა მოახდინოს საკრედიტო რისკის ხარისხზე კაპიტალის ადეკვატურობის კოეფიციენტის გამოთვლის მიზნით. საკრედიტო რისკის სტანდარტები აფასებენ რისკის აბსოლუტურ მნიშვნელობას და არ ითვალისწინებენ მის ხასიათს. სხვადასხვა ფინანსური პირობების მქონე ორგანიზაციები ერთმანეთს უტოლდებიან, მიუხედავად აშკარა განსხვავებებისა რისკის ხარისხში, რომელიც წარმოიქმნება საკრედიტო ტრანზაქციის განხორციელებისას. კომერციული ბანკები ასევე განიცდიან გარკვეულ მინუსებს, რადგან, მაგალითად, სტანდარტის N-ის გაანგარიშება (ირიბად ზღუდავს ბანკის შესაძლებლობას სესხის გაცემაზე. რეალური სექტორიეკონომიკა.

ამრიგად, შიდა საბანკო პრაქტიკაში შემდეგი ვითარება შეიქმნა. ერთის მხრივ, კომერციული ბანკები იძულებულნი არიან გამოთვალონ საკრედიტო რისკების ინდიკატორები და სტანდარტები რუსეთის ბანკის მოთხოვნების შესაბამისად. ამ ინდიკატორებს არ შეუძლიათ იმოქმედონ როგორც პროდუქტიული ინსტრუმენტი საკრედიტო რისკების მართვისთვის, რადგან ისინი არა მხოლოდ არ ითვალისწინებენ მსესხებლების საქმიანობაში ობიექტურად არსებულ განსხვავებებს, არამედ არ შეუძლიათ განსაზღვრონ რისკის დონე უახლოეს მომავალში. მეორე მხრივ, საკრედიტო რისკების ყოველდღიური მონიტორინგის აუცილებლობა ბანკებს აიძულებს შეიმუშაონ საკუთარი გაანგარიშების მეთოდები. ეს ართულებს ბანკის მუშაობას, ზრდის დოკუმენტების ნაკადს და დროის ხარჯებს.

2.2 მსესხებლისთვის საკრედიტო რეიტინგის მინიჭების ალგორითმი

როგორც უკვე აღვნიშნეთ, საკრედიტო რეიტინგის მინიჭება უმეტეს შემთხვევაში სუბიექტური პროცესია, არა მხოლოდ მათემატიკური გამოთვლების საფუძველზე, არამედ გათვალისწინებაც. ადამიანური ფაქტორი. როგორც ჩანს, ძირითადი პრობლემები მდგომარეობს მსესხებლის არასწორი შეფასების მაღალ ალბათობაში, რამაც შეიძლება გამოიწვიოს როგორც საკრედიტო ტრანზაქციებზე მიღებული რისკის ხარისხის დამახინჯება, ასევე არაადეკვატურობა. საპროცენტო განაკვეთის პოლიტიკაგამოყოფილი რესურსების მიხედვით.

საკრედიტო რეიტინგის მინიჭება შედგება ინდიკატორების სიმრავლიდან ერთ მნიშვნელობზე – რეიტინგზე გადასვლას. საკრედიტო რეიტინგის დადგენის სამი ძირითადი მიდგომა არსებობს: სტატისტიკური გამოთვლის მეთოდები, შეზღუდული საექსპერტო შეფასება და პირდაპირი ექსპერტის შეფასება. უშუალო საექსპერტო შეფასების მოდელები, როგორც წესი, მისი დეველოპერების ნოუ-ჰაუა და ქმედებების თანმიმდევრობა არ არის აღწერილი და განისაზღვრება კონკრეტული სესხის ოფიცრის კვალიფიკაციით. ეს მეთოდი საკმაოდ ძვირია და მას ძირითადად მსოფლიოს წამყვანი სარეიტინგო სააგენტოები იყენებენ.

მსესხებლის საქმიანობის რაოდენობრივი მაჩვენებლების შეფასებისას გამოიყენება სტატისტიკური გამოთვლების შედეგების საფუძველზე საკრედიტო რეიტინგის განსაზღვრა. შეზღუდული საექსპერტო შეფასების მოდელები ეფუძნება სტატისტიკური მეთოდების გამოყენებას, შემდგომი კორექტირებით გარკვეული ხარისხობრივი პარამეტრების საფუძველზე.

რაოდენობრივი მაჩვენებლები არის მონაცემები მსესხებლის ფინანსური ანგარიშგებიდან, ხოლო მაკრო ფაქტორები აღიარებულია ხარისხობრივ ფაქტორებად. ეკონომიკური მდგომარეობა, დარგის მახასიათებლები, მსესხებლის პოზიცია ბაზარზე, მენეჯმენტის შეფასება და ა.შ. საკრედიტო რეიტინგები გამოითვლება რაოდენობრივი მაჩვენებლების საფუძველზე სტატისტიკური მეთოდების გამოყენებით. რეიტინგის ღირებულება შემდგომში იცვლება ხარისხობრივი ფაქტორების გათვალისწინებით.

ბოლო დრომდე, მსესხებლის საქმიანობის რაოდენობრივ მაჩვენებლებზე დაფუძნებული საკრედიტო რეიტინგის მინიჭების ყველაზე პოპულარული მეთოდი იყო ინდიკატორების ქულები, რომელიც დაფუძნებულია რეიტინგის შემქმნელ კოეფიციენტებს შორის წრფივი ურთიერთობის გაანგარიშებით. ასეთი შეფასების ეტაპები:

საკრედიტო რეიტინგში ჩართული ინდიკატორების გაანგარიშება;

ინდიკატორის „კლასის“ სკალის დადგენა მისი მნიშვნელობიდან გამომდინარე;

წონების განაწილება ინდიკატორებს შორის;

მოდით განვიხილოთ ამ ინდიკატორების გამოთვლის მეთოდოლოგია OJSC Lukoil-ის მაგალითის გამოყენებით (გამოთვლები განხორციელდა დანართი 1, დანართი 2, მონაცემების გამოყენებით).

1. ლიკვიდურობის კოეფიციენტები

1.1.მიმდინარე ლიკვიდობა

1.2.სწრაფი ლიკვიდობა

1.3. აბსოლუტური ლიკვიდობა

2. ბრუნვის კოეფიციენტები

2.1. დებიტორული ბრუნვა

2.2. აქტივების ბრუნვა

2.3. ფიქსირებული კაპიტალის ბრუნვა

3. მომგებიანობა

3.1. აქტივების დაბრუნება

3.2. კაპიტალის დაბრუნება

4. ვალის მომსახურების კოეფიციენტების ანალიზი

დაფარვის კოეფიციენტი %

5. ფინანსური ბერკეტების ანალიზი

ფინანსური ბერკეტი

შპს ლუკოილის 2012 წლის ძირითადი მაჩვენებლების შედარება საანგარიშო წელიწინა 2011 წელთან შედარებით პირველი დადებითი ფაქტორი შეინიშნება - მიმდინარე ლიკვიდობა 3.84-დან 3.95-მდე გაიზარდა. ლიკვიდურობის ზრდა პოზიტიური ფაქტორია სესხზე განაცხადის განხილვისას, ვინაიდან გადაუდებელი გადახდის შემთხვევაში შპს LUKOIL შეძლებს გადაიხადოს რაც შეიძლება მალე. თუ შპს LUKOIL-ის მაჩვენებლებს შევადარებთ დარგის მაჩვენებლებს, მაშინ ლუკოილის კომპანიის აქტივებზე ანაზღაურება შეადგენს 11,49%-ს, ხოლო მთლიანი ინდუსტრიისთვის აქტივებზე ანაზღაურება შეადგენს 3,51%-ს. კაპიტალის ანაზღაურება შეადგენს 15,63%-ს, ხოლო ინდუსტრიის საშუალო მაჩვენებელი 5,52%-ს შეადგენს. სწრაფი ლიკვიდურობა არის 1,3%, ხოლო ინდუსტრიის საშუალო 0,51%. ეს ფაქტორი ასევე დადებითია, რადგან ლუკოილს შეუძლია სესხის გადახდა უფრო სწრაფად, ვიდრე კონკურენტები, რაც უპირატესობაა სესხის გაცემაში. მიმდინარე ლიკვიდობა ასევე აღემატება მრეწველობის მიმდინარე ლიკვიდობას (1,95% 0,66%-ის წინააღმდეგ). პროცენტის დაფარვის კოეფიციენტი არის 139.95 ინდუსტრიის 321.45-თან შედარებით. ეს არის საშუალო მაჩვენებელი კომპანიისთვის, რომ კომპანიის მოგება საკმარისი იქნება სესხის პროცენტის დასაფარად, განსაკუთრებით იმის გათვალისწინებით, რომ ლუკოილს აქვს დავალიანება აქტივების მიმართ = 25.03%, ანუ კომპანიის დავალიანება არის კაპიტალის სტრუქტურის 25%. შპს ლუკოილი. კოეფიციენტი ფინანსური დამოუკიდებლობაარის 9.04 13.73-ის წინააღმდეგ, რაც ასევე დადებითი თვისებაა კომპანიისთვის.

ამდენად, მიღებული მონაცემების საფუძველზე ჩემი ფინანსური ანალიზი, შეგიძლიათ მივანიჭოთ Lukoil OJSC 1 (უმაღლესი) ხარისხის კატეგორია. ეს ნიშნავს საკრედიტო რისკის არარსებობას (ანუ ვალდებულებების შეუსრულებლობის შემთხვევაში ფინანსური ზარალის ალბათობა მინიმალურია ან 0-ის ტოლია).

გრძელვადიან პერსპექტივაში, არ არსებობს უარყოფითი ტენდენციები, რამაც შეიძლება გავლენა მოახდინოს OJSC Lukoil-ის ფინანსურ სტაბილურობაზე.

2.3 ნერვული ქსელი, როგორც მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების ინსტრუმენტი

ჩართულია თანამედროვე სცენამსოფლიო აქტიურად ავითარებს მათემატიკის ახალ გამოყენებითი დარგს, სპეციალობით ხელოვნურ ნერვულ ქსელებში (NN). ნერვული ქსელებისადმი მზარდი ინტერესი აიხსნება მათი წარმატებული გამოყენებით საქმიანობის სხვადასხვა სფეროში, კლასიფიკაციისა და პროგნოზირების პრობლემების გადაჭრაში. ნერვული ქსელები შეუცვლელი ხდება რთული მრავალგანზომილებიანი პრობლემების გადაჭრისას, რადგან მათ აქვთ ისეთი მახასიათებლები, როგორიცაა არაწრფივი მოდელირების უნარი და განხორციელების შედარებითი სიმარტივე.

ნერვული ქსელი არის მრავალშრიანი ქსელის სტრუქტურა, რომელიც შედგება მსგავსი ელემენტებისაგან - ნეირონებისგან, რომლებიც ახდენენ ადამიანის ტვინის ფუნქციონირების იმიტაციას. ნეირონები, რომლებიც ერთმანეთთან დაკავშირებულია ურთიერთკავშირების რთული ტოპოლოგიით, დაჯგუფებულია შრეებად, საიდანაც განასხვავებენ შემავალ და გამომავალ შრეებს. ნეირონულ ქსელებში, რომლებიც გამოიყენება კრედიტუნარიანობის ანალიზისა და პროგნოზირებისთვის, შეყვანის ფენის ნეირონები აღიქვამენ ინფორმაციას საწარმოს ფინანსური ეფექტურობის შესახებ, ხოლო გამომავალი ფენა სიგნალს აძლევს შესაძლო რეაქციას ამ სიტუაციაზე. პირველ რიგში, ნერვული ქსელი გადის სპეციალურ დაყენების ეტაპს - ტრენინგს. როგორც წესი, ქსელი წარმოდგენილია დიდი რაოდენობით წინასწარ მომზადებული მაგალითებით, რომელთაგან თითოეულისთვის ცნობილია საჭირო რეაქცია კონკრეტული სარეიტინგო მნიშვნელობის მინიჭების სახით. ტრენინგის გარკვეული პერიოდის შემდეგ, ქსელი აღწევს ისეთ მდგომარეობას, როდესაც შესაძლებელია საწარმოსთვის საკრედიტო რეიტინგის მინიჭება მაღალი სიზუსტით.

საკმაოდ დიდი ხნის განმავლობაში, ნერვული ქსელების გამოყენების ძირითადი სფერო იყო სამხედრო-სამრეწველო კომპლექსი. მაგრამ საბანკო გადაჭრის ფართო შესაძლებლობების არსებობა და ფინანსური პრობლემებიგამოიწვია მრავალი მსხვილი NS დეველოპერების გადამზადება, რათა შექმნან სისტემები, რომლებიც შექმნილია სპეციალურად საბანკო პრობლემების გადასაჭრელად. რაც შეეხება საბანკო სექტორიგანასხვავებენ NN-ის გამოყენებით გადაჭრილი ამოცანების შემდეგი ძირითადი ტიპები:

· დროის სერიების პროგნოზირება (ვალუტის კურსი, აქციები და ა.შ.);

· ობიექტის ქცევაში გადახრების კვლევა და გამოვლენა (დარღვევების გამოვლენა სფეროში პლასტიკური ბარათები);

· კლიენტის ხელმოწერის ამოცნობა;

· მსესხებლების კლასიფიკაცია საკრედიტო რისკის დონის მიხედვით.

საკრედიტო რეიტინგის მინიჭება შედგება ინდიკატორების სერიიდან, უმეტესობა ფინანსური, ერთ კონვერტირებულ მნიშვნელობაზე - რეიტინგზე გადასვლას. ყველაზე ხშირად, ასეთი გადასვლა ხორციელდება წრფივი დამოკიდებულების განტოლების გამოყენებით. ამ შემთხვევაში რეიტინგის გამოთვლაში ჩართული ინდიკატორების წონებს ადგენს თითოეული ბანკი ინდივიდუალურად. შედეგად, ანალიზის შედეგები დამახინჯებულია, რაც უკიდურესად სარისკოა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების ახალი მეთოდის გავრცელებას სწორედ ტრადიციული სტატისტიკური ინსტრუმენტების არასაკმარისობა და NS-ის დახმარებით ამ სფეროში მიღებული კარგი შედეგები უწყობს ხელს.

თუმცა ეს მეთოდი რუსეთში ჯერ არ გავრცელებულა, თუმცა მსოფლიო პრაქტიკაში საკმაოდ ფართოდ გამოიყენება მსესხებლის - ფიზიკური პირის საკრედიტო რისკის განსაზღვრისას.

ძირითადად, NN გამოიყენება იმ შემთხვევაში, თუ უცნობია შეყვანის ცნობილ მნიშვნელობებსა და უცნობ გამომავალ მნიშვნელობებს შორის ურთიერთობის ზუსტი ტიპი. ნერვული ქსელის განსაკუთრებული მახასიათებელია ის, რომ კავშირი შეყვანისა და გამომავალი მნიშვნელობებს შორის იქმნება ქსელის ტრენინგის პროცესში. NN-ების მოსამზადებლად გამოიყენება ორი ტიპის ალგორითმი: ზედამხედველობითი (ზედამხედველობითი სწავლება) და არაზედამხედველობითი (უკონტროლო სწავლება). ზედამხედველობის ქვეშ მყოფი ქსელის ტრენინგისთვის საჭიროა ტრენინგის მონაცემების მომზადებული ნაკრები. ეს მონაცემები არის შეყვანის კომპლექტი და მათი შესაბამისი გამომავალი. ნერვული ქსელი სწავლობს კავშირის დამყარებას პირველსა და მეორეს შორის. როგორც წესი, სასწავლო მონაცემები აღებულია ისტორიული მასალებიდან. რამდენიმე ალგორითმიდან ერთი შეიძლება გამოყენებულ იქნას როგორც სასწავლო ინსტრუმენტი. თუ ქსელი კარგად არის გაწვრთნილი, ის იძენს უნარს ჩამოაყალიბოს გარკვეული ფუნქცია, რომელიც აკავშირებს შეყვანის და გამომავალი ცვლადების მნიშვნელობებს და შემდგომში, როდესაც გამომავალი მნიშვნელობები უცნობია, ასეთი ნერვული ქსელი იძლევა მათი პროგნოზირების საშუალებას.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზთან დაკავშირებით, NN-ის ტრენინგი ხდება შემდეგნაირად: არსებობს საწარმოთა ნაკრები უკვე მინიჭებული საკრედიტო რეიტინგებით. ეს რეიტინგები შეესაბამება საკრედიტო დოსიეში მოცემული რაოდენობრივი და ხარისხობრივი მაჩვენებლების მნიშვნელობებს. დაკვირვების პროცესში NN ითვლის საკრედიტო რეიტინგის გაანგარიშებისას გათვალისწინებული თითოეული ინდიკატორის წონას. მიღებული წონები კორექტირებულია მანამ, სანამ მსესხებლების მთელი საწყისი პოპულაციის საკრედიტო რეიტინგები, რომლებიც გამოითვლება ამ წონის გამოყენებით, არ დაემთხვევა მითითებულ მნიშვნელობებს. ამ შემთხვევაში, სწავლის შეცდომა ნულამდე შემცირდება და ნერვული ქსელი რეპროდუცირებს მსესხებლის შესრულების მაჩვენებლებსა და მის საკრედიტო რეიტინგს შორის ურთიერთობის ზუსტ ტიპს.

პრობლემის გადაჭრის პროცესი ნერვული ქსელის გამოყენებით იწყება სასწავლო მონაცემების შეგროვებით. ტრენინგის მონაცემთა ნაკრები წარმოადგენს უკვე ცნობილ ინფორმაციას, რომლისთვისაც მითითებულია შეყვანის და გამომავალი ცვლადების მნიშვნელობები. ცვლადების არჩევანი, ყოველ შემთხვევაში, თავდაპირველად, შეიძლება გაკეთდეს ინტუიციურად. პირველ ეტაპზე განიხილება ცვლადების მთელი ნაკრები, რომელსაც შეუძლია გავლენა მოახდინოს შედეგზე. შემდეგ ეს ნაკრები მცირდება.

ნერვული ქსელის მაღალი წარმადობის შედეგები აიხსნება ნერვული ქსელის შემდეგი თვისებებით:

· ინფორმაციის სრულად დამუშავების უნარი. ცნობილი პრობლემების უმეტესობა მოგვარებულია ნერვული ქსელების გამოყენებით. ეს მიიღწევა ქსელის ასოციაციურობის, კლასიფიკაციის, განზოგადების და აბსტრაქციის უნარის გამო;

· თვითორგანიზება. მუშაობის პროცესში ნერვული ქსელი დამოუკიდებლად ან გარე გარემოს გავლენით სწავლობს სხვადასხვა პრობლემის გადაჭრას. ნერვული ქსელი აყალიბებს ალგორითმს თავისი აქტივობისთვის, დროთა განმავლობაში იხვეწება და ართულებს მას;

· სწავლის უნარი. სასწავლო პროცესის დროს NN განსაზღვრავს არაწრფივ დამოკიდებულებებს ცვლადებს შორის და ამ ცოდნის საფუძველზე სთავაზობს თავის პროგნოზირებულ მნიშვნელობებს;

· ინფორმაციის პარალელური დამუშავება. თითოეული ნეირონი წარმოქმნის თავის გამომავალს მხოლოდ მისი შეყვანის და საკუთარი შინაგანი მდგომარეობის საფუძველზე, გარკვეული აქტივაციის ფუნქციის გავლენის ქვეშ.

დასკვნა

მიუხედავად მნიშვნელოვანი დადებითი თვისებებისა, დღესდღეობით ჩვენს ქვეყანაში საბანკო დაკრედიტების შესაძლებლობები სრულად არ არის რეალიზებული. ორგანიზაციებს და კომერციულ ბანკებს არ აქვთ საკმარისი შესაძლებლობები საკრედიტო სერვისების ფართო გამოყენებისათვის თავიანთი საქმიანობის განვითარებაში. არც ერთს და არც მეორეს არ შეუძლია უგულებელყოს საბანკო რისკები, რომლებიც წარმოიქმნება საკრედიტო ოპერაციების განხორციელებისას.

ამავდროულად, რუსული კომერციული ბანკების მეთოდოლოგიური მხარდაჭერა ხშირად ეფუძნება მხოლოდ ცალკეული კონკრეტული ბანკის პრაქტიკასა და გაგებას.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობა ნიშნავს ტრანზაქციის შესრულების შესაძლებლობას, რათა უზრუნველყოს ღირებულება დაფარვის, გადაუდებლობისა და გადახდის პირობებით, ან სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, საკრედიტო ტრანზაქციის შესრულების შესაძლებლობას. მართვის დროს საკრედიტო რისკიკომერციული ბანკები იყენებენ კრიტერიუმებისა და საანგარიშო კოეფიციენტების ერთობლიობას, რომელთა გათვალისწინება და ანალიზი საშუალებას გვაძლევს გამოვიტანოთ დასკვნა მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დონის შესახებ. IN სხვადასხვა ბანკებიმსესხებლის პოზიციის დამახასიათებელი ინდიკატორების ნაკრები არაერთგვაროვანია და იცვლება საკრედიტო ურთიერთობების განვითარების პროცესში.

ამჟამად, კლიენტის კრედიტუნარიანობის მთავარი მაჩვენებელი მისი რეიტინგი გახდა. საკრედიტო რეიტინგი (საკრედიტო რეიტინგი) არის უნივერსალური ღირებულება, რომლის ფორმირება ეფუძნება გარკვეულ კრიტერიუმებს. რეიტინგის გამოჩენა გამოწვეული იყო ყოვლისმომცველი ინდიკატორის აუცილებლობით, რომელსაც აქვს მაღალი ხარისხის საინფორმაციო შინაარსი კრედიტუნარიანობის გაანალიზებისას.

შიდა საბანკო პრაქტიკაში შემდეგი ვითარება შეიქმნა. ერთის მხრივ, კომერციული ბანკები იძულებულნი არიან გამოთვალონ საკრედიტო რისკების ინდიკატორები და სტანდარტები რუსეთის ბანკის მოთხოვნების შესაბამისად. ამ ინდიკატორებს არ შეუძლიათ იმოქმედონ როგორც პროდუქტიული ინსტრუმენტი საკრედიტო რისკების მართვისთვის, რადგან ისინი არა მხოლოდ არ ითვალისწინებენ მსესხებლების საქმიანობაში ობიექტურად არსებულ განსხვავებებს, არამედ არ შეუძლიათ განსაზღვრონ რისკის დონე უახლოეს მომავალში. მეორე მხრივ, საკრედიტო რისკების ყოველდღიური მონიტორინგის აუცილებლობა ბანკებს აიძულებს შეიმუშაონ საკუთარი გაანგარიშების მეთოდები. ეს ართულებს ბანკის მუშაობას, ზრდის დოკუმენტების ნაკადს და დროის ხარჯებს.

ბოლო დრომდე, მსესხებლის საქმიანობის რაოდენობრივ მაჩვენებლებზე დაფუძნებული საკრედიტო რეიტინგის მინიჭების ყველაზე პოპულარული მეთოდი იყო ინდიკატორების ქულები, რომელიც დაფუძნებულია რეიტინგის შემქმნელ კოეფიციენტებს შორის წრფივი ურთიერთობის გაანგარიშებით.

ამ ეტაპზე მსოფლიო აქტიურად ავითარებს მათემატიკის ახალ გამოყენებითი დარგს, სპეციალიზირებულია ხელოვნური ნერვული ქსელების (NN). ნერვული ქსელები შეუცვლელი ხდება რთული მრავალგანზომილებიანი პრობლემების გადაჭრისას, რადგან მათ აქვთ ისეთი მახასიათებლები, როგორიცაა არაწრფივი მოდელირების უნარი და განხორციელების შედარებითი სიმარტივე.

თუმცა რუსეთში ეს მეთოდი ჯერ არ გავრცელებულა, თუმცა მსოფლიო პრაქტიკაში საკმაოდ ფართოდ გამოიყენება.

ამრიგად, კომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდების სფეროში ყველაფერი არ არის შესწავლილი და შემუშავებული, რაც კვლევისთვის ფართო სფეროს ტოვებს.

ცნობები

1. რუსეთის ფედერაცია. ცენტრალური ბანკი. საკრედიტო დაწესებულებების მიერ სახსრების უზრუნველყოფის (განთავსების) და მათი დაბრუნების (დაბრუნების) წესის შესახებ: 31.08.1998 წ. No54-P დებულება (დამატებითი და შესწორებული). - 2001. - გვ. 10

2. საბანკო: თანამედროვე დაკრედიტების სისტემა: სასწავლო სახელმძღვანელო/ O.I. ლავრუშინი, ო.ნ. აფანასიევა, ს.ლ. კორნიენკო; ქვეშ. რედ. საპატიო საქმიანობა რუსეთის ფედერაციის მეცნიერებათა დოქტორი. ეკონ. სც., პროფ. ო.ი. ლავრუშინი. - მე-3 გამოცემა, დაამატეთ. - M.: KnoRus, 2007. - 264 გვ.

3. საბანკო საქმე: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / რედ. გ.ნ. ბელოღლაზოვა, რედ. ლ.პ. კროლივეცკაია. - მე-2 გამოცემა. - პეტერბურგი. [და სხვები]: პეტრე, 2009. - 400გვ.

4. საბანკო საქმე: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / რედ. ე.ფ. ჟუკოვი, რედ. ნ.დ. ერიაშვილი. - მე-3 გამოცემა, შესწორებული. და დამატებითი - M.: UNITY-DANA, 2008. - 654გვ.

5. საბანკო მენეჯმენტი: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / რედ. ო.ი. ლავრუშინი. - მე-2 გამოცემა, შესწორებული. და დამატებითი - M.: KnoRus, 2009. - 554 გვ.

6. ბელოღლაზოვა გ.ნ. საბანკო საქმე. კომერციული ბანკის საქმიანობის ორგანიზაცია: სახელმძღვანელო / გ.ნ. ბელოღლაზოვა, ლ.პ. კროლივეცკაია. - მ.: უმაღლესი. განათლება, 2009. - 422გვ. - (რუსეთის უნივერსიტეტები)

7. ენდოვიცკი დ.ა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი და შეფასება: საგანმანათლებლო და პრაქტიკული გზამკვლევი / დ.ა. ენდოვიცკი, ი.ვ. ბოჩაროვა. - მე-2 გამოცემა, წაშლილია. - M.: KnoRus, 2008. - 264 გვ.

8. ჟუკოვი ე.ფ. საბანკო მენეჯმენტი: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / E.F. ჟუკოვი, ნ.დ. ერიაშვილი, რედ. ე.ფ. ჟუკოვი. - მე-3 გამოცემა, შესწორებული. და დამატებითი - M.: UNITY-DANA, 2009. - 303გვ. - ავტორი. განკარგულება. ტიტი ზურგზე. ლ.

9. კუზნეცოვა ვ.ვ. საბანკო საქმე: სემინარი: სახელმძღვანელო უნივერსიტეტებისთვის / V.V. Kuznetsova, O.I. ლარინა. - M.: KnoRus, 2007. - 260 გვ.

10. თავასიევი ა.მ. საბანკო საქმე: საკრედიტო ორგანიზაციის მართვა: სახელმძღვანელო / ა.მ. თავასიევი. - მე-2 გამოცემა, შესწორებული. და დამატებითი - მ.: დაშკოვი და კ", 2009. - 639გვ.

11. Dosmambetova F. საწარმოს ღირებულების შეფასების თავისებურებები კონკრეტული მიზნებისათვის // ყაზახეთის ბანკები, 2010. - No 4. - გვ.25-27

12. ენდოვიცკი დ.ა. საკრედიტო რისკების სიდიდის დამოკიდებულების მოდელირება ორგანიზაციის ფინანსურ მდგომარეობაზე / D.A. ენდოვიცკი, კ.ვ. ბახტინი // ეკონომიკური ანალიზი: თეორია და პრაქტიკა. - 2010. - N 4. - გვ 2-7

13. ზაბოლოცკაია ვ.ვ. მცირე ბიზნესის საწარმოების კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდოლოგია / ვ.ვ. ზაბოლოცკაია, ა.ა. არისტარხოვი // ფინანსები და კრედიტი. - 2009. - N 12. - გვ 61-73. - ბიბლიოგრაფია: გვ. 73 (11 სათაური)

14. კოვალევი ვ.ა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შესახებ / V.A. კოვალევი // ფული და კრედიტი. - 2008. - N 1. - გვ 56-59

15. პოლონჩუკი ა.ი. ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების ინტეგრირებული მიდგომა / A.I. პოლონჩუკი // ბიზნესი და ბანკები. - 17/6/2008. - N 22. - გვ 1-5

16. Purusov A. რა უნდა გავაკეთოთ სესხების მომსახურების ღირებულების შესამცირებლად / A. Purusov // ფინანსური დირექტორი. - 2010. - N 1. - გვ 18-25

17. სოკოლოვა ნ.ა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება: რა არის დაინტერესებული ბანკი / N.A. სოკოლოვა // ბუღალტერია. - 2008. - N 11. - გვ 58-63

18. ფროკინა ტ.ნ. პოტენციური მსესხებლის ფინანსური და ეკონომიკური საქმიანობის ანალიზი / თ.ნ. ფროკინა, დ.ა. კოვალევი // ფინანსური ბიზნესი. - 2009. - N 1. - გვ 25-31. - დასაწყისი. დასასრული: N 2. - გვ.16-22

გამოქვეყნებულია Allbest.ru-ზე

მსგავსი დოკუმენტები

სუვერენული საკრედიტო რეიტინგის მნიშვნელობა ინვესტიციების მოსაზიდად. მსოფლიო სარეიტინგო სააგენტოებიდან ბელორუსის რესპუბლიკისთვის საკრედიტო რეიტინგების მინიჭება. ბანკის საკრედიტო რეიტინგი არის მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დამოუკიდებელი შეფასება. საკრედიტო რეიტინგის სკალა.

ესე, დამატებულია 10/03/2010


საწარმოს კრედიტუნარიანობის შეფასების საინფორმაციო ბაზა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდები, რომლებიც გამოიყენება გლობალურ და შიდა საბანკო პრაქტიკაში. მსესხებლის დაკრედიტების პროცესის მართვა მოსკოვის საკრედიტო ბანკის მაგალითის გამოყენებით.

ნაშრომი, დამატებულია 09.09.2010წ


კრედიტუნარიანობის ცნება, კრედიტუნარიანობის შეფასების მიზნები და ამოცანები. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდები. გაკოტრების დიაგნოსტიკური მოდელები. ანალიზი და მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების გაუმჯობესების გზები Pokrovsky Bread OJSC-ის მაგალითზე.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 06/14/2015


კრედიტუნარიანობის კონცეფცია და მაჩვენებლები. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად საჭირო ინფორმაციის წყაროები. ბელორუსის რესპუბლიკის ეკონომიკაში ინვესტიციების მოზიდვის პრობლემები. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება, რომელიც გამოიყენება Belarusbank JSB-ში.

ნაშრომი, დამატებულია 06/28/2011


კრედიტუნარიანობის ანალიზის როლი საკრედიტო რისკის მინიმიზაციის სისტემაში. თანამედროვე მეთოდებიმსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება. საკრედიტო რისკი და მისი მართვის მეთოდები. რუსული ბანკების საკრედიტო საქმიანობის მართვის დონის გაუმჯობესების პრობლემები და გზები.

ნაშრომი, დამატებულია 01/23/2011


საკრედიტო რისკის რეიტინგის სისტემის პრობლემები. ფორმირების ტექნიკა ფინანსური რეიტინგები. რუსული სისტემარეიტინგები, მისი როლი, განვითარების პრობლემები და გამოყენების პერსპექტივები საკრედიტო რისკისა და მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად რუსეთში.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 17/11/2015


მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების ალგორითმი რუსეთის ფედერაციის სბერბანკის მეთოდოლოგიის გამოყენებით. შპს ზსს-ის აქტივებისა და ვალდებულებების ანალიზი. შეფასება ფინანსური სტაბილურობა, ორგანიზაციის ლიკვიდურობა და გადახდისუნარიანობა. რეკომენდაციები მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების გასაუმჯობესებლად.

ნაშრომი, დამატებულია 29/03/2013


ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების კრიტერიუმები და მეთოდები. კრედიტუნარიანობის ანალიზის მიზნები. ინდიკატორები განმცხადებლის კრედიტუნარიანობის შეფასებისას OJSC-ის მაგალითის გამოყენებით. ASB Belarusbank„.საკრედიტო რისკის ანალიზი საკრედიტო პროცესის ორგანიზებისას.

კურსის სამუშაო, დამატებულია 03/20/2014


დაკრედიტების მიზნები და ამოცანები. ტექნიკა საკრედიტო ქულა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდოლოგია, რომელიც გამოიყენება რუსეთის სბერბანკის ციმბირის ბანკში. ფორმირების რეკომენდაციების შემუშავება ეფექტური სისტემაკლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასება.

ნაშრომი, დამატებულია 10/02/2013


კომერციული ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობის კრიტერიუმები. კომპანიის საქმიანობის ინდიკატორები, რომლებიც აუცილებელია მისი კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად. სარეიტინგო სკალა მსესხებლის სანდოობის დასადგენად. გადახდისუნარიანობის დონის დამახასიათებელი მაჩვენებელი.

სესხის გაცემისას პირებისესხები ხასიათდება მცირე ზომით, რაც წარმოშობს მათ დასამუშავებლად დიდ სამუშაოს და მიღებულ მოგებასთან მიმართებაში კრედიტუნარიანობის შეფასების საკმაოდ ძვირადღირებულ პროცედურას. ამ შემთხვევაში საკრედიტო რისკი შედგება ვალის ძირითადი თანხის და ამ თანხაზე პროცენტის გადაუხდელობის რისკისგან.

ფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად ბანკმა უნდა შეაფასოს როგორც მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობა, ასევე მისი პიროვნული თვისებები. ამასთან, ფასდება ხარისხობრივი და რაოდენობრივი მაჩვენებლები ეკონომიკური მდგომარეობამსესხებელი. შეფასება უნდა განხორციელდეს სამ ეტაპად:

• 1) მსესხებლის საქმიანობის ხარისხობრივი მაჩვენებლების შეფასება;
• 2) მსესხებლის საქმიანობის რაოდენობრივი მაჩვენებლების შეფასება;
• 3) შემაჯამებელი შეფასების მოპოვება - პროგნოზი და საბოლოო ანალიტიკური დასკვნის ფორმირება.

ფიზიკური პირის კრედიტუნარიანობის შეფასება ხორციელდება ანალიზის საფუძველზე, რომელიც მიზნად ისახავს მისი ფინანსური მდგომარეობის ობიექტური შედეგებისა და ტენდენციების გამოვლენას. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების ინფორმაციის ძირითადი წყაროა: ფინანსური ანგარიშგება, მსესხებლის მიერ მოწოდებული ინფორმაცია, სხვა პირების გამოცდილება ამ კლიენტთან, სესხის გარიგების დიაგრამა სესხის აღების ტექნიკურ-ეკონომიკური შესწავლით და ადგილზე შემოწმება. მონაცემები.

ხარისხობრივი ანალიზი ასევე ხორციელდება ეტაპად:

• 2) სესხის მიზნის განსაზღვრა;

მსესხებლის რეპუტაცია შესწავლილია ძალიან ფრთხილად და ძალიან მნიშვნელოვანია კლიენტის საკრედიტო ისტორიის, ანუ კლიენტის სასესხო დავალიანების წარსული გამოცდილების ანალიზი. საგულდაგულოდ არის შესწავლილი ინდივიდუალური მსესხებლის საქმიანი და პიროვნული თვისებების დამახასიათებელი ინფორმაცია. დადგენილია აგრეთვე სესხების გადაუხდელობის ფაქტები ან არარსებობა და ა.შ.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დადგენა ბანკის მუშაობის განუყოფელი ნაწილია სესხის გაცემის შესაძლებლობის დასადგენად. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი ნიშნავს ბანკის მიერ მსესხებლის შეფასებას მისთვის სესხების გაცემის შესაძლებლობისა და მიზანშეწონილობის თვალსაზრისით, მათი დროული დაფარვის ალბათობის განსაზღვრას სასესხო ხელშეკრულების შესაბამისად. ამ მიზნით გამოიყენეთ:

• - ფინანსური კოეფიციენტები;
• - ფულადი ნაკადების ანალიზი;
• - ბიზნეს რისკის შეფასება.

ინდივიდის კრედიტუნარიანობის ანალიზი ეფუძნება საკომისიოს საჭირო ინფორმაცია, რომელიც ყველაზე სრულად ახასიათებს კლიენტს, რომლის ანალიზის ძირითადი მიზნებია:

• 1) განმცხადებლის სიტუაციის ძლიერი მხარეების იდენტიფიცირება;
• 2) პოტენციური მსესხებლის სუსტი მხარეების გამოვლენა;
• 3) იმის განსაზღვრა, თუ რომელი კონკრეტული ფაქტორებია ყველაზე მნიშვნელოვანი მსესხებლის წარმატების გასაგრძელებლად;
• 4) შესაძლო რისკებისესხის გაცემისას.

საკრედიტო ოფიცრების მიერ კლიენტების ფინანსური ანგარიშგების ანალიზი ორგვარია: შიდა და გარე. გარე ანალიზი შედგება მოცემული მსესხებლის სხვებთან შედარებისგან. შიდა ანალიზი გულისხმობს ფინანსური ანგარიშგების სხვადასხვა ნაწილის ერთმანეთთან შედარებას დროის გარკვეული პერიოდის განმავლობაში.

შიდა ანალიზს ხშირად თანაფარდობის ანალიზს უწოდებენ. მიუხედავად მათი მნიშვნელობისა ანალიტიკური პროცესისთვის, ფინანსურ კოეფიციენტებს ორი ნაკლი აქვს:

• 1) ისინი არ აწვდიან ინფორმაციას იმის შესახებ, თუ როგორ მიმდინარეობს კლიენტის ოპერაციები;
• 2) მოძველებული ინფორმაციის წარდგენა.

ამიტომ ბანკის ანალიტიკოსს უწევს მუშაობა არა მხოლოდ ფაქტობრივ მონაცემებთან, არამედ „კომპლექსური“ ინფორმაციის (ნახვები, შეფასებები და ა.შ.) შეფასებაზე.

უმრავლესობაში დასავლეთის ქვეყნებიფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის ანალიზი ხორციელდება შემდეგ სფეროებში:

• 1) პიროვნული შესაძლებლობები - პოტენციური მსესხებლის პიროვნული თვისებები (პატიოსნება, ზრახვების სერიოზულობა, კარგ თანამშრომლად დახასიათება და ა.შ.).
• 2) შემოსავლები - კლიენტის შემოსავალი, ოჯახის მთლიანი შემოსავლის ანალიზი. ამ შემთხვევაში ითვლება, რომ კლიენტის მიერ სესხის დაფარვის ხარჯები არ უნდა აღემატებოდეს კლიენტის ყოველთვიური შემოსავლის მესამედს.
• 3) მატერიალური შესაძლებლობები - სესხის უზრუნველყოფა, კლიენტის მოძრავი და უძრავი ქონების ანალიზის ჩათვლით.

თუმცა, ხშირად საჭიროა უფრო სრულყოფილი ანალიზი, მაგალითად, მსესხებლის ფულადი ნაკადების შეფასების საფუძველზე, ანუ ფულადი ნაკადების ანალიზის პროცესში. ფულადი ნაკადები არის მსესხებლის უნარის დაფარვის და ვალის დაფარვის საზომი საკუთარი რესურსები. ფულადი სახსრების მოძრაობის ანგარიშგების შედგენა საშუალებას გაძლევთ უპასუხოთ შემდეგ კითხვებს:

• - უზრუნველყოფს თუ არა მსესხებელი საკუთარ თავს სახსრებს ფინანსური აქტივების შემდგომი ზრდისთვის;
• - მსესხებლის ზრდა იმდენად სწრაფია, რომ დაფინანსებას მოითხოვს გარე წყაროები;
• - აქვს თუ არა მსესხებელს ჭარბი სახსრები ვალის დაფარვის ან შემდგომი ინვესტიციისთვის.

სესხის დაფარვის პერსპექტივების გასაანალიზებლად მიზანშეწონილია გამოიყენოთ მსესხებლის ფულადი სახსრების მოძრაობის ანგარიშგების ეს ფორმა. კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების საწყისი ინფორმაცია არის სესხის განაცხადის სპეციალური განყოფილება - „თვიური შემოსავლის გაანგარიშება“ (ცხრილი 1.1.).

ცხრილი 1.1. - ფიზიკური პირის ყოველთვიური შემოსავლის გაანგარიშება

კლიენტის განკარგვადი შემოსავლის შემოწმებით და ყოველთვიური დავალიანების მომსახურების ოდენობის (ძირითადი და პროცენტის) შედარებით, ბანკი ადვილად განსაზღვრავს კლიენტის გადახდისუნარიანობას. თუ ვალის მომსახურების ოდენობა აღემატება განკარგვადი შემოსავლის ოდენობას, მაშინ კლიენტის განცხადება უარყოფილია. ბანკი პოტენციური მსესხებლის გადახდისუნარიანობას აფასებს კარგად, თუ ვალის მომსახურების ოდენობა მისი მიმდინარე ხარჯების 60%-ზე ნაკლებია.

ასევე აუცილებელია მსესხებლის რეპუტაციის შეფასება. მისი შეფასების ერთ-ერთი შესაძლო მეთოდია კრედიტის შეფასების მეთოდი. სკორინგის მოდელს, როგორც წესი, ავითარებს თითოეული ბანკი დამოუკიდებლად, ბანკისა და მისი კლიენტებისთვის დამახასიათებელი მახასიათებლების საფუძველზე. ამ ტექნიკის არსი იმაში მდგომარეობს, რომ მსესხებლის დამახასიათებელ თითოეულ ფაქტორს აქვს საკუთარი რაოდენობრივი შეფასება. მიღებული ქულების შეჯამებით შეგიძლიათ მიიღოთ ინდივიდის კრედიტუნარიანობის შეფასება. თითოეულ პარამეტრს აქვს მაქსიმალური შესაძლო ზღვარი, რომელიც უფრო მაღალია მნიშვნელოვანი საკითხებისთვის და დაბალია უმნიშვნელოსთვის.

სკორინგის მეთოდი კლიენტის თანდასწრებით სესხის განაცხადის ექსპრეს ანალიზის საშუალებას იძლევა. მაგალითად, ფრანგულ ბანკებში კლიენტს, რომელიც განაცხადებს პირად სესხზე და ავსებს ფორმას, შეუძლია ბანკირისგან პასუხი მიიღოს სესხის გაცემის შესაძლებლობის შესახებ რამდენიმე წუთში.

ამერიკული ბანკების უმეტესობა თავის პრაქტიკაში იყენებს:

• 1) კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების სისტემები სესხის გაცემის ეკონომიკური მიზანშეწონილობის ანალიზის საექსპერტო შეფასებებზე დაყრდნობით;
• 2) კლიენტთა კრედიტუნარიანობის შეფასების ქულათა სისტემები.

კლიენტების კრედიტუნარიანობის გაანალიზებისას ბანკები ეყრდნობიან ეკონომიკურ მიდგომას ექსპერტებზე დაფუძნებული კლიენტების კრედიტუნარიანობის სისტემის გამოყენებით. ბანკები აანალიზებენ ინფორმაციას ძირითადი საბანკო მოთხოვნების გათვალისწინებით და შემდეგ წყვეტენ სესხის გაცემას თუ უარს. კლიენტის კრედიტუნარიანობის ანალიზის ეს მიდგომა წარმოადგენს მსესხებლის პიროვნული თვისებებისა და ფინანსური მდგომარეობის დაბალანსებულ შეფასებას.

კლიენტის კრედიტუნარიანობის რაოდენობრივი შეფასების გამოყენება გულისხმობს მინიჭებას გარკვეული ჯგუფიამა თუ იმ ტიპის სესხი, ამა თუ იმ ტიპის მსესხებელი და პუნქტებით განსაზღვრავს პოტენციური მსესხებლის სხვადასხვა მახასიათებლების ღირებულებას. შემდეგ ბანკირი უბრალოდ აგროვებს მთლიან ქულას და ადარებს მას სესხის გაცემის ან უარის თქმის ნიმუშს.

ქულების შეფასების სისტემები იქმნება ბანკების მიერ ემპირიული მიდგომის საფუძველზე რეგრესული მათემატიკური ან ფაქტორული ანალიზის გამოყენებით. ეს სისტემები იყენებენ საბანკო „კარგი“, „სანდო“ და „ცუდი“ სესხების ისტორიულ მონაცემებს და იძლევა მსესხებლების შეფასების კრიტერიუმის დონის განსაზღვრის საშუალებას.

საბანკო პრაქტიკაში განასხვავებენ კლიენტთა კრედიტუნარიანობის ანალიზის პირდაპირ და არაპირდაპირ მეთოდებს.

პირდაპირი მეთოდები საკმაოდ იშვიათად გამოიყენება. ისინი ვარაუდობენ, რომ კლიენტის მიერ დაგროვილი ქულების ოდენობა რეალურად უტოლდება სესხის ოდენობას, რომლისთვისაც მას აქვს უფლება.

არაპირდაპირი მეთოდები ფართოდ არის გავრცელებული. მათი არსი მდგომარეობს სხვადასხვასთვის გარკვეული წონის (ქულების) მინიჭებაში სავარაუდო მაჩვენებლები, ხოლო შეფასების შედეგი არის კლიენტის კრედიტუნარიანობის კლასის წარმოშობა.

მიღებული მონაცემების საფუძველზე განისაზღვრება პოტენციური კლიენტის კრედიტუნარიანობის ჯგუფი: შესანიშნავი მსესხებელი; კარგი; საშუალო; ცუდი; გადახდისუუნარო. თუმცა, საკმარისი არ არის მსესხებლის კრედიტუნარიანობის კლასის გასარკვევად. ასევე მნიშვნელოვანია განისაზღვროს სესხის ზომა და ვადა, რომელიც მას უფლება აქვს. ამისათვის გამოიყენეთ სამომხმარებლო სესხების გაცემის მისაღები თანხების ცხრილი კლიენტის წლიური შემოსავლის პროცენტულად.

ფიზიკური პირების ინდივიდუალური კრედიტუნარიანობის ანალიზის პროცესში მნიშვნელოვანია საკრედიტო სკორინგის მეთოდის გამოყენება ძალიან ფრთხილად, რადგან განსაკუთრებით გრძელვადიანი სესხის გაცემისას სასესხო ხელშეკრულების გაფორმებისას სიტუაცია მკვეთრად იცვლება და შესაძლოა სერიოზული საფრთხე იყოს. სესხის გადაუხდელობის შესახებ.

თუ ქულების ჯამური ოდენობა აღემატება მოდელში მითითებულ თანხას, მაშინ ბანკი მსესხებელს აძლევს სესხს, მაგრამ თუ იგი მითითებულ თანხაზე დაბალია, მაშინ სესხზე უარი თქვას. როგორც წესი, მინიმალურ და მაქსიმალურ ქულებს შორის არის გარკვეული უფსკრული და როდესაც ქულების რეალური რაოდენობა ამ უფსკრულის ფარგლებშია, ბანკი იღებს სესხის გაცემის გადაწყვეტილებას ზოგადი ეკონომიკური და სამართლებრივი ფაქტორებიდან გამომდინარე.

დღესდღეობით ცნობილია კრედიტის შეფასების საკმაოდ ბევრი მეთოდი. ერთ-ერთი ყველაზე ცნობილი დიურანის მოდელია. დიურანმა გამოავლინა ფაქტორების ჯგუფები, რომლებიც საკრედიტო რისკის ხარისხის მაქსიმალურად განსაზღვრის საშუალებას იძლევა. მან ასევე დაადგინა კოეფიციენტები ინდივიდის კრედიტუნარიანობის დამახასიათებელი სხვადასხვა ფაქტორებისთვის:

• - სქესი: ქალი (0.40), მამრობითი (0);
• - ასაკი: 0,1 ქულა 20 წელზე უფროსი ასაკის ყოველი წლისთვის, მაგრამ არაუმეტეს 0,30;
• - მოცემულ ტერიტორიაზე ბინადრობის პერიოდი: 0,042 ყოველწლიურად, მაგრამ არაუმეტეს 0,42;
• - პროფესია: 0,55 - დაბალი რისკის პროფესიისთვის; 0 - მაღალი რისკის პროფესიისთვის; 0.16 - სხვა პროფესიები;
• - ფინანსური მაჩვენებლები: ხელმისაწვდომობა საბანკო ანგარიში- 0,45; უძრავი ქონების ხელმისაწვდომობა - 0,35; სადაზღვევო პოლისის ხელმისაწვდომობა - 0,19;
• - მუშაობა: 0,21 - საწარმოები საჯარო სექტორში, 0 - სხვა;
• - დასაქმება: 0,059 - ამ საწარმოში მუშაობის ყოველი წლისთვის;

მან ასევე განსაზღვრა ბარიერი, რომლის გადალახვის შემდეგ ადამიანი კრედიტუნარიანად ითვლებოდა. ეს ზღვარი უდრის 1,25-ს, ანუ თუ დაგროვილი ქულების რაოდენობა მეტია ან ტოლია 1,25-ზე, მაშინ პოტენციურ მსესხებელს ეძლევა ის თანხა, რომელიც მან მოითხოვა.

ფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის შეფასების ქულების სისტემის მნიშვნელოვანი მინუსი არის ის, რომ ის ძალიან ცუდად ადაპტირებადია. ხოლო სისტემა, რომელიც გამოიყენება კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად, უნდა შეესაბამებოდეს არსებულ მდგომარეობას. მაგალითად, აშშ-ში პლიუსად ითვლება, თუ ადამიანმა ბევრი სამუშაო ადგილი შეცვალა, რაც იმაზე მიუთითებს, რომ მასზე მოთხოვნაა. სსრკ-ში, პირიქით, ეს გარემოება მიუთითებდა, რომ ადამიანი ან ვერ ერწყმოდა გუნდს, ან იყო დაბალი ღირებულების სპეციალისტი და, შესაბამისად, იზრდებოდა დაგვიანებული გადახდების ალბათობა. წონის კოეფიციენტებში განსხვავების კიდევ ერთი მაგალითია ის, რომ თუ სსრკ-ში პირადი მანქანის არსებობა მიუთითებდა მსესხებლის კარგ ფინანსურ მდგომარეობაზე, ახლა ეს ყოფნა პრაქტიკულად არაფერს ნიშნავს. ამრიგად, აბსოლუტურად აუცილებელია მოდელის ადაპტირება ორივესთვის სხვადასხვა პერიოდებიდრო, და სხვადასხვა ქვეყნებისთვის და თუნდაც ქვეყნის სხვადასხვა რეგიონისთვის.

ამრიგად, შეიძლება გამოიკვეთოს ფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის შეფასების ქულების სისტემის ორი მთავარი მინუსი:

• 1) არსებული მოდელის ადაპტაციის მაღალი ღირებულება;
• 2) მოდელის შეცდომის მაღალი ალბათობა პოტენციური მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დადგენისას, სპეციალისტის სუბიექტური მოსაზრებით.

ფიზიკურ პირთა კრედიტუნარიანობის შეფასების ქულების მოდელის ადაპტირებისთვის საჭიროა განისაზღვროს ფაქტორების ნაკრები შეწონილი კოეფიციენტებით პლუს გარკვეული ზღვარი (მნიშვნელობა), რომლის გადალახვის შემდეგ სესხის მსურველი პირი ითვლება მოთხოვნილი სესხის დაფარვის უნარის მქონე და. ინტერესი. თუმცა, მიღებული შედეგები იქნება ძირითადად სუბიექტური მოსაზრებები და, როგორც წესი, სტატისტიკურად ცუდად მხარდაჭერილი (სტატისტიკურად დაუსაბუთებელი). ყოველივე ამის შედეგად მიღებული მოდელი სრულად არ შეესაბამება არსებულ რეალობას. ამ მიდგომის ფინანსური შედეგი იქნება ის, რომ ბანკის მიერ შეთავაზებულ საკრედიტო საპროცენტო განაკვეთში დიდი წილი დაიკავებს იმ ნაწილს, რომელიც ფარავს გადაუხდელობის რისკს.

ამრიგად, ქულების სისტემების გამოყენება კლიენტების კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად უფრო ობიექტური და ეკონომიკურად გამართული გადაწყვეტილების მიღების პროცესია, ვიდრე საექსპერტო შეფასებების გამოყენება. ერთადერთი სირთულე ის არის, რომ მომხმარებელთა კრედიტის შეფასების სისტემები უნდა იყოს სტატისტიკურად გულდასმით დამოწმებული და ისინი საჭიროებენ ინფორმაციის მუდმივ განახლებას, რაც შეიძლება არახელსაყრელი იყოს ბანკებისთვის. კრედიტუნარიანობის ანალიზის შედეგების მიხედვით, რაც უფრო მეტ ქულას დააგროვებს კლიენტი, მით უფრო მაღალია მისი კრედიტუნარიანობის დონე.

ბანკები კრედიტუნარიანობის ანალიზისას განსაკუთრებულ ყურადღებას აქცევენ მსესხებლის პიროვნული თვისებების შეფასებას. მათ შეუძლიათ მოითხოვონ საჭირო სერთიფიკატები, მათ შორის მსესხებლის სამუშაო ადგილიდან და შეამოწმეთ კლიენტის განაცხადის ფორმაში მოცემული ინფორმაციის სიზუსტე. თუ ბანკირი კლიენტის პასუხებში აღმოაჩენს უზუსტობებს და მიდის დასკვნამდე, რომ პოტენციურმა მსესხებელმა შეგნებულად შეატყუა ბანკი, მაშინ კლიენტს ავტომატურად უარს ეუბნება სესხი.

კაპიტალის შეფასება გულისხმობს კლიენტის სიმდიდრის განსაზღვრას. იგი მჭიდროდ არის დაკავშირებული კლიენტის ფინანსური შესაძლებლობების შეფასებასთან სესხის დაფარვის შესაძლებლობის კუთხით, ჩვეულებრივ ყოველდღიურ ხარჯებთან და სხვა სავალო ვალდებულებებთან ერთად. თითქმის ყველა სამომხმარებლო სესხისთვის კლიენტის შემოსავალი არის დაფარვის ძირითადი წყარო. შესაბამისად, ბანკი აფასებს კლიენტის საკუთარი სახსრების საკმარისობას სესხის დროულად დაფარვისთვის სხვა მოთხოვნების დაკმაყოფილების შემდეგ და შემდეგ ადარებს ამ თანხას სესხის დაფარვის პერიოდული გადახდების ოდენობას და მასზე პროცენტს.

კოეფიციენტის მეთოდი უფრო დეტალური ანალიზია ეკონომიკური მდგომარეობამსესხებელი. ამიტომ ბანკირები მთელ მსოფლიოში განსაკუთრებულ ყურადღებას აქცევენ ფინანსური კოეფიციენტების ანალიზს, მაგალითად, ლიკვიდობის ინდიკატორების, ფონდების ბრუნვის, კაპიტალის, მომგებიანობის ან ფულადი ნაკადების ანალიზს, რის შედეგადაც განისაზღვრება მსესხებლის კრედიტუნარიანობის კლასი და მისი რეიტინგი.

საკრედიტო რისკის ადეკვატური დაფარვის ოდენობის დადგენა სამომხმარებლო სესხებიმიზანშეწონილია გამოთვალოთ სპეციალური ინდიკატორები, კოეფიციენტები, რომლებიც ახასიათებენ სესხის დაფარვის მინიმალური ოდენობის და მაქსიმალური დასაშვები ზომადავალიანება კლიენტის შემოსავალთან მიმართებაში:

K1 = მინ/დ, (1)

სადაც Min არის სესხის დასაფარად გადახდების მინიმალური ოდენობა

D - კლიენტის შემოსავალი

K2 = მაქს / დ, (2)

სადაც მაქს არის ვალის მაქსიმალური დასაშვები ოდენობა

ანალოგიური კოეფიციენტების გამოყენებით ბანკირი აფასებს: კითხვარში მითითებული შემოსავლის თანხის შესაბამისობას თანხასთან. რეალური შემოსავალიკლიენტი, შემოსავლის წყაროების სტაბილურობა და განსაზღვრავს სესხის დაფარვის პირობებს, იმის გათვალისწინებით, რომ მსესხებელმა შეიძლება დაკარგოს შემოსავლის ნაწილი ჯამური შემცირების გამო. ბიზნეს საქმიანობაან ამ ტიპის ბიზნესის კონკურენტუნარიანობის შემცირება და ა.შ.

დასკვნა 1.3 ქვეთავიდან: ზემოაღნიშნულის შეჯამებით, ფიზიკური პირის კრედიტუნარიანობის ანალიზი მოიცავს კლიენტის მიერ ვალის თანხის დროულად და მის გარეშე დაფარვის პერსპექტივების განსაზღვრას. დამატებითი ხარჯებიბანკიდან.

დასკვნა I თავის შესახებ: მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების თეორიული საფუძვლების შესწავლის შედეგების საფუძველზე შეიძლება გაკეთდეს შემდეგი დასკვნები:

1) საკრედიტო პოლიტიკა არის ბანკის საქმიანობის მიმართულებების განსაზღვრა საკრედიტო და საინვესტიციო ოპერაციების სფეროში და დაკრედიტების პროცედურების შემუშავება, რომელიც უზრუნველყოფს რისკის შემცირებას. კომპეტენტური საკრედიტო პოლიტიკის შემუშავება საბანკო მენეჯმენტის უმნიშვნელოვანესი ელემენტია. ბანკის საკრედიტო პოლიტიკის არსი არის საკრედიტო ოპერაციების უსაფრთხოების, სანდოობისა და მომგებიანობის უზრუნველყოფა, ანუ საკრედიტო რისკის მინიმუმამდე დაყვანის შესაძლებლობა.

2) საბანკო რისკი არის რისკი, რომელსაც კომერციული ბანკები ექვემდებარებიან. საკრედიტო რისკი ძალიან მნიშვნელოვანია ბანკებისთვის. იგი წარმოადგენს გამსესხებლის რისკს მსესხებლის მიერ ძირითადი თანხის და პროცენტის გადაუხდელობის შესახებ. ბანკების პრაქტიკაში ყველაზე გავრცელებული ღონისძიება, რომელიც მიმართულია საკრედიტო რისკის შესამცირებლად, არის მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება.

3) ბანკის მიერ მსესხებლის - ფიზიკური პირის კრედიტუნარიანობის შეფასება გულისხმობს მსესხებლისთვის სახსრების მიწოდების შესაძლებლობისა და მიზანშეწონილობის ანალიზს, დროულად და სრულად მათი დაბრუნების ალბათობის დადგენას. ყველაზე ეფექტურია პოტენციური მსესხებლების შეფასების ქულების სისტემა. იგი ითვალისწინებს მინიმუმ სამი განყოფილების არსებობას: ინფორმაცია სესხის შესახებ, ინფორმაცია კლიენტის შესახებ და კლიენტის ფინანსური მდგომარეობა. ამრიგად, ინდივიდის კრედიტუნარიანობის შეფასება ხორციელდება ანალიზის საფუძველზე, რომელიც მიზნად ისახავს მისი ფინანსური მდგომარეობის ობიექტური შედეგებისა და ტენდენციების გამოვლენას. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების ინფორმაციის ძირითადი წყაროა: ფინანსური ანგარიშგება, მსესხებლის მიერ მოწოდებული ინფორმაცია, სხვა პირების გამოცდილება ამ კლიენტთან, სესხის გარიგების დიაგრამა სესხის აღების ტექნიკურ-ეკონომიკური შესწავლით და ადგილზე შემოწმება. მონაცემები. ხარისხობრივი ანალიზი ასევე ხორციელდება ეტაპად:

• 1) მსესხებლის რეპუტაციის შესწავლა;
• 2) სესხის მიზნის განსაზღვრა;
• 3) ძირითადი დავალიანების და კუთვნილი პროცენტის დაფარვის წყაროების განსაზღვრა;
• 4) ბანკის მიერ აღებული მსესხებლის რისკების შეფასება.

მსესხებლის რეპუტაცია შესწავლილია ძალიან ფრთხილად და ძალიან მნიშვნელოვანია კლიენტის საკრედიტო ისტორიის, ანუ წარსული გამოცდილების ანალიზი.

ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასება. კლიენტის კრედიტუნარიანობის კონცეფცია შეფასების მეთოდები და კლიენტის კრედიტუნარიანობის ინდიკატორების გამოთვლის მეთოდები კლიენტის კრედიტუნარიანობის კონცეფცია ბანკის საკრედიტო ოპერაციებს თან ახლავს მრავალი და მრავალფეროვანი რისკფაქტორები, რამაც შეიძლება გამოიწვიოს სესხის გადაუხდელობა და ორივე ნასესხების დაკარგვა. და ბანკის საკუთარი სახსრები. ასეთი სიტუაციების თავიდან ასაცილებლად ბანკმა უნდა უზრუნველყოს პოტენციური მსესხებლის კრედიტუნარიანობა. კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების ამოცანა...

გააზიარეთ თქვენი ნამუშევარი სოციალურ ქსელებში

თუ ეს ნამუშევარი არ მოგწონთ, გვერდის ბოლოში არის მსგავსი ნამუშევრების სია. თქვენ ასევე შეგიძლიათ გამოიყენოთ ძებნის ღილაკი

PAGE \* MERGEFORMAT 3

თემა 10. ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასება.

1. შეფასების მეთოდები და კლიენტის კრედიტუნარიანობის ინდიკატორების გამოთვლის მეთოდოლოგია

1. მომხმარებლის კრედიტუნარიანობის კონცეფცია

საბანკო საკრედიტო ოპერაციებს თან ახლავს მრავალი და მრავალფეროვანი რისკის ფაქტორი, რამაც შეიძლება გამოიწვიოს სესხის გადაუხდელობა და დაკარგოს როგორც ნასესხები, ისე ბანკის საკუთარი სახსრები. ასეთი სიტუაციების თავიდან ასაცილებლად ბანკმა უნდა უზრუნველყოს პოტენციური მსესხებლის კრედიტუნარიანობა.

მოვალის კრედიტუნარიანობა გულისხმობს მის უნარს სრულად და დროულად შეასრულოს სესხის ხელშეკრულებით ნაკისრი ვალდებულებები.

კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების ამოცანაა განსაზღვროს რისკის ხარისხი, რომელიც ბანკს სურს აიღოს სესხის გაცემისას.

პოტენციური რისკის შეფასების მიზანია გადაწყვეტილების მიღება, გასცეს თუ არა სესხი მოცემულ კლიენტზე. პირობები, რომლითაც შესაძლებელია სესხის გაცემა, ასევე განისაზღვრება მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზით, მისი ფინანსური მდგომარეობის შეფასებით, როგორც აწმყოში, ასევე სამომავლო ტენდენციების გათვალისწინებით.

დაკრედიტების პროცესის ორგანიზების საწყის ეტაპზე ბანკი იკვლევს მსესხებლის მიერ სესხის მისაღებად წარდგენილ დოკუმენტაციას მისი ქმედუნარიანობის თვალსაზრისით.

კრედიტუნარიანობის შეფასება ხდება არა მხოლოდ სესხის გაცემის ეტაპზე. ის თან ახლავს მთელ საკრედიტო პროცესს და წარმოადგენს საკრედიტო მონიტორინგის სავალდებულო ელემენტს.

საკრედიტო ანალიზი მოიცავს სწავლას ეკონომიკური მაჩვენებლები, ასევე სხვა ინფორმაცია, რომელიც ასახავს მსესხებლის საბაზრო პოზიციას, მისი პროდუქციის კონკურენტუნარიანობას და პერსპექტივებს.

კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად მნიშვნელოვანია კლიენტის საკრედიტო ისტორია, შესწავლა რომელი ბანკები იყენებენ საკრედიტო ბიუროდან მიღებულ ინფორმაციას. " საკრედიტო ბიურო» არის ავტომატური საინფორმაციო სისტემამიღება, გენერირება, დამუშავება, შენახვა და მიწოდება ეროვნული ბანკიინფორმაცია სასესხო ხელშეკრულებების შესრულების შესახებ. კლიენტების შესახებ ინფორმაციის დასაგროვებლად ყველა ბანკი ვალდებულია საკრედიტო ბიუროს მიაწოდოს ინფორმაცია ყველა სასესხო ხელშეკრულების შესრულების შესახებ, განურჩევლად სესხის ოდენობისა.

კრედიტუნარიანობის შეფასება და მსესხებლის სესხის განაცხადზე დადებითი დასკვნა არის სესხის გაცემის შესახებ გადაწყვეტილების მიღების საფუძველი.

2. შეფასების მეთოდები და კლიენტის კრედიტუნარიანობის მაჩვენებლების გამოთვლის მეთოდოლოგია

თითოეული ბანკი განსაზღვრავს კრედიტუნარიანობის გამოთვლის თავის მეთოდოლოგიას. ბანკები ვალდებულნი არიან ჩამოაყალიბონ მოვალის ფინანსური მდგომარეობის შეფასების საკუთარი სისტემა შიდა და საერთაშორისო საბანკო პრაქტიკაში გამოყენებული მიდგომების გამოყენებით. კრედიტუნარიანობისა და გადახდისუნარიანობის შეფასების გამოყენებული მეთოდები და მიდგომები აისახება ბანკის ადგილობრივ მარეგულირებელ სამართლებრივ აქტებში. ბანკისთვის ყველაზე მოსახერხებელი ვარიანტია, როდესაც მას აქვს კრედიტუნარიანობის შეფასების სხვადასხვა მეთოდი მსესხებელთა ძირითადი ჯგუფებისთვის, მათ შორის, ფიზიკური პირებისთვის, რომლებიც განაცხადებენ. სამომხმარებლო სესხი.

კრედიტუნარიანობის შეფასება შეიძლება მოხდეს კრედიტუნარიანობის შედეგების გამოყენებით, რაც გაგებულია, როგორც მათემატიკური ან სტატისტიკური შეფასების მოდელი, რომელიც ჩვეულებრივ გამოიყენება ფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის განხილვისას.

კრედიტუნარიანობის ანალიზის ჩატარების ინფორმაციის წყაროა ფინანსური ანგარიშგების ფორმები, ჩანაწერები ინდივიდუალური სტატიებიბალანსი და ადრე მიღებული სესხების პირობების შესრულების დამადასტურებელი დოკუმენტები. ბანკს უფლება აქვს გამოიყენოს მსესხებლის შესახებ ინფორმაციის სხვა ხელმისაწვდომი წყაროები, მათ შორის მესამე პირებისგან მიღებული.

ტრადიციულად, კრედიტუნარიანობის გაანგარიშების სქემა მოიცავს ორ ეტაპს:

ეტაპი 1 – საწარმოს ეკონომიკური მდგომარეობის შეფასება საფუძველზე ბანკის მიერ მიღებულიმარეგულირებელი მნიშვნელობის ფინანსური მაჩვენებლები;

ეტაპი 2 - კრედიტუნარიანობის დამატებითი შეფასება ფინანსური ანგარიშგების ხარისხობრივი მაჩვენებლებისა და სხვა ინფორმაციის საფუძველზე. საწარმოს საქმიანობის ხარისხობრივ პარამეტრებზე დაფუძნებული ანალიზი საშუალებას გვაძლევს გამოვთვალოთ მისი კრედიტუნარიანობის საბოლოო კლასი.

ორივე ეტაპზე მსესხებლის კრედიტუნარიანობის დადგენის საფუძველი მისი ანალიზია ფინანსური და ეკონომიკურისახელმწიფო გარე ფინანსური ანგარიშგების მიხედვით მინიმუმ ერთი წლის განმავლობაში. ასეთი ანალიზის სტრუქტურა ჩვეულებრივ შედგება ხუთი ძირითადი ბლოკისგან:

ბალანსის შემადგენლობა და სტრუქტურა;

საწარმოს ფინანსური სტაბილურობა;

მისი აქტივების ლიკვიდურობა და გადახდისუნარიანობა;

ბიზნეს საქმიანობა;

მომგებიანობა.

საბანკო პრაქტიკაში, როგორც წესი, გამოიყენება კლიენტის ფინანსური მდგომარეობის შესასწავლად მისი ბალანსის საფუძველზე შემდეგი მეთოდები: აბსოლუტური მაჩვენებლების ანალიზი, ვერტიკალური და ჰორიზონტალური ანალიზი, გაანგარიშება. შედარებითი მაჩვენებლებიან კოეფიციენტები. ბოლო მეთოდი ყველაზე გავრცელებულია მის საფუძველზე, ბანკები ახორციელებენ კრედიტუნარიანობის სარეიტინგო შეფასებას.

ქვემოთ მოცემულია ძირითადი შედარებითი ინდიკატორების ჩამონათვალი, რომლებსაც ბევრი ბანკი იყენებს მსესხებლების ფინანსური და ეკონომიკური მდგომარეობის გასაანალიზებლად.

საკუთარი საბრუნავი კაპიტალის უზრუნველყოფის კოეფიციენტი გამოითვლება როგორც საწარმოს საკუთარი საბრუნავი კაპიტალის თანაფარდობა მთლიან ღირებულებასთან. მიმდინარე აქტივები, ე.ი. შედეგი ნაწილი IIIბალანსის ვალდებულებები და 640 სტრიქონი „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“ ბალანსის აქტივის I ნაწილის ჯამის გამოკლებით ეხება ბალანსის აქტივის II ნაწილის ჯამს. ახასიათებს საწარმოს საკუთარი საბრუნავი კაპიტალის არსებობას და წარმოადგენს საწარმოს გადახდისუუნარობის დადგენის ძირითად კრიტერიუმს. სტანდარტული ღირებულება მერყეობს ინდუსტრიის მიხედვით და არის მინიმუმ 0.1.

მიმდინარე ლიკვიდურობის კოეფიციენტი (დაფარვა) - გამოითვლება როგორც მიმდინარე აქტივების თანაფარდობა მოკლევადიან ვალდებულებებთან, ე.ი. ბალანსის აქტივების II ნაწილის ჯამის თანაფარდობა ბალანსის ვალდებულებების V ნაწილის ჯამთან 640 სტრიქონის გამოკლებით „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“. თანაფარდობა გვიჩვენებს საბრუნავი კაპიტალის საკმარისობას, რომელიც შეიძლება გამოყენებულ იქნას საწარმოს მოკლევადიანი ვალდებულებების დასაფარად. ტრადიციულად მინიმალური მისაღები ღირებულება არ არის 1-ზე დაბალი, წინააღმდეგ შემთხვევაში მსესხებელი ფასდება არაკრედიტუნარიანად. ოპტიმალური მნიშვნელობა არის 1.7. ინდუსტრიის სპეციფიკურ მახასიათებლებს აქვს მარეგულირებელი მნიშვნელობა.

აბსოლუტური (სწრაფი) ლიკვიდურობის კოეფიციენტი - გამოითვლება როგორც ყველაზე ლიკვიდური აქტივების შეფარდება მოკლევადიან ვალდებულებებთან, ე.ი. ფულადი თანხები (ბალანსის სტრიქონი 260) და მოკლევადიანი ფინანსური ინვესტიციები(ბალანსის 270-ე სტრიქონიდან) ბალანსის ვალდებულებების მხარის V მონაკვეთის ჯამამდე: 640-ე სტრიქონის გამოკლებით „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“. ღირებულება უნდა იყოს მინიმუმ 0.2; დაბალი ღირებულება მიუთითებს საწარმოს გადახდისუნარიანობის შემცირებაზე.

ავტონომიის (ფინანსური დამოუკიდებლობის) კოეფიციენტი - გამოითვლება, როგორც სააქციო კაპიტალის თანაფარდობა საწარმოს ქონების ღირებულებასთან ან ბალანსის ჯამთან, ე.ი. ბალანსის ვალდებულებების III ნაწილის ჯამი და 640-ე სტრიქონი „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“ ბალანსის ვალუტის ჯამში. მინიმალური მნიშვნელობა ინახება 0,5-ზე, მისი ჭარბი მაჩვენებელი საწარმოს ფინანსური დამოუკიდებლობის გაზრდისა და გარედან სახსრების მოზიდვის შესაძლებლობის გაფართოების ნიშანია.

ფინანსური სტაბილურობის კოეფიციენტი - გამოითვლება როგორც მუდმივი კაპიტალის თანაფარდობა საწარმოს ქონების ღირებულებასთან, ე.ი. ვალდებულებების III და IV სექციების თანხები და 640 სტრიქონი „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“ საბალანსო ვალუტის ჯამამდე. მინიმალური მნიშვნელობა შეესაბამება 0.5-ს. ეს მაჩვენებელი საშუალებას გაძლევთ შეაფასოთ საწარმოს რესურსების ბაზის სტაბილურობა.

ფინანსური ვალდებულებების უზრუნველყოფის თანაფარდობა აქტივებთან (ატრაქცია) ახასიათებს საწარმოს შესაძლებლობას შეასრულოს თავისი ფინანსური ვალდებულებები, რაც განისაზღვრება, როგორც ყველა გრძელვადიანი და მოკლევადიანი ვალდებულების თანაფარდობა ქონების მთლიან ღირებულებასთან, ე.ი. ბალანსის ბალანსის ვალდებულებების მხარის IV და V სექციების ჯამი 640-ე სტრიქონის „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“ გამოკლებული ბალანსის ვალუტის მთლიან ოდენობაზე. ინდიკატორის სტანდარტული მნიშვნელობა 0.85-ზე დაბალია.

საწარმოს ნასესხები და წილობრივი სახსრების თანაფარდობა (ფინანსური ბერკეტი) არის ბალანსის ბალანსის ვალდებულებების მხარის IV და V განყოფილებების ჯამების ჯამის თანაფარდობა 640-ე სტრიქონიდან „რეზერვები მომავალი ხარჯებისთვის“ ჯამთან. ბალანსის ვალდებულებების მხარის III ნაწილის ჯამები და 640 სტრიქონი „რეზერვები სამომავლო ხარჯებისთვის“. მნიშვნელობა ნორმალურ დიაპაზონში 0.7-ზე ნაკლებია. მისი გადაჭარბება მიუთითებს საწარმოს მაღალ დამოკიდებულებაზე გარე წყაროებზე და ნიშნავს ფინანსური სტაბილურობის დაკარგვას.

სისწრაფის კოეფიციენტი განისაზღვრება, როგორც საკუთარი საბრუნავი კაპიტალის თანაფარდობა საწარმოს მთლიან სააქციო კაპიტალთან. მნიშვნელობა 0.2-0.5 დიაპაზონში ნორმად ითვლება. რაც უფრო ახლოს არის ინდიკატორის მნიშვნელობა ზედა ზღვართან, მით მეტი შესაძლებლობა აქვს საწარმოს ფინანსური მანევრისთვის.

ზემოაღნიშნული კოეფიციენტების გარდა, კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად, საბრუნავი კაპიტალის ბრუნვის მაჩვენებლები, საკრედიტო აქტივები, დებიტორული დავალიანება და გადასახდელი ანგარიშები, გაგზავნილი საქონელი, ასევე სხვა მაჩვენებლები ბანკის შეხედულებისამებრ.

ხარისხობრივი ანალიზის საფუძველზე კრედიტუნარიანობის შეფასება საწარმოს ფინანსური ანგარიშგების რაოდენობრივი ანალიზის როგორც გაგრძელება, ასევე აუცილებელი კომპონენტია. მოიცავს სესხის დაფარვის შესაძლებლობისა და პირობების ანალიზს, სესხის დაფარვის უზრუნველყოფის მეთოდებს და სხვა სფეროებს.

ბანკის მიერ მიღებული მეთოდოლოგიით განმცხადებლის კრედიტუნარიანობის შეფასებას შეიძლება თან ახლდეს მსესხებლების რეიტინგის დადგენა, რაც შესაძლებელს ხდის კლიენტებისადმი მიდგომების სტანდარტიზებას საკრედიტო რისკების შეფასებისას საკრედიტო ხელშეკრულების დადებისას და მისი პირობების სტრუქტურირებაში, კრედიტის პროცესში. მონიტორინგი.

სხვა მსგავსი ნამუშევრები, რომლებიც შეიძლება დაგაინტერესოთ.vshm>
19782.		კომერციული ბანკის კორპორატიული კლიენტების სასესხო პორტფოლიოს ხარისხის ანალიზი და შეფასება	253.37 კბ
	IN თანამედროვე სამყაროკრედიტი არის აქტიური და ძალიან მნიშვნელოვანი ეფექტური „მონაწილე“ ეროვნულ ეკონომიკურ პროცესებში. მის გარეშე ვერც სახელმწიფოები, საწარმოები, ორგანიზაციები და მოსახლეობა, ვერც სოციალური პროდუქტის წარმოება და მიმოქცევა ვერ ძლებენ. სესხის დახმარებით ხდება რესურსების და კაპიტალის გადარიცხვა, ახალი ღირებულება. მაგრამ გარკვეულ გარემოებებში მას შეუძლია უარყოფითი როლიც შეასრულოს - დამალოს საქონლის ჭარბი წარმოება, მოვალეების ნამდვილი მდგომარეობა და ხელი შეუწყოს ეკონომიკური და სოციალური წინააღმდეგობების გამწვავებას.
17793.		OTP BANK-ის მსესხებლის კრედიტუნარიანობის გაუმჯობესების მეთოდების შემუშავება	478.46 კბ
	თუმცა ცხოვრება არ დგას. კრიზისის გამწვავება აიძულებს ბანკებს დღეს განსაკუთრებით ფრთხილად და ყოვლისმომცველი მიუდგეს მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შეფასებას. ამიტომ, კრედიტუნარიანობის შეფასების მიმდინარე მეთოდოლოგიური მიდგომები შემუშავებას და გაუმჯობესებას საჭიროებს.
19714.		მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი და შეფასება (სს ცენაბანკი)	120.4 კბ
	თეორიული საფუძვლებიკომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასება. ბანკის მსესხებლების კრედიტუნარიანობა: საკითხების განხილვის პრინციპების კონცეფცია ფინანსური გადახდისუნარიანობაშეფასების ორგანიზაციული და ეკონომიკური პრობლემები. კომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდები გამოიყენება ყაზახეთის რესპუბლიკაში და მის ფარგლებს გარეთ. კომერციული ბანკის სს ცენაბანკის ფინანსური მდგომარეობის ანალიზი.
17980.		ბანკ „ავანგარდში“ ფიზიკური პირების მსესხებლების სანდოობის შეფასება	9.86 MB
	სამართლებრივი საფუძველიბანკებში საკრედიტო მუშაობის ორგანიზება. ფიზიკურ პირთა კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდოლოგიური და პრაქტიკული ასპექტის მნიშვნელობა. ავანგარდ ბანკის ორგანიზაციული და ეკონომიკური მახასიათებლები. ავანგარდ ბანკის ფინანსური და ეკონომიკური საქმიანობის ანალიზი...
4893.		მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება, როგორც საკრედიტო რისკის მართვის ინსტრუმენტი	52.53 კბ
	მოკლე აღწერაქილა. ამ და სხვა ბევრ ფაქტორს ითვალისწინებენ ბანკის თანამშრომლები საწარმოს კრედიტუნარიანობისა და გირაოს სახით შეთავაზებული ფასიანი ქაღალდის შეფასებისას. მაგრამ არ არის საკმარისი ინფორმაცია ბანკების მიერ კლიენტების კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად გამოყენებული მეთოდების ეფექტურობის შეფასების შესახებ. კურსის მუშაობის მიზანია კლიენტების კრედიტუნარიანობის ანალიზის მიდგომების შესწავლა, მათ შორის ურალის ინოვაციური კომერციული ბანკის კომერციული ბანკის საქმიანობის მაგალითის გამოყენებით და ამის საფუძველზე რეკომენდაციების შემუშავება...
19731.		მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასება და საკრედიტო მონიტორინგის ჩატარება კომერციულ ბანკებში	93.19 კბ
	ამიტომ, კრედიტუნარიანობის ქვეშ ბანკის კლიენტებსუნდა გვესმოდეს საწარმოს ფინანსური და ეკონომიკური მდგომარეობა, რაც იძლევა ნდობას ნასესხები სახსრების ეფექტურ გამოყენებაში, მსესხებლის უნარსა და სურვილს, დაფაროს სესხი ხელშეკრულების პირობების შესაბამისად. ბანკების მიერ სხვადასხვა ფაქტორების შესწავლა, რამაც შეიძლება გამოიწვიოს სესხების გადაუხდელობა, ან, პირიქით, უზრუნველყოს მათი დროული დაფარვა, წარმოადგენს შინაარსს. საბანკო ანალიზიკრედიტუნარიანობა.
19500.		კომერციული ბანკის სააქციო კაპიტალის შეფასება	231.38 კბ
	მონეტარული სისტემა განიცდის მნიშვნელოვან სტრუქტურულ ცვლილებებს. პრეზიდენტის 2009 წლის 6 მარტს ყაზახეთის ხალხისადმი გაგზავნილი გზავნილი „კრიზისით განახლებამდე და განვითარებამდე“, ხაზს უსვამს იმას, რომ მიღებულ იქნა ზომები ფინანსური სექტორის სტაბილიზაციისთვის. სპეციალური ზომებიმხარი დაუჭიროს ყაზახეთის საბანკო სისტემას, რომელიც მიზნად ისახავს სისტემურად მნიშვნელოვანი ბანკების უწყვეტი ფუნქციონირების, ქვეყნის ეკონომიკური ინტერესების, ეროვნული უსაფრთხოებისა და უსაფრთხოების უზრუნველყოფას. ფულადი დეპოზიტებიყაზახეთის რიგითი მოქალაქეები.
15978.		კომერციული ბანკის საკრედიტო საქმიანობის ყოვლისმომცველი შეფასება	573 კბ
	ბანკის საკრედიტო საქმიანობა არის ერთ-ერთი ფუნდამენტური კრიტერიუმი, რომელიც განასხვავებს მას არასაბანკო დაწესებულებებისგან. მსოფლიო პრაქტიკაში ბანკის მოგების მნიშვნელოვანი ნაწილი დაკავშირებულია დაკრედიტებასთან. ამიტომ საკრედიტო ოპერაციების მართვა ნებისმიერი კომერციული ბანკის განვითარების სტრატეგიისა და ტაქტიკის აუცილებელი ნაწილია.
19820.		კომერციული ბანკის ფინანსური საქმიანობის შეფასება (CF სს "ყაზკომერცბანკის" მაგალითის გამოყენებით	181.99 კბ
	Baitursynova Kozinets Tamara Sergeevna კომერციული ბანკის ფინანსური საქმიანობის შეფასება KF JSC Kazkommertsbank-ის მაგალითზე დიპლომის ნაშრომი სპეციალობა 050509 ფინანსები Kostanay 2010 ყაზახეთის რესპუბლიკის განათლებისა და მეცნიერების სამინისტრო კოსტანაი სახელმწიფო უნივერსიტეტია-ს სახელობის სადიპლომო ნაშრომი თემაზე: კომერციული ბანკის ფინანსური საქმიანობის შეფასება KF სს Kazkommertsbank-ის მაგალითზე სპეციალობაში 050509 ფინანსები დასრულებული...
19781.		ბანკის ფინანსური მდგომარეობის შეფასება და მისი გაუმჯობესების გზები (წესნაბანკი სს მაგალითზე)	1.03 მბ
	ფუნქციონირების მექანიზმში თანამედროვე საკრედიტო სისტემასახელმწიფოს მთავარი როლი კომერციულ ბანკებს ეკუთვნის. ბანკები აგროვებენ საკრედიტო რესურსების დიდ ნაწილს და აწვდიან თავის კლიენტებს ფინანსური მომსახურების სრულ სპექტრს, მათ შორის დაკრედიტებას, დეპოზიტების მიღებას, ანგარიშსწორების სერვისიფასიანი ქაღალდების ყიდვა-გაყიდვა და შენახვა. ამიტომ, კომერციული ბანკის ფინანსური მდგომარეობის დასადგენად აუცილებელია თანხების მიღებისა და ხარჯვის მონიტორინგი.

• მუსტაფინა ნაილია მუგატაროვნა, ბაკალავრიატი, სტუდენტი
• ბაშკირის სახელმწიფო აგრარული უნივერსიტეტი

• ფინანსური სტაბილურობა
• პროგნოზი
• ფინანსური კოეფიციენტები
• კომერციული ბანკი

ეს სტატია საუბრობს მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების მნიშვნელობაზე საკუთარი მოგების პროგნოზირებისთვის და განიხილავს კომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების ძირითად გზებს და დეტალურად აანალიზებს მსესხებლის ფინანსური სტაბილურობის შეფასებას.

• სს როსელხოზბანკში კომერციული ბანკის ეფექტური ფუნქციონირების ფაქტორი კაპიტალის უკუგების ანალიზი
• კომერციული ბანკის ეფექტურობის შეფასების მეთოდების თეორიული ასპექტები
• ფინანსური სტაბილურობის არსი და მისი ძირითადი ფაქტორები

თანამედროვე სამყაროში წარმოუდგენელია საბაზრო ვითარება ისეთი მნიშვნელოვანი კომპონენტის გარეშე, როგორიც არის კომერციული ბანკი. დღეს ბანკები უზრუნველყოფენ უამრავ მომსახურებას, რომელსაც ყველა იყენებს.

ერთ-ერთი ყველაზე პოპულარული საბანკო სერვისი არის სესხი, თუმცა მის გაცემამდე ბანკმა უნდა შეაფასოს მისი კრედიტუნარიანობა.

კომერციული ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობა არის მსესხებლის შესაძლებლობა სრულად და დროულად დაფაროს თავისი სავალო ვალდებულებები (ძირი და პროცენტი). მისი გადახდისუნარიანობისგან განსხვავებით, ის არ აღრიცხავს გადაუხდელობებს გასული პერიოდისთვის ან რაიმე თარიღისთვის, მაგრამ პროგნოზირებს ვალის დაფარვის შესაძლებლობას უახლოეს მომავალში. კლიენტის კრედიტუნარიანობის დონე განსაზღვრავს ბანკის რისკის დონეს კონკრეტულ მსესხებელზე სესხის გაცემასთან.

კომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასება მჭიდროდ არის დაკავშირებული ამ დაწესებულების შემოსავლებისა და ხარჯების დაგეგმვის პროცესთან, ვინაიდან მიღებული მოგების ოდენობა დამოკიდებულია მსესხებლის მიერ ვალდებულებების შესრულებაზე.

დღეს ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების რამდენიმე გზა არსებობს:

• მენეჯმენტის შეფასება;
• კლიენტის ფინანსური სტაბილურობის შეფასება;
• ფულადი ნაკადების ანალიზი;
• კლიენტის შესახებ ინფორმაციის შეგროვება;
• ადგილზე გასვლის გზით კლიენტის მუშაობის მონიტორინგი.

მოდით უფრო ახლოს შევხედოთ კლიენტის ფინანსური სტაბილურობის შეფასებას.

მსხვილი და საშუალო საწარმოების კრედიტუნარიანობის შეფასება ეფუძნება ბალანსის მონაცემებს, ფინანსურ ანგარიშგებას ფინანსური შედეგები, სესხის განაცხადი, ინფორმაცია კლიენტის ისტორიისა და მისი მენეჯერების შესახებ. კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად გამოყენებული მეთოდებია ფინანსური კოეფიციენტების სისტემა, ფულადი ნაკადების ანალიზი, ბიზნეს რისკი და მართვა.

ფინანსური კოეფიციენტების არჩევანი განისაზღვრება ბანკის კლიენტურის მახასიათებლებით, შესაძლო მიზეზებიფინანსური სირთულეები, საბანკო საკრედიტო პოლიტიკა. შეიძლება განვასხვავოთ კოეფიციენტების ხუთი ჯგუფი:

I - ლიკვიდურობა;

II - ეფექტურობა, ანუ ბრუნვა;

III - ფინანსური ბერკეტი;

IV - მომგებიანობა;

V - ვალის მომსახურება.

მიმდინარე ლიკვიდობის კოეფიციენტი (CTL) გვიჩვენებს, შეუძლია თუ არა მსესხებელს გადაიხადოს სავალო ვალდებულებები: CTL = მიმდინარე აქტივები / მიმდინარე ვალდებულებები.

მიმდინარე ლიკვიდურობის კოეფიციენტი მოიცავს მიმდინარე აქტივების, ანუ კლიენტისთვის ხელმისაწვდომი სახსრების შედარებას სხვადასხვა ფორმით. ნაღდი ფული, დებიტორული ანგარიშებიუახლოესი ვადების წმინდა, მარაგების ღირებულება მატერიალური აქტივებიდა სხვა აქტივები), მიმდინარე ვალდებულებებით, ე.ი. ვალდებულებებით დაუყოვნებელი ვადით (სესხები, ვალი მომწოდებლების მიმართ, გადასახადები, ბიუჯეტი, მუშები და თანამშრომლები). თუ ობლიგაციებიაღემატება კლიენტის სახსრებს, ეს უკანასკნელი არასაკრედიტოა.

სწრაფი (ოპერაციული) ლიკვიდობის კოეფიციენტი (KLR) გამოითვლება შემდეგნაირად: KBL = ლიკვიდური აქტივები / მიმდინარე ვალდებულებები.

სწრაფი ლიკვიდობის კოეფიციენტის გამოყენებით, პროგნოზირებულია მსესხებლის შესაძლებლობა, სწრაფად გაათავისუფლოს სახსრები მიმოქცევიდან ბანკის დავალიანების დროულად დაფარვის მიზნით.

ეფექტურობის (ბრუნვის) კოეფიციენტები ავსებს ლიკვიდურობის კოეფიციენტებს და დასკვნას უფრო გონივრულს ხდის. თუ ლიკვიდურობის ინდიკატორები იზრდება დებიტორული ანგარიშების და მარაგების ღირებულების ზრდის გამო, ხოლო მათი ბრუნვა შენელდება, მსესხებლის საკრედიტო რეიტინგი ვერ განახლდება. ეფექტურობის კოეფიციენტები გამოითვლება შემდეგნაირად (ცხრილი 1).

ცხრილი 1. ეფექტურობის კოეფიციენტების გამოთვლის ფორმულები.

ინვენტარის ბრუნვა
სახელი
ბრუნვის ხანგრძლივობა დღეებში	საშუალო ინვენტარის ნაშთები პერიოდში / ერთდღიანი გაყიდვების შემოსავალი
რევოლუციების რაოდენობა ერთ პერიოდში	გაყიდვების შემოსავალი პერიოდისთვის / საშუალო ინვენტარის ნაშთები პერიოდისთვის
დებიტორული ბრუნვა დღეებში	ვალის საშუალო ნაშთები პერიოდში / ერთდღიანი გაყიდვების შემოსავალი
ძირითადი კაპიტალის ბრუნვა (ძირითადი საშუალებები)	გაყიდვების შემოსავალი / საშუალო ნარჩენი ღირებულებაძირითადი საშუალებები იმ პერიოდში
აქტივების ბრუნვა	გაყიდვების შემოსავალი / აქტივების საშუალო ზომა პერიოდში

ეფექტურობის კოეფიციენტები გაანალიზებულია დროთა განმავლობაში და ასევე შედარებულია კონკურენტი საწარმოების კოეფიციენტებთან და ინდუსტრიის საშუალო მაჩვენებლებთან.

ფინანსური ბერკეტის კოეფიციენტი ახასიათებს მსესხებლის კაპიტალით უზრუნველყოფის ხარისხს. ამ კოეფიციენტის გაანგარიშების ვარიანტები განსხვავებულია, მაგრამ ეკონომიკური აზრიერთი: სააქციო კაპიტალის ზომისა და კლიენტის დამოკიდებულების ხარისხის შეფასება მოზიდულ რესურსებზე. ამ კოეფიციენტის გაანგარიშებისას მხედველობაში მიიღება ბანკის კლიენტის ყველა სავალო ვალდებულება, მიუხედავად მათი პირობებისა. რაც უფრო მაღალია მოზიდული სახსრების წილი (მოკლევადიანი და გრძელვადიანი), მით უფრო დაბალია კლიენტის კრედიტუნარიანობის კლასი. საბოლოო დასკვნა კეთდება მომგებიანობის კოეფიციენტების დინამიკის გათვალისწინებით.

მომგებიანობის კოეფიციენტები ახასიათებს მთელი კაპიტალის, მათ შორის მისი მოზიდული ნაწილის გამოყენების ეფექტურობას. მათი ჯიშები წარმოდგენილია ცხრილებში 2 და 3.

ცხრილი 2. უკუგების განაკვეთის და მომგებიანობის კოეფიციენტების გამოთვლის ფორმულები.

დაბრუნების კოეფიციენტები
	მთლიანი მოგება პროცენტამდე და გადასახადამდე / გაყიდვები ან წმინდა გაყიდვები
	წმინდა საოპერაციო შემოსავალი (მოგება პროცენტის შემდეგ, მაგრამ გადასახადამდე) / გაყიდვები ან წმინდა გაყიდვები
	წმინდა მოგება პროცენტისა და გადასახადების შემდეგ / გაყიდვების შემოსავლები ან წმინდა გაყიდვები
მომგებიანობის კოეფიციენტები
	მოგება პროცენტამდე და გადასახადამდე / აქტივები ან კაპიტალი
	მოგება პროცენტის შემდეგ, მაგრამ გადასახადამდე / აქტივები ან კაპიტალი
	წმინდა შემოსავალი (მოგება პროცენტებისა და გადასახადების შემდეგ) / აქტივები ან კაპიტალი

სამი სახის მომგებიანობის კოეფიციენტების შედარება გვიჩვენებს საწარმოს მომგებიანობაზე პროცენტების და გადასახადების გავლენის ხარისხს.

ცხრილი 3. აქციაზე უკუგების კოეფიციენტის გამოთვლის ფორმულები.

თუ გაყიდვებიდან შემოსავალში მოგების წილი იზრდება, აქტივების ან კაპიტალის მომგებიანობა იზრდება, მაშინ კლიენტის რეიტინგი შეიძლება არ შემცირდეს ფინანსური ბერკეტის კოეფიციენტის გაუარესების შემთხვევაშიც კი.

ვალის მომსახურების კოეფიციენტები (საბაზრო კოეფიციენტები) გვიჩვენებს, თუ რამდენ შემოსავლებს შთანთქავს პროცენტები და ფიქსირებული გადასახადები. მათი გაანგარიშების ფორმულები მოცემულია ცხრილში 4.

ცხრილი 4. ვალის მომსახურების კოეფიციენტების გამოთვლის ფორმულები.

პროცენტის დაფარვისა და ფიქსირებული გადახდის დაფარვის კოეფიციენტების მრიცხველის განსაზღვრის მეთოდი დამოკიდებულია იმაზე, შედის თუ არა პროცენტი ან ფიქსირებული გადახდები თვითღირებულების ფასში თუ გადახდილი მოგებიდან.

ვალის მომსახურების კოეფიციენტები განსაკუთრებით მნიშვნელოვანი ხდება როცა სწრაფი ტემპიინფლაცია, როდესაც გადახდილი პროცენტის ოდენობა შეიძლება მიუახლოვდეს ან გადააჭარბოს კლიენტის ძირითად ვალს. რაც უფრო მეტი მოგება გამოიყენება გადახდილი პროცენტისა და სხვა ფიქსირებული გადასახდელების დასაფარად, მით ნაკლები რჩება ვალის ვალდებულებების დაფარვა და რისკების დაფარვა და მით უფრო უარესია კლიენტის კრედიტუნარიანობა.

კრედიტუნარიანობის შეფასების ფინანსური კოეფიციენტები გამოითვლება დაგეგმვის პერიოდის საპროგნოზო მნიშვნელობებისა და ანგარიშგების თარიღების ბალანსებზე არსებული საშუალო ნაშთების საფუძველზე. პირველი ნომრის ინდიკატორები ყოველთვის არ აისახება რეალური სიტუაციაბიზნესი ამიტომ, მსოფლიო პრაქტიკაში გამოიყენება კოეფიციენტების სისტემა, რომელიც გამოითვლება შედეგების ანგარიშის საფუძველზე (ის შეიცავს პერიოდის ბრუნვის საანგარიშო ინდიკატორებს). საწყისი ბრუნვის მაჩვენებელი არის გაყიდვების შემოსავალი.

კრედიტუნარიანობის დასადგენად შეიძლება ჩატარდეს უფრო დეტალური დამატებითი ანალიზი, გამოითვალოს ბიზნეს აქტივობის კოეფიციენტები, ფინანსური სტაბილურობა, მომგებიანობა და ა.შ.

ბანკები აყალიბებენ ურთიერთობას თითოეული კლასის მსესხებლების საწარმოებთან სხვადასხვა გზით.

პრემიერ მსესხებლებს შეუძლიათ მოუთმენლად ელოდონ გახსნას საკრედიტო ხაზი, სესხის გაცემა მიმდინარე ანგარიშზე, ერთჯერადი ბლანკი სესხების გაცემა - ყველა შემთხვევაში დაბალი საკრედიტო განაკვეთივიდრე ყველა სხვა მსესხებლისათვის.

მეორე კლასის მსესხებლების დაკრედიტება ხორციელდება ქ ზოგადი პროცედურა, ე.ი. უსაფრთხოების შესაბამისი ფორმების არსებობისას. საპროცენტო განაკვეთი დამოკიდებულია გირაოს ტიპზე.

მესამე კლასის მსესხებლებისთვის სესხის გაცემა ბანკისთვის მაღალ საკრედიტო რისკს შეიცავს. უმეტეს შემთხვევაში, ისინი ცდილობენ არ გასცენ სესხი ასეთ მსესხებლებზე. გაცემის შემთხვევაში განსაკუთრებული ყურადღება უსაფრთხოებას და საპროცენტო განაკვეთიუმაღლეს დონეზე.

ქვეყანაში უზარმაზარი გადაუხდელობები დაკავშირებული იყო საკრედიტო რისკების არასაკმარისად შეფასებასთან, ბანკების არაცივილიზებულ მიდგომასთან საბაზრო ურთიერთობების განვითარების დასაწყისში მათი მიმართ. საკრედიტო პოლიტიკა. პოტენციური მსესხებლის ეკონომიკური მდგომარეობის განხილვისას ფაქტიურად ყველა პუნქტი მნიშვნელოვანია, წინააღმდეგ შემთხვევაში ბანკმა შეიძლება დიდი ზარალი განიცადოს. საკრედიტო დეპარტამენტებიბანკმა მუდმივად უნდა გაითვალისწინოს და გააანალიზოს უცხოური და მუდმივად მზარდი რუსული გამოცდილება.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი და შეფასება აუცილებელია იმისათვის, რომ გადაწყვიტოს ღირს თუ არა მისთვის სესხის მიცემა და თუ ასეა, რა პირობებით: ბანკის მიერ გაცემული თანხა, ვადა, საპროცენტო განაკვეთი, პროცენტის გადახდის გრაფიკი, გირაოს საჭიროება. მასზე და ა.შ. მათზე ყველა საჭირო გამოთვლებისა და დასკვნის გაკეთების შემდეგ, კომერციულ ბანკს შეეძლება გააკეთოს პროგნოზი იმის შესახებ, თუ რამდენი ფული უნდა გამოუშვას, რამდენი ფულადი ერთეული სჭირდება რეზერვის შესაქმნელად. ამრიგად, მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების შემდეგ, ბანკი სამომავლოდ გეგმავს დაკრედიტების მოცულობას.

ცნობები

1. კორპორატიული მენეჯმენტი [ ელექტრონული რესურსი]: სამეცნიერო ელექტრონული საიტი. URL: http://www.cfin.ru/ (წვდომა 2016 წლის 4 ნოემბერს)
2. რომანოვა ლ.ე. კომერციული ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის დადგენა გავლენის გათვალისწინებით გარე ფაქტორები[ელექტრონული რესურსი]: სამეცნიერო ელექტრონული ბიბლიოთეკა. URL: http://cyberleninka.ru/ (წვდომის თარიღი 04.11.2016)
3. ასკაროვა, ა.ა. ეკონომიკური ეფექტურობასაწარმოს საქმიანობა [ტექსტი] / ა.ა. ასკაროვა, ვ.ი. იუსუპოვი // სამეცნიერო სტატიების კრებული, რომელიც ეძღვნება სოფლის მეურნეობის წარმოების ეკონომიკის დეპარტამენტის დაარსების 50 წლის იუბილეს. სამინისტრო სოფლის მეურნეობა RF, ბაშკირის სახელმწიფო აგრარული უნივერსიტეტი, ეკონომიკის ფაკულტეტი, სოფლის მეურნეობის წარმოების ეკონომიკის დეპარტამენტი. უფა, 2014. გვ 439-442.
4. ასკაროვა, ა.ა. საგადასახადო დაგეგმვა საწარმოში [ტექსტი] / ა.ა. ასკაროვა // ეკონომიკური და სოციალური პრობლემებიაგროინდუსტრიული კომპლექსის განვითარება 21-ე საუკუნის ბოლოს. სატ. სტატიები სამეცნიერო კონფერენციისთვის. ეკონომიკური ფაკულტეტების თანამშრომლები, მიეძღვნა BSAU-ს 70 წლის იუბილეს. 2000. გვ 127-128.
5. ლუკიანოვა, M. T. რისკის დაზღვევა აგროინდუსტრიულ კომპლექსში [ტექსტი] / M. T. Lukyanova // 50 წელი სამსახურში ეკონომიკური მეცნიერება. კლიკიჩ ლ.მ., ასკაროვი ა.ა., გალიევი რ.რ. სოფლის მეურნეობის წარმოების ეკონომიკის დეპარტამენტის დაარსებიდან 50 წლისთავისადმი მიძღვნილი სამეცნიერო სტატიების კრებული. რუსეთის ფედერაციის სოფლის მეურნეობის სამინისტრო, ბაშკირის სახელმწიფო აგრარული უნივერსიტეტი, ეკონომიკის ფაკულტეტი, სოფლის მეურნეობის წარმოების ეკონომიკის დეპარტამენტი. უფა, 2014. – გვ.88-92.
6. ლუკიანოვა, M. T. სამეწარმეო რისკის არსი [ტექსტი] / M. T. Lukyanova, E. R. Kipchakbaeva // ახალგაზრდული მეცნიერება და აგროინდუსტრიული კომპლექსი: პრობლემები და პერსპექტივები. ახალგაზრდა მეცნიერთა V სრულიადრუსული სამეცნიერო და პრაქტიკული კონფერენციის მასალები. Ufa, 2012. – გვ 150-151.
7. ზარიპოვა, გ.მ. ინფორმაციის ნაკადების გაუმჯობესება ორგანიზაციის ლოგისტიკის მართვის სისტემაში / გ.მ. ზარიპოვა // საინფორმაციო გარემო და მისი მახასიათებლები მსოფლიო ცივილიზაციის განვითარების ამჟამინდელ ეტაპზე საერთაშორისო სამეცნიერო და პრაქტიკული კონფერენციის მასალები. – სარატოვი, 2012. გვ.40-42.
8. Zaripova, G. M. საპროცენტო განაკვეთის როლი ეკონომიკური წონასწორობის სტაბილურობაში/გ. M. Zaripova, R.I. Mullagirova//Vestnik VEGU: სამეცნიერო ჟურნალი. No2 (34). ეკონომიკა. -უფა: აღმოსავლეთის უნივერსიტეტი, 2008. -ს. 36-46.
9. ზარიპოვა გ.მ. აგროინდუსტრიული კომპლექსის ინოვაციური განვითარება / გ.მ. ინოვაციური განვითარებააგროინდუსტრიული კომპლექსი - სამეცნიერო მხარდაჭერის სამინისტრო საერთაშორისო სამეცნიერო და პრაქტიკული კონფერენციის XXII საერთაშორისო სპეციალიზებული გამოფენის "აგროკომპლექსი - 2012" ფარგლებში. რუსეთის ფედერაციის სოფლის მეურნეობის სამინისტრო, ბაშკორტოსტანის რესპუბლიკის სოფლის მეურნეობის სამინისტრო, უმაღლესი პროფესიული განათლების ფედერალური სახელმწიფო საბიუჯეტო საგანმანათლებლო დაწესებულება "ბაშკირის სახელმწიფო აგრარული უნივერსიტეტი", შპს "ბაშკირის საგამოფენო კომპანია". 2012. გვ 105-106.
10. ზარიპოვა, გ.მ. სწავლის შედეგების გადამოწმება და შეფასება / გ.მ. ზარიპოვა, რ.რ. სირაევა // აქტუალური საკითხებისოციალური, ჰუმანიტარული, საბუნებისმეტყველო მეცნიერებების სწავლება და ტექნიკური დისციპლინებიუმაღლესი განათლების მოდერნიზაციის კონტექსტში: საერთაშორისო სამეცნიერო და მეთოდოლოგიური კონფერენციის მასალები. – უფა, 2014. - გვ.103-104.
11. ზარიპოვა გ.მ. იაპონური მენეჯმენტი / გ.მ. ზარიპოვა, ა.ვ. გილიაზოვა // მოდერნიზაციისა და პოსტკრიზისული განვითარების პრობლემები თანამედროვე საზოგადოება(ეკონომიკა, სოციოლოგია, ფილოსოფია, სამართალი) საერთაშორისო სამეცნიერო და პრაქტიკული კონფერენციის მასალები. -სარატოვი, 2012 წ. გვ 19-20.

თანამედროვე ეკონომიკურ პირობებში ფინანსური სექტორი, ისეთი კომპონენტის ჩათვლით, როგორიცაა საკრედიტო ინსტიტუტები (ბანკები), წარმოადგენს უმნიშვნელოვანეს ინფრასტრუქტურულ ელემენტს, რომელიც ხელს უწყობს გაძლიერებას და ყოვლისმომცველ განვითარებას. საბაზრო ეკონომიკა.

ქვეყანაში არსებული მაკროეკონომიკური არასტაბილურობა უარყოფითად აისახება საბანკო სისტემაზე. ამავდროულად, დაკრედიტებაც, რომელსაც უმეტეს შემთხვევაში ბანკებს შემოსავლის ძირითადი წილი მოაქვს გაზრდილი რისკიასეთი აქტივობა. სწორედ ამიტომ, მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ეკონომიკური ანალიზის პრობლემას განსაკუთრებული მნიშვნელობა აქვს მრეწველობის დინამიური განვითარების გეგმების განსახორციელებლად და მთელი რუსეთის ეკონომიკის მდგრადი ზრდის ტემპების მისაღწევად აუცილებელი პირობების შექმნის პროცესში.

პოტენციური მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შეფასება ერთ-ერთი ყველაზე რთული და საპასუხისმგებლო ამოცანაა კომერციული ბანკის საქმიანობაში. კრედიტუნარიანობის შეფასების პროცესის ეფექტური ორგანიზება საშუალებას იძლევა, პირველ რიგში, შეამციროს ბანკის საკრედიტო რისკების დონე და მეორეც, შეუქმნას საჭირო პირობები მაღალი ხარისხის მომსახურებისთვის ბანკის კლიენტებს, რომლებსაც აქვთ მოთხოვნა. საკრედიტო პროდუქტები. ამ ამოცანის აქტუალობა ძნელია გადაჭარბებული იყოს, რადგან საკრედიტო პროდუქტებზე მზარდი მოთხოვნა ეროვნული ეკონომიკის სხვადასხვა სექტორში და საბანკო მომსახურების ბაზარზე გაზრდილი კონკურენცია, რომელიც გამოწვეულია უცხოური საკრედიტო ინსტიტუტების რუსეთის საკრედიტო ბაზარზე გაფართოებით, ბანკებს ავალდებულებს. გააუმჯობესოს კრედიტუნარიანობის შეფასების მექანიზმები მომხმარებელთა მომსახურების ხარისხის გაუმჯობესების და ამავდროულად საკრედიტო რისკების მინიმიზაციის მიზნით.

ჩემი საკურსო ნაშრომის პირველ თავში მსურს შევჩერდე მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების თეორიული ასპექტების განსაზღვრაზე. კომერციული ბანკი. კერძოდ, აფასებს არსებულ მიდგომებს „კრედიტუნარიანობის“ ცნების განსაზღვრასთან დაკავშირებით, ხაზს უსვამს ბანკის კრედიტუნარიანობის შეფასების მიზნებსა და ამოცანებს, იკვლევს კლიენტის კრედიტუნარიანობის კრიტერიუმებს, ატარებს მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შეფასების შიდა და უცხოური მიდგომების შედარებით შეფასებას. , და უზრუნველყოფს ინფორმაციის წყაროების აღწერას მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზისა და შეფასების მიზნით.

მეორე თავში პირდაპირ არის წარმოდგენილი კომერციული ბანკის სხვადასხვა ტიპის კლიენტების კრედიტუნარიანობის შეფასების სისტემები, ანუ იკვლევს მსხვილი, საშუალო და მცირე საწარმოების კრედიტუნარიანობის შეფასებას და ასევე გამოკვეთს ფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის შეფასების თავისებურებებს.

თანამედროვე რუსეთის ეკონომიკაში ახალი ტიპის ფორმირებისა და განვითარების პერიოდში ეკონომიკური ურთიერთობებიროდესაც ბიზნეს სუბიექტები დამოუკიდებელნი არიან თავიანთი გადაწყვეტილებების უმეტესობის არჩევისას, კაპიტალის მართვის ეფექტური პროგრამის შემუშავების აუცილებლობის საკითხს უდიდესი მნიშვნელობა აქვს.

ორგანიზაციის საკუთარი კაპიტალი არ არის მოგების გარანტია. თუმცა, თუნდაც ის არსებობდეს, ეს არ ნიშნავს, რომ ის საკმარისი იქნება წარმოების განვითარებაში ინვესტიციებისთვის, მიმდინარე აქტივების შევსებისთვის და ა.შ. საკუთარი ფინანსური რესურსები არის ორგანიზაციის სტაბილური ფუნქციონირების საფუძველი, მაგრამ ამავე დროს ეს საკმაოდ არააქტიური რესურსებია და უნდა განიხილებოდეს, როგორც გრძელვადიანი წყაროძირითადი საშუალებების გაფართოებული რეპროდუქციის დაფინანსება და არამატერიალური აქტივებიან მიმდინარე აქტივების შევსების წყარო სარისკოა. შედეგად ალტერნატიული წყაროდაფინანსების შეღავათები ნასესხები კაპიტალი.

საბაზრო ურთიერთობების ჩამოყალიბებისა და განვითარების პირობებში კრედიტორებს უნდა ჰქონდეთ ზუსტი წარმოდგენა პარტნიორის კრედიტუნარიანობის შესახებ. ამ მიზნის მისაღწევად კომერციული ბანკები ავითარებენ კრედიტუნარიანობის განსაზღვრის საკუთარ მეთოდებს. თუმცა, ამისთვის საჭიროა მკაფიოდ განისაზღვროს, რას მოიცავს საბაზრო ეკონომიკისთვის დამახასიათებელი ეს კონცეფცია. საბაზრო ურთიერთობებზე გადასვლის პროცესმა მნიშვნელოვნად შეცვალა ურთიერთობა ორგანიზაციებსა და მათ კრედიტორებს შორის. წინა პლანზე წამოვიდა ორმხრივად მომგებიანი პარტნიორობის და საერთო ეკონომიკური ინტერესის პირობები, რომლებიც პირდაპირ იყო დაკავშირებული მსესხებლის კრედიტუნარიანობასთან.

კრედიტუნარიანობა არის მსესხებლის შესაძლებლობა, სრულად და დროულად დაფაროს თავისი სავალო ვალდებულებები (ძირი და პროცენტი). შესაძლებლობა დროულად დააკმაყოფილოს გადახდის მოთხოვნები საქმიანი ხელშეკრულებების შესაბამისად, დაფაროს სესხები, გადაიხადოს მუშები და თანამშრომლები ხელფასები, ბიუჯეტში გადახდები და გადასახადები.

მოცემული განმარტებები არ არის მთლად სწორი, ვინაიდან ისინი არ განასხვავებენ ტერმინებს „კრედიტუნარიანობა“ და „გადახდისუნარიანობა“. ეს უკანასკნელი ზუსტად გულისხმობს ორგანიზაციის უნარს გადაიხადოს ყველა სახის ვალდებულება, ხოლო კრედიტუნარიანობა გულისხმობს მხოლოდ გადახდის უნარს. საკრედიტო ვალდებულებები. გადახდისუნარიანობა არის კრედიტორების მოთხოვნების დაკმაყოფილების უნარი დღევანდელ მომენტში, ხოლო კრედიტუნარიანობა არის ასეთი უნარის პროგნოზირება მომავლისთვის. და კიდევ ერთი მნიშვნელოვანი განსხვავება. ორგანიზაცია იხდის თავის ჩვეულ ვალდებულებებს (გარდა სესხებზე ვალისა), როგორც წესი, პროდუქციის (სამუშაოების, მომსახურების) გაყიდვიდან მიღებული შემოსავლებიდან. სესხის დაფარვა შესაძლებელია როგორც მსესხებლის საკუთარი სახსრებიდან, ასევე ბანკის მიერ დაგირავებული უზრუნველყოფის რეალიზაციიდან მიღებული სახსრებიდან, თავდებლისგან ან თავდებებისგან ან სადაზღვევო კომპენსაციისგან. გარდა ამისა, კრედიტუნარიანობა განისაზღვრება არა მხოლოდ იმით, თუ რამდენად ლიკვიდირებულია ორგანიზაციის აქტივები ვალდებულებების დასაფარად, არამედ მრავალი სხვა ფაქტორით, რომლებიც პირდაპირ არ არის დამოკიდებული ბიზნეს სუბიექტზე (კონტრაქტორები, გაყიდვების ბაზრები და ა.შ.) და ყოველთვის არ არის რიცხოვნული.

ასევე არსებობს კრედიტუნარიანობის განსაზღვრის მიდგომა, რომელიც მას აკავშირებს გადახდისუნარიანობასთან, თუმცა, ზემოაღნიშნულიდან გამომდინარე, ანალიზის მიზნებიდან გამომდინარე, ისინი შეიძლება ჩაითვალოს სხვადასხვა ცნებებად. შეიძლება აღინიშნოს, რომ კრედიტუნარიანობის ცნება არის მსესხებლის შესაძლებლობა, დაფაროს მხოლოდ სასესხო დავალიანება და აქედან გამომდინარეობს, რომ კრედიტუნარიანობის მახასიათებელი უნდა განსხვავდებოდეს გადახდისუნარიანობისგან, ვინაიდან დაკრედიტების პრინციპების შესაბამისად. ნასესხები სახსრებიდაფარვა შესაძლებელია როგორც ძირითადი საქმიანობიდან მიღებული შემოსავლებიდან, ასევე გირაოს მეორადი წყაროებიდან (გირაოს გაყიდვა, თავდებლისგან აკრეფა).

ამავდროულად, კრედიტუნარიანობის შეფასებისას გათვალისწინებულია რამდენიმე ძირითადი პირობა: გამოყენებული კაპიტალის სტრუქტურა და ფინანსური სტაბილურობა; წარმოებული პროდუქციის შეფასება მათზე მოთხოვნის თვალსაზრისით არსებული ბაზრის პირობებში; საწარმოს აქტივების ლიკვიდობა. ხაზგასმით უნდა აღინიშნოს, რომ სამეწარმეო სუბიექტის კრედიტუნარიანობა არ შემოიფარგლება მხოლოდ ზემოაღნიშნული პირობებით, არამედ გაცილებით ფართოა და მოიცავს სხვა მრავალ პირობას, მაგალითად, მოთხოვნას საქმიანობის მომგებიანობის დონის, ბრუნვის შესახებ. სხვადასხვა სახისაქტივები, ინვესტიციის დაბრუნება, ორგანიზაციის მართვის ხარისხი, საკრედიტო ისტორიის შინაარსი.

ტერმინის „მსესხებლის კრედიტუნარიანობის“ ინტერპრეტაციისას, როგორც წესი, მხედველობაში მიიღება გარკვეული ფაქტორების ერთობლიობა, მათ შორის: მსესხებლის ქმედუნარიანობა და ქმედუნარიანობა საკრედიტო ოპერაციის დასასრულებლად; მისი საქმიანი რეპუტაცია; უზრუნველყოფის ხელმისაწვდომობა; მსესხებლის შემოსავლის მიღების შესაძლებლობა - ფულადი ნაკადების გენერირება.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების პრობლემა და თავად ტერმინი „კრედიტუნარიანობა“ სხვადასხვა დროს იქნა შესწავლილი და განვითარებული. კრედიტუნარიანობის საკითხები საკმაოდ აქტუალური იყო და გაშუქდა რევოლუციამდელი პერიოდის ეკონომიკურ ლიტერატურაში და XX საუკუნის 20-იანი წლების ეკონომისტთა შრომებში; მათ მიმართ ინტერესი გაიზარდა 80-იანი წლების ბოლოდან, დასაწყისიდან ეკონომიკური რეფორმები. NEP-ის პერიოდში ეკონომისტებს ზოგადად ესმოდათ კრედიტუნარიანობა, მსესხებლის თვალსაზრისით, როგორც საკრედიტო ტრანზაქციის შესრულების შესაძლებლობა, მიღებული სესხის დროულად დაფარვის შესაძლებლობა; ბანკის გადმოსახედიდან - სწორი განმარტებადასაშვები სესხის ოდენობა. საბაზრო ურთიერთობების განვითარების პერიოდში განსაკუთრებული ყურადღება დაეთმო მსესხებლის აქტივების ლიკვიდობას. მაშასადამე, „კრედიტუნარიანობის“ ცნების განსაზღვრისადმი მიდგომების ცვლილებების ანალიზი საშუალებას გვაძლევს ვთქვათ, რომ მასზე გავლენას ახდენს კრედიტორისა და მსესხებლის ფუნქციონირების განვითარებადი ეკონომიკური გარემო.

ასე რომ, მსესხებლის (სამეწარმეო სუბიექტის) კრედიტუნარიანობა- მისი ყოვლისმომცველი სამართლებრივი და ფინანსური მახასიათებლები, წარმოდგენილი ფინანსური და არაფინანსური მაჩვენებლებით, რაც საშუალებას იძლევა შეფასდეს მისი შესაძლებლობა მომავალში სრულად და დადგენილ ვადაში. სესხის ხელშეკრულება, გადაიხადეთ თქვენი სავალო ვალდებულებები კრედიტორის მიმართ, ასევე განსაზღვრეთ ბანკის რისკის ხარისხი კონკრეტული მსესხებლისათვის სესხის გაცემისას.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობა მრავალ ფაქტორზეა დამოკიდებული, რომელთაგან თითოეული უნდა შეფასდეს და შეისწავლოს. ანალიტიკოსისთვის მნიშვნელოვანი და ძალიან რთული პრობლემაა მომავალში კრედიტუნარიანობაზე მოქმედ ყველა ფაქტორზე, მიზეზსა და გარემოებაში ცვლილებების დადგენა. ამიტომაც სამიზნემსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი მოიცავს მისი საქმიანობის ყოვლისმომცველ შესწავლას მისთვის მიწოდებული რესურსების დაბრუნების შესაძლებლობის გონივრული შეფასებისთვის და მოიცავს შემდეგი საკითხების გადაჭრას. ამოცანები :

· გამსესხებლის მიერ გათვალისწინებული ოპტიმალური თანხის დასაბუთება ფინანსური რესურსებიდა დაფარვის მეთოდები;

· მსესხებლის მიერ საკრედიტო რესურსების გამოყენების ეფექტიანობის განსაზღვრა;

· მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობის მიმდინარე შეფასების განხორციელება და მისი ცვლილებების პროგნოზირება საკრედიტო რესურსების უზრუნველყოფის შემდეგ;

· გამსესხებლის მხრიდან მუდმივი კონტროლის (მონიტორინგის) განხორციელება მსესხებლის მიერ ფინანსური მდგომარეობის ინდიკატორებთან დაკავშირებული მოთხოვნების შესრულებაზე;

· მენეჯმენტის მიერ მიღებული გადაწყვეტილებების მიზანშეწონილობისა და ეფექტურობის ანალიზი მსესხებელი ორგანიზაციის კრედიტუნარიანობის მისაღწევად და მისაღებ დონეზე შესანარჩუნებლად;

· საკრედიტო რისკის ფაქტორების იდენტიფიცირება და მათი გავლენის შეფასება მსესხებლისათვის სესხის გაცემაზე გადაწყვეტილების მიღებაზე;

· მსესხებლის მიერ უზრუნველყოფილი უზრუნველყოფის საკმარისობისა და სანდოობის ანალიზი.

გლობალურმა და შიდა საბანკო პრაქტიკამ შესაძლებელი გახადა გამოკვეთა კლიენტის საკრედიტო კრიტერიუმები: კლიენტის ბუნება, სახსრების სესხის აღების უნარი, ვალის დაფარვის მიმდინარე საქმიანობისას სახსრების გამომუშავების შესაძლებლობა (ფინანსური შესაძლებლობები), კაპიტალი, სესხის უზრუნველყოფა, პირობები, რომლითაც ხდება საკრედიტო ოპერაცია, კონტროლი (საკანონმდებლო მსესხებლის საქმიანობის საფუძველი, სესხის ხასიათის შესაბამისობა ბანკისა და ხელისუფლების ზედამხედველობის სტანდარტებთან).

კლიენტის ხასიათის ქვეშგასაგებია მისი, როგორც იურიდიული პირის რეპუტაცია და მენეჯერების რეპუტაცია, კლიენტის პასუხისმგებლობის ხარისხი ვალის დაფარვაზე, მისი გაგების სიცხადე სესხის მიზნის შესახებ და მისი შესაბამისობა ბანკის საკრედიტო პოლიტიკასთან. კლიენტის, როგორც იურიდიული პირის რეპუტაცია შედგება ამ სფეროში მისი ფუნქციონირების ხანგრძლივობისგან, ეკონომიკური მაჩვენებლების შესაბამისობა ინდუსტრიის საშუალო მაჩვენებელთან, მის საკრედიტო ისტორიასთან და პარტნიორების (მიმწოდებლები, მყიდველები, კრედიტორები) რეპუტაცია ბიზნეს სამყაროში.

სახსრების სესხის აღების უნარინიშნავს, რომ საწარმოს ან ფირმების წარმომადგენელს აქვს გარკვეული უფლებამოსილება, მიაღწია სრულწლოვანებას ან მსესხებლის - ფიზიკური პირის ქმედუნარიანობის სხვა ნიშნებს. არაუფლებამოსილი ან ქმედუუნარო პირის მიერ ხელშეკრულების გაფორმება ბანკისთვის ზარალის უფრო დიდ ალბათობას ნიშნავს.

კლიენტის კრედიტუნარიანობის ერთ-ერთი მთავარი კრიტერიუმია მისი მიმდინარე საქმიანობისას დავალიანების დასაფარად სახსრების გამომუშავების შესაძლებლობა.ცნობილია კიდევ ერთი პოზიცია, ჩამოყალიბებული ეკონომიკურ ლიტერატურაში, როდესაც კრედიტუნარიანობა დაკავშირებულია უძრავ ქონებაში კაპიტალის ინვესტიციის ხარისხთან. ეს უკანასკნელი ინფლაციის პირობებში სახსრების გაუფასურების რისკისგან დაცვის ფორმაა, ეს არ შეიძლება იყოს მსესხებლის კრედიტუნარიანობის მთავარი მაჩვენებელი. ფაქტია, რომ უძრავი ქონებიდან ნაღდი ფულის გათავისუფლებას დრო სჭირდება. უძრავ ქონებაში ინვესტიცია მოიცავს აქტივების გაუფასურების რისკს. ამიტომ, მიზანშეწონილია ფოკუსირება ბალანსის ლიკვიდობაზე, მსესხებლის საქმიანობის ეფექტურობაზე (მომგებიანობაზე) და მის ფულად ნაკადებზე.

კლიენტის კაპიტალიარანაკლებ მნიშვნელოვანი კრიტერიუმია კლიენტის კრედიტუნარიანობისთვის. ამ შემთხვევაში მნიშვნელოვანია მისი შეფასების შემდეგი ორი ასპექტი: 1) მისი საკმარისობა, რომელიც გაანალიზებულია საწესდებო კაპიტალის მინიმალური დონის მიმართ არსებული მოთხოვნების საფუძველზე ( სააქციო კაპიტალი) და ფინანსური ბერკეტების კოეფიციენტები; 2) სასესხო ოპერაციაში სააქციო კაპიტალის ინვესტიციის ხარისხი, რაც მიუთითებს რისკის განაწილებაზე ბანკსა და მსესხებელს შორის. რაც უფრო დიდია კაპიტალის ინვესტიცია, მით მეტია მსესხებლის ინტერესი საკრედიტო რისკის ფაქტორების გულდასმით მონიტორინგით.

ქვეშ სესხის უზრუნველყოფაეხება მსესხებლის აქტივების ღირებულებას და სესხის ხელშეკრულებით გათვალისწინებულ ვალის დაფარვის კონკრეტულ მეორად წყაროს (გირაო, გარანტია, თავდებობა, დაზღვევა). თუ აქტივებისა და სავალო ვალდებულებების ღირებულების თანაფარდობა მნიშვნელოვანია საბანკო სესხის დაფარვისთვის მსესხებლის გაკოტრების შემთხვევაში, მაშინ კონკრეტული მეორადი წყაროს ხარისხი გარანტიას იძლევა, რომ ის თავის ვალდებულებებს დროულად შეასრულებს ფინანსური მდგომარეობის შემთხვევაში. სირთულეები. გირაოს ხარისხი, გარანტიის, თავდებობისა და დაზღვეულის სანდოობა განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია, თუ ბანკის კლიენტს აქვს არასაკმარისი ფულადი ნაკადი, პრობლემები მისი ბალანსის ლიკვიდობასთან ან კაპიტალის ადეკვატურობასთან.

TO პირობები, რომლებშიც ხდება საკრედიტო ოპერაცია , მოიცავს ქვეყანაში, რეგიონსა და ინდუსტრიაში არსებულ ან საპროგნოზო ეკონომიკურ მდგომარეობას და პოლიტიკურ ფაქტორებს. ეს პირობები განსაზღვრავს ბანკის გარე რისკის ხარისხს და მხედველობაში მიიღება ბანკის სტანდარტების გადაწყვეტისას ფულადი სახსრების ნაკადების, ბალანსის ლიკვიდობის, კაპიტალის ადეკვატურობისა და მსესხებლის მართვის დონის შეფასებისას.

ბოლო კრიტერიუმია კონტროლიამისთვის საკანონმდებლო საფუძველიმსესხებლის საქმიანობას და მის სტანდარტებთან შესაბამისობას, ბანკი მიზნად ისახავს ბანკირის პასუხის გაცემას შემდეგ კითხვებზე: არსებობს თუ არა მსესხებლის ფუნქციონირებისა და დაფინანსებული საქმიანობის განხორციელების საკანონმდებლო და მარეგულირებელი ბაზა, როგორ იქნება მოსალოდნელი ცვლილება. კანონმდებლობაში (მაგალითად, საგადასახადო) გავლენას ახდენს მსესხებლის საქმიანობის შედეგებზე, რამდენად შეესაბამება მსესხებლის შესახებ ინფორმაცია და სესხის განაცხადში მოცემული ინფორმაცია ბანკის საკრედიტო პოლიტიკის დოკუმენტში დადგენილ სტანდარტებს, ასევე საბანკო ზედამხედველობის სტანდარტებს. ხელისუფლება, რომელიც აკონტროლებს სესხების ხარისხს.

ბანკის კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების დადგენილი კრიტერიუმები განსაზღვრავს მისი შეფასების მეთოდების შინაარსს. ეს მეთოდები მოიცავს:

· ბიზნეს რისკის შეფასება;

· მენეჯმენტის შეფასება;

· კლიენტის ფინანსური სტაბილურობის შეფასება ფინანსური კოეფიციენტების სისტემაზე დაყრდნობით;

· ფულადი ნაკადების ანალიზი;

· კლიენტის შესახებ ინფორმაციის შეგროვება;

· ადგილზე გასვლის გზით კლიენტის მუშაობის მონიტორინგი.

კრიტერიუმებისა და შეფასების მეთოდების ერთიანობის მიუხედავად, არსებობს სპეციფიკა იურიდიული და ფიზიკური პირების, მსხვილი, საშუალო და მცირე კლიენტების კრედიტუნარიანობის ანალიზში. ეს სპეციფიკა მდგომარეობს შეფასების გამოყენებული მეთოდების ერთობლიობაში, ისევე როგორც მათ შინაარსში.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობა მრავალ ფაქტორზეა დამოკიდებული, რომელთაგან თითოეულის შეფასება და გამოთვლა ადვილი არ არის. პრაქტიკაში გაანალიზებული კრედიტუნარიანობის ინდიკატორების უმეტესობა ეფუძნება გასული პერიოდის ან საანგარიშგებო თარიღის მონაცემებს, თუმცა ყველა მათგანი ექვემდებარება ინფლაციის დამახინჯებულ გავლენას. ძნელია გარკვეული ფაქტორების იდენტიფიცირება და რაოდენობრივი დადგენა, როგორიცაა მსესხებლის მორალური ხასიათი და რეპუტაცია, ამასთან, ამ პრობლემის გადასაჭრელად გამოიყენება მრავალი მეთოდი და მიდგომა, რომლებიც ერთმანეთს კი არ გამორიცხავს, ​​არამედ ავსებენ ერთმანეთს და აფასებენ. მსესხებლის კრედიტუნარიანობა უფრო შეესაბამება რეალობას.

კომერციული ბანკის მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შეფასების მიდგომების ეს კლასიფიკაცია წარმატებული ჩანს (ნახ. 1.1).

ბრინჯი. 1.1. მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შეფასების მოდელების კლასიფიკაცია

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზის კლასიფიკაციის მოდელები : კლასიფიკაციის მოდელები შესაძლებელს ხდის მსესხებლების დაჯგუფებას: საპროგნოზო მოდელები შესაძლებელს ხდის მათ დიფერენცირებას გაკოტრების ალბათობის მიხედვით; რეიტინგი - მათი კატეგორიიდან გამომდინარე, დადგენილია გამოთვლილი ფინანსური კოეფიციენტებისა და მათთვის მინიჭებული მნიშვნელობის დონეების ჯგუფის გამოყენებით.

სარეიტინგო ქულა(საერთო ქულა) გამოითვლება ინდიკატორის მნიშვნელობის გამრავლებით მის წონაზე (მნიშვნელობის კოეფიციენტზე) ინტეგრალურ ინდიკატორში. მსოფლიო პრაქტიკაში ფინანსური კოეფიციენტების სისტემაზე დაფუძნებული კრედიტუნარიანობის შეფასებისას ძირითადად გამოიყენება კოეფიციენტების შემდეგი ხუთი ჯგუფი: ლიკვიდობა, ბრუნვა, ფინანსური ბერკეტი, მომგებიანობა და ვალის მომსახურება.

მეცნიერთა ჯგუფმა (J. Shim, J. Siegel, B. Needles, G. Anderson, D. Caldwell) შემოგვთავაზა ლიკვიდურობის, მომგებიანობის, გრძელვადიანი გადახდისუნარიანობის დამახასიათებელი ინდიკატორების ჯგუფების გამოყენება და ბაზრის კრიტერიუმებზე დაფუძნებული ინდიკატორები. ეს მიდგომა შესაძლებელს ხდის გრძელვადიანი გადახდისუნარიანობის პროგნოზირებას, პროცენტის გადაუხდელობისგან კრედიტორების დაცვის ხარისხის გათვალისწინებით (პროცენტის დაფარვის კოეფიციენტი). საბაზრო კოეფიციენტები მოიცავს აქციების ფასი-მოგების თანაფარდობას, დივიდენდებს და საბაზრო რისკს. მათი დახმარებით დინების ურთიერთობა გაცვლითი კურსიაქციები თითო აქციაზე შემოსავალზე, მათი მფლობელების ამჟამინდელი მოგება, კომპანიის აქციების ფასის ცვალებადობა სხვა კომპანიების აქციების ფასებთან შედარებით. თუმცა ზოგიერთი კოეფიციენტის გამოთვლა რთულია და მოითხოვს სპეციალური სტატისტიკური მეთოდების გამოყენებას. პრაქტიკაში, თითოეული კომერციული ბანკი თავისთვის ირჩევს გარკვეულ კოეფიციენტებს და წყვეტს მათი გამოთვლის მეთოდოლოგიასთან დაკავშირებულ საკითხებს. ეს მიდგომა საშუალებას გაძლევთ დაახასიათოთ მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობა სინთეზირებული რეიტინგის ინდიკატორის საფუძველზე, რომელიც გამოითვლება თითოეულ კოეფიციენტზე მინიჭებულ ქულებში. ქულების შესაბამისად დგინდება ორგანიზაციის კლასი: პირველი კლასის, მეორე კლასის, მესამე კლასის ან გადახდისუუნარო. ბანკი ითვალისწინებს ორგანიზაციის კლასს საპროცენტო განაკვეთების სკალის შემუშავებისას, დაკრედიტების პირობების განსაზღვრისას, დაკრედიტების რეჟიმის (სესხის ფორმა, ზომა და საკრედიტო ხაზის ტიპი და ა.შ.), საკრედიტო პორტფელის ხარისხის შეფასებისას. და ბანკის ფინანსური სტაბილურობის ანალიზი.

რეიტინგის ქულის მოდიფიკაციაა საკრედიტო ქულა- ტექნიკური ტექნიკა შემოთავაზებული XX საუკუნის 40-იანი წლების დასაწყისში. ამერიკელმა მეცნიერმა დ.დურანტმა სამომხმარებლო სესხებისთვის მსესხებლების შერჩევა. საკრედიტო ქულას შორის განსხვავება ისაა, რომ რეიტინგის ფორმულაში ინდიკატორის მნიშვნელობის ნაცვლად გამოიყენება მისი ნაწილობრივი ქულა. თითოეული ინდიკატორისთვის განისაზღვრება რამდენიმე მნიშვნელობის ინტერვალი, თითოეულ ინტერვალს ენიჭება ქულების გარკვეული რაოდენობა ან განისაზღვრება კლასი. თუ მსესხებლის მიერ მიღებული რეიტინგი დაბალია, ვიდრე ადრე ბანკის თანამშრომლების მიერ დადგენილი ღირებულება, მაშინ ასეთ მსესხებელს უარი ეთქვა სესხზე, ხოლო თუ ის აკმაყოფილებს სტანდარტებს, სესხის განაცხადი დაკმაყოფილდება. რეიტინგის მოდელის უპირატესობებია სიმარტივე, ოპტიმალური მნიშვნელობების გამოთვლის შესაძლებლობა სპეციფიკურ ინდიკატორებზე დაყრდნობით, ორგანიზაციების რანჟირების შესაძლებლობა შედეგებზე დაყრდნობით და ინტეგრირებული მიდგომა კრედიტუნარიანობის შეფასებისადმი. თუმცა, ამ ტექნიკის გამოყენებისას, გასათვალისწინებელია მთელი რიგი პრობლემები:

· ფინანსური ინდიკატორების ფრთხილად შერჩევის აუცილებლობა (აუცილებელია აღწერის ინდიკატორების გამოყენება სხვადასხვა მხარეებიმსესხებლის მუშაობა, მისი მდგომარეობის უფრო სრულად დასახასიათებლად);

· ინდიკატორთა თითოეული ჯგუფისთვის მნიშვნელოვნების კოეფიციენტების დასაბუთების აუცილებლობა კონკრეტული მსესხებლის დარგის შესაბამისად;

· სასაზღვრო რაიონებში გადახრების სიდიდის დადგენა, რომლებიც მსესხებლებს სხვადასხვა კლასებად ანაწილებენ;

· ზე რეიტინგული შეფასებაინდიკატორების დონეები მხედველობაში მიიღება მხოლოდ ოპტიმალურ მნიშვნელობებთან მიმართებაში, რომლებიც შეესაბამება გარკვეულ დადგენილ სტანდარტებს, მაგრამ მათი განხორციელების ან შეუსაბამობის ხარისხი არ არის გათვალისწინებული;

· ფინანსური კოეფიციენტები ასახავს წარსულში არსებულ მდგომარეობას ნაშთების მონაცემებზე დაყრდნობით;

· გამოთვლილი კოეფიციენტები აჩვენებს საქმიანობის მხოლოდ გარკვეულ ასპექტებს;

· გამოთვლილი კოეფიციენტების სისტემა არ ითვალისწინებს ბევრ ფაქტორს - მსესხებლის რეპუტაციას, ბაზრის პირობების პერსპექტივებსა და თავისებურებებს, წარმოებული და გაყიდული პროდუქციის შეფასებებს, საინვესტიციო პერსპექტივებს და ა.შ.

პროგნოზირებადი მოდელებისტატისტიკური მეთოდებით მიღებული , გამოიყენება პოტენციური მსესხებლების ხარისხის შესაფასებლად. მრავალჯერადი დისკრიმინაციული ანალიზისას (MDA) გამოიყენება დისკრიმინაციული ფუნქცია (Z), რომელიც ითვალისწინებს გარკვეულ პარამეტრებს (რეგრესიის კოეფიციენტებს) და მსესხებლის ფინანსურ მდგომარეობას (მათ შორის ფინანსური კოეფიციენტების გამოთვლას). მონაცემების სტატისტიკური დამუშავება იმ ფირმების ნიმუშზე, რომლებიც ან გაკოტრდნენ ან გადარჩნენ გარკვეული პერიოდის განმავლობაში.
თუ ფირმის Z-ქულა უფრო ახლოს არის საშუალო გაკოტრებული ფირმის მაჩვენებელთან, ის გაკოტრდება, თუ მისი პოზიცია გააგრძელებს გაუარესებას. თუ ფირმის მენეჯერები და ბანკი შეეცდებიან ფინანსური სირთულეების აღმოფხვრას, მაშინ შესაძლოა გაკოტრება არ მოხდეს. ამრიგად, Z- ქულა არის სიგნალი კომპანიის გაკოტრების თავიდან ასაცილებლად. ამ მოდელის გამოყენება მოითხოვს ფირმების დიდ, წარმომადგენლობით ნიმუშს სხვადასხვა ინდუსტრიებში და საქმიანობის მასშტაბებში. სირთულე ის არის, რომ ყოველთვის არ არის შესაძლებელი ინდუსტრიაში გაკოტრებული ფირმების საკმარისი რაოდენობის პოვნა რეგრესიის კოეფიციენტის გამოსათვლელად.

MDA-ს ყველაზე ცნობილი მოდელებია Altman და Chesser მოდელები, რომლებიც მოიცავს შემდეგ მაჩვენებლებს: საკუთარი საბრუნავი კაპიტალის თანაფარდობა აქტივების რაოდენობასთან; რეინვესტირებული მოგების თანაფარდობა აქტივების ოდენობასთან; დამოკიდებულება საბაზრო ღირებულებააქციები ნასესხებ კაპიტალში; გაყიდვების შემოსავლების თანაფარდობა აქტივების რაოდენობასთან; მოგების თანაფარდობა პროცენტამდე და გადასახადამდე მთლიან აქტივებთან.

ორგანიზაციას ენიჭება საიმედოობის გარკვეული კლასი ალტმანის მოდელის Z- ინდექსის მნიშვნელობებზე დაყრდნობით. ალტმანის ხუთფაქტორიანი მოდელიაგებულია 66 კომპანიის მდგომარეობის ანალიზის საფუძველზე და საშუალებას გვაძლევს მივცეთ საკმაოდ ზუსტი პროგნოზი გაკოტრების შესახებ ორი-სამი წლით ადრე. მშენებლობაში რუსული პირობებიასეთი მოდელები საკმაოდ რთულია ორგანიზაციების გაკოტრების შესახებ სტატისტიკური მონაცემების არარსებობის, მუდმივი ცვლილების გამო მარეგულირებელი ჩარჩოგაკოტრების სფეროში და ორგანიზაციის გაკოტრების აღიარება იმ მონაცემებზე დაყრდნობით, რომელთა აღრიცხვა შეუძლებელია.

ჭადრაკის მოდელისაშუალებას გაძლევთ წინასწარ განსაზღვროთ კლიენტის მიერ სესხის ხელშეკრულების პირობების შეუსრულებლობა. დეფოლტი გულისხმობს არა მხოლოდ სესხის დაფარვას, არამედ ნებისმიერ სხვა გადახრას, რაც კრედიტორსა და მსესხებელს შორის ურთიერთობას ნაკლებად მომგებიანს ხდის. ორიგინალური პირობები. გამოყენებული დამოუკიდებელი ცვლადების ხაზოვანი კომბინაცია (Z) მოიცავს: ნაღდი ფულის და გაყიდვადი ფასიანი ქაღალდების თანაფარდობას მთლიან აქტივებთან; წმინდა გაყიდვების თანაფარდობა (დღგ-ს გარეშე) ნაღდი ფულის ოდენობასთან და ადვილად გაყიდვადი ფასიანი ქაღალდების ღირებულებასთან; შემოსავლების თანაფარდობა პროცენტამდე და გადასახადამდე მთლიან აქტივებთან; მთლიანი დავალიანების თანაფარდობა მთლიან აქტივებთან; ძირითადი კაპიტალის შეფარდება ღირებულებასთან წმინდა აქტივები; საბრუნავი კაპიტალის შეფარდება წმინდა გაყიდვებთან. მიღებული მაჩვენებელი შეიძლება ჩაითვალოს სასესხო ხელშეკრულების პირობების შეუსრულებლობის ალბათობის შეფასებად. ჩესერმა გამოიყენა რამდენიმე ბანკის მონაცემები 37 „დამაკმაყოფილებელი“ და 37 „არადამაკმაყოფილებელი“ სესხისთვის და გამოანგარიშებისთვის გამოიყენა მსესხებელი ფირმების ბალანსები სესხის მიღებამდე ერთი წლის განმავლობაში. მოდელის შეფასებების ჩანაცვლებით ხელშეკრულების დარღვევის ალბათობის ფორმულაში, ჩესერმა სწორად გამოავლინა შესწავლილი ყოველი ოთხი შემთხვევიდან სამი.

სესხების კლასიფიკაციისას შესაძლებელია სარგებლობა მოდელები კალათა ( კლასიფიკაცია და რეგრესია ხეები), რაც ითარგმნება როგორც "კლასიფიკაციისა და რეგრესიის ხეები". ეს არის არაპარამეტრული მოდელი, რომლის მთავარი უპირატესობებია ფართო გამოყენების შესაძლებლობა, გაგების სიმარტივე და გაანგარიშების სიმარტივე, თუმცა მის აგებაში გამოიყენება რთული სტატისტიკური მეთოდები. "კლასიფიკაციის ხეში" სესხის აღების ფირმები განლაგებულია გარკვეულ "ფილიალზე" არჩეული ფინანსური კოეფიციენტების მნიშვნელობიდან გამომდინარე; შემდეგ ხდება თითოეული მათგანის „განშტოება“ შემდეგი კოეფიციენტებიდან გამომდინარე. კლასიფიკაციის სიზუსტე ამ მოდელის გამოყენებისას არის დაახლოებით 90%. "კლასიფიკაციის ხის" მაგალითი ნაჩვენებია ნახ. 1.2, სადაც Ki არის ფინანსური თანაფარდობა; Pi არის ინდიკატორის სტანდარტული მნიშვნელობა; ბ - სავარაუდო გაკოტრებული; S - სავარაუდოდ სტაბილური მდგომარეობა.

K1<= P1 К1 >P1

K2<= P2 К2 >P2 K3<= P3 К3 >P3

K4<= P4 К4 >P4

ბრინჯი. 1.2. CART მოდელის "კლასიფიკაციის ხე".

რთული ანალიზის მეთოდებზე დაფუძნებული კრედიტის შეფასების მოდელები: მათემატიკური მოდელების გამოყენებისას მხედველობაში არ მიიღება „ხარისხობრივი“ ფაქტორების გავლენა, როდესაც ბანკები გასცემენ სესხებს. ეს მოდელები მხოლოდ ნაწილობრივ იძლევა საშუალებას საკრედიტო ექსპერტებიბანკმა გამოიტანოს დასკვნა სესხის გაცემის შესაძლებლობის შესახებ. კლასიფიკაციის მოდელების ნაკლოვანებებია მათი „დახურულობა“ რაოდენობრივ ფაქტორებთან, რაოდენობრივი ინდიკატორების სისტემის არჩევის თვითნებობა, წყაროს მონაცემების არასანდოობისადმი მაღალი მგრძნობელობა და შრომატევადი სტატისტიკური ინდუსტრიათაშორისი და ინდუსტრიული მონაცემების გამოყენებისას. კომპლექსური ანალიზის მოდელების ფარგლებში შესაძლებელია მსესხებლის რაოდენობრივი და ხარისხობრივი მახასიათებლების გაერთიანება. მაგალითად, აშშ-ს ბანკების პრაქტიკაში იგი გამოიყენება "ექვსი C" წესი, რომელიც დაფუძნებულია სესხის გაცემის ექვსი ძირითადი პრინციპის გამოყენებაზე, რომლებიც მითითებულია ინგლისური ასო "C"-ით დაწყებული სიტყვებით: Character, Capacity, Cash, Colateral, Conditions, Control.

მსესხებლის ხასიათი (Character); პასუხისმგებლობა, საიმედოობა, პატიოსნება, წესიერება და კლიენტის ზრახვების სერიოზულობა.

ტევადობა: სესხის ოფიცერიდარწმუნებული უნდა იყოს, რომ სესხზე მსურველ კლიენტს აქვს კანონიერი უფლება წარადგინოს სესხის განაცხადი და მოაწეროს სესხის ხელშეკრულება, ე.ი. არის ის, რომ სესხის მაძიებელი კომპანიის (ბანკის) დირექტორს ან წარმომადგენელს აქვს დამფუძნებლების ან დირექტორთა საბჭოს მიერ მისთვის მინიჭებული შესაბამისი უფლებამოსილება კომპანიის (ბანკის) სახელით მოლაპარაკებისა და სესხის ხელშეკრულების გაფორმებისთვის.

ნაღდი ფული: მნიშვნელოვანი წერტილი ნებისმიერისთვის სესხის განაცხადიგანსაზღვრავს მსესხებლის შესაძლებლობას, დაფაროს სესხი აქტივების რეალიზაციით ან ლიკვიდაციით მიღებული სახსრებით, ფულადი სახსრების ან მოზიდული რესურსებით.

გირაო: სესხის განაცხადისთვის უზრუნველყოფის შეფასებისას აუცილებელია განისაზღვროს, აქვს თუ არა მსესხებელს საკმარისი კაპიტალი ან ხარისხის აქტივები სესხისთვის საჭირო უზრუნველყოფის უზრუნველსაყოფად; არაუზრუნველყოფილი სესხებიხელმისაწვდომია ძირითადი მსესხებლებისთვის კვალიფიციური ხელმძღვანელობით და შესანიშნავი საკრედიტო ისტორიით.

პირობები: სესხის ოფიცერმა უნდა იცოდეს, როგორ მუშაობს მსესხებელი, რა მდგომარეობაა შესაბამის ინდუსტრიაში, ასევე, როგორ შეიძლება გავლენა იქონიოს ქვეყანაში ეკონომიკური და სხვა პირობების ცვლილებამ სესხის დაფარვის პროცესზე.

კონტროლი ემყარება იმის გარკვევას, თუ რამდენად შეიძლება გავლენა იქონიოს მსესხებლის საქმიანობასა და მის კრედიტუნარიანობაზე საკანონმდებლო, სამართლებრივ, ეკონომიკურ და პოლიტიკურ პირობებში განხორციელებულმა ცვლილებებმა.

კლიენტის კრედიტუნარიანობის ანალიზი მასში შემავალი დაკრედიტების ძირითადი პრინციპების შესაბამისად მეთოდი" კამპარი", შედგება სესხის განაცხადიდან და თანდართული ფინანსური დოკუმენტებიდან კლიენტის საქმიანობის განმსაზღვრელი ყველაზე მნიშვნელოვანი ფაქტორების თანმიმდევრული იდენტიფიცირება, კლიენტთან პირადი შეხვედრის შემდეგ მათი შეფასება და გარკვევა. სახელწოდება CAMPARI წარმოიქმნება შემდეგი სიტყვების საწყისი ასოებიდან: C (პერსონაჟი) - კლიენტის რეპუტაცია, მახასიათებლები; A (Ability) - სესხის დაფარვის უნარი; M(Margin) - მარჟა, მომგებიანობა; P (დანიშნულება) - სესხის დანიშნულება; A (თანხა) - სესხის ზომა; R (Repayment) - სესხის დაფარვის პირობები; I (დაზღვევა) - გირაო, სესხის დაუფარვის რისკის დაზღვევა.

ინგლისში სახელმძღვანელო საბანკო მომსახურებააღნიშნულია, რომ საკვანძო სიტყვა, რომელშიც კონცენტრირებულია მსესხებლებისთვის სესხის გაცემის მოთხოვნები არის „ნაწილები“: P (მიზნობა) - სესხის აღების მიზანი, მიზანი; A (თანხა) - თანხა, სესხის ზომა; R (Repayment) - გადახდა, დაბრუნება (ვალი და პროცენტი); T (Term) - სესხის ვადა; S (Security) - სესხის დაფარვის უზრუნველყოფა.

IN ბოლო წლებშიგარკვეული პოპულარობა მოიპოვა რუსეთის ბანკების ასოციაციის (DRB) სპეციალისტების მიერ შემუშავებული მეთოდოლოგია. . ამ მეთოდოლოგიის მიხედვით, მსესხებლის საქმიანობისა და სესხის გაცემის პირობების შეფასება გულისხმობს მისი კრედიტუნარიანობის ანალიზს შემდეგ სფეროებში: „სანდოობა“ - მენეჯმენტის პასუხისმგებლობა, ადრე მიღებულ სესხებზე გადახდების დროულობა; „უნარიანობა“ - პროდუქციის წარმოება და გაყიდვა, მათი კონკურენტუნარიანობის შენარჩუნება; „მომგებიანობა“ - მოცემულ მსესხებელში ინვესტირების უპირატესობა; პროექტის შედეგების მიღწევის „რეალობა“; მოთხოვნილი სესხის თანხის „გონივრული“; „დაფარვა“ მსესხებლის მატერიალური აქტივების გაყიდვის გამო, თუ მისი პროექტი არ არის დასრულებული; სესხის „უსაფრთხოება“ მსესხებლის კანონიერი უფლებებით. რეკომენდებულია ბოლო ოთხი პუნქტის შეფასება დაჯგუფებული ბალანსის მუხლების ანალიზის საფუძველზე შემდეგ სფეროებში: მომგებიანობა, ლიკვიდურობა, გრძელვადიანი და მიმდინარე აქტივების ბრუნვა, უსაფრთხოება. თითოეული ჯგუფიდან უნდა აირჩიოთ ერთი ინდიკატორი, რომელიც ყველაზე მეტად ახასიათებს გაანალიზებულ ორგანიზაციას და შეაგროვოს სტატისტიკა მათზე. მეთოდოლოგიის უარყოფითი მხარეა მისი გამოყენების შეუძლებლობა გრძელვადიანი დაკრედიტების კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად და მრავალი რისკ-ფაქტორის გათვალისწინების ფაქტი, რომელთა ეფექტი შესაძლოა გარკვეული დროის შემდეგ იგრძნობოდეს.

უმეტეს შემთხვევაში რუსული ბანკებიპრაქტიკაში, კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდები გამოიყენება ფინანსური კოეფიციენტების ერთობლიობის საფუძველზე, რომელიც ახასიათებს მსესხებლის ფინანსურ მდგომარეობას. მთავარი პრობლემა ამ შემთხვევაში არის სტანდარტული ღირებულებების შემუშავება შედარებისთვის, რადგან არსებობს ღირებულებების გაფანტვა, რომელიც გამოწვეულია ბიზნეს სუბიექტების ინდუსტრიის სპეციფიკით და გამოითვლება ეკონომიკურ ლიტერატურაში მოცემული ფინანსური მაჩვენებლების მისაღები სტანდარტული დონეები. ამის გათვალისწინების გარეშე. ინდუსტრიის პერსპექტივიდან ერთიანი მარეგულირებელი ჩარჩოს არარსებობის გამო, მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობის ობიექტური შეფასება შეუძლებელია, რადგან არ არსებობს ინდუსტრიის შედარებითი საშუალო მაჩვენებლები, მინიმალური მისაღები და საუკეთესო მაჩვენებლები მოცემული ინდუსტრიისთვის.

თანამედროვე პირობებში კომერციული ბანკები ბანკის ინტერესების გათვალისწინებით ავითარებენ და იყენებენ საკუთარ მეთოდებს მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზის მეთოდოლოგიის ერთ-ერთი უმნიშვნელოვანესი ელემენტია მისი საინფორმაციო ბაზა. კრედიტუნარიანობის ანალიზისთვის მონაცემთა ბაზის ფორმირებისა და გამოყენების თავისებურება ის არის, რომ ამის გარეშე შეუძლებელია კონკრეტულ ბიზნეს სუბიექტში საკრედიტო რესურსების მომავალი ფინანსური ინვესტიციების რისკის რეალურად და ეფექტურად შეფასება.

კრედიტუნარიანობის ანალიზში გამოყენებულ ინფორმაციას უნდა ჰქონდეს შემდეგი ძირითადი მახასიათებლები: სისრულე, სანდოობა, ხელმისაწვდომობა და ეფექტურობა.

არცერთი საინფორმაციო წყარო არ არის საკმარისი სრული, ვინაიდან მხოლოდ ინფორმაციის სხვადასხვა წყაროდან მიღებული მონაცემების ყოვლისმომცველი შესწავლისა და შეფასების საფუძველზე შეუძლია ანალიტიკოსს გააკეთოს ინფორმირებული დასკვნები საკრედიტო რესურსების მიწოდების შესაძლებლობის შესახებ. ინფორმაციის გარკვეული წყაროების იგნორირებამ შესაძლოა გავლენა მოახდინოს საკრედიტო რისკის დონეზე მისი გაზრდის მიმართულებით. ინფორმაციის ყველა წყარო უნდა იყოს ხელმისაწვდომიკრედიტორისთვის კლიენტის კრედიტუნარიანობის ანალიზის დროს, ვინაიდან მსესხებლის მიერ მოწოდებული ფინანსური ანგარიშგების, შემადგენელი დოკუმენტების, აუდიტის ინფორმაციისა და ბიზნეს გეგმების საფუძველზე, გამსესხებელი აკეთებს დასკვნებს და იღებს გადაწყვეტილებებს. ამასთან, მასსა და გამსესხებელს შორის ნდობის ხარისხი დამოკიდებულია იმაზე, თუ რამდენად კეთილსინდისიერად ექცევა მსესხებელი საინფორმაციო ბაზის ფორმირების პროცესს.

ხარისხი ეფექტურობაფინანსური ანგარიშგების, აუდიტორული ინფორმაციის, სარეიტინგო სააგენტოებიდან და სხვა წყაროების მონაცემების მიწოდება დამოკიდებულია იმაზე, თუ რა ეტაპზეა გამოყენებული საკრედიტო ანალიზი. ხარისხი შესაბამისობასაკრედიტო ურთიერთობების სფეროში მარეგულირებელი და საკანონმდებლო ბაზა დიდ გავლენას ახდენს სხვადასხვა ასპექტებზე, რომლებიც გავლენას ახდენს კრედიტორებისა და მსესხებლების უფლებებსა და ვალდებულებებზე და განსაზღვრავს ამ პროცესის განვითარების დინამიკას თანამედროვე საბაზრო პირობებში.

ანალიზის დროს, ანალიტიკოსების მიერ გამოყენებული ინფორმაცია არ უნდა შემოიფარგლოს მხოლოდ მონაცემებით ბუღალტერიადა ანგარიშგება, რადგან ეს ავიწროებს კრედიტუნარიანობის ანალიზის ფარგლებს. ამიტომ, ინფორმაცია უნდა შეიცავდეს ინდიკატორებს, რომლებიც ახასიათებს:

¾ პროდუქციის წარმოებაში გამოყენებული რესურსების ბაზრების მდგომარეობა (სამუშაოების შესრულება, მომსახურების მიწოდება);

¾ ძირითადი კონკურენტების მახასიათებლები ინდუსტრიაში და თავად ინდუსტრიაში, რომელშიც ბიზნეს სუბიექტი ვითარდება ან აპირებს მომავალში განვითარებას;

¾ სახელმწიფო და წინაპირობები პოლიტიკური, ეკონომიკური და საგადასახადო გარემოს განვითარებისთვის მთელ ქვეყანაში და რეგიონში;

¾ სახელმწიფო საკრედიტო პოლიტიკა უახლოეს მომავალში და ა.შ.

კრედიტუნარიანობის გასაანალიზებლად გამოიყენება სხვადასხვა შიდა და გარე ინფორმაცია.

TO შიდა ინფორმაციაშეიძლება მიეკუთვნოს:

· შემადგენელი დოკუმენტები;

· სამართლებრივი დოკუმენტები, რომლებიც ასახავს ურთიერთობებს ინვესტორებთან, მეანაბრეებთან, მომწოდებლებთან, მყიდველებთან, კრედიტორებთან, მსესხებლებთან და ა.შ.

· სტატისტიკური ანგარიშგება;

· შემოწმების აქტები, შემოწმებები და საგადასახადო შემოწმებები;

· ბიზნეს გეგმები და ტექნიკურ-ეკონომიკური შესწავლა;

· პირველადი დოკუმენტებიასახავს ძირითადი და მიმდინარე აქტივების შემადგენლობას და შეფასებას, საქმიანი გარიგებები, ფულადი ნაკადები;

· საპროექტო და შეფასების დოკუმენტაცია;

· მონაცემები ანალიტიკური აღრიცხვა;

· მონაცემები ორგანიზაციის პერსონალის შესახებ;

· ფინანსური ანგარიშგება(მათ შორის დანართები და განმარტებები).

გარე ინფორმაციამოდის ორგანიზაციის გარეთ არსებული წყაროებიდან, ასეთი ინფორმაცია მოიცავს:

· ინფორმაცია სხვა საკრედიტო დაწესებულებიდან ეკონომიკური სუბიექტის - პოტენციური მსესხებლის შესახებ;

· ინფორმაცია ბიუროდან საკრედიტო ისტორიები;

· პოლიტიკური ინფორმაცია გავლენას ახდენს ეკონომიკური სფეროებისაქმიანობა;

· ინფორმაცია სხვადასხვა დარგის სტატუსისა და განვითარების პერსპექტივების, სესხების განაკვეთების შესახებ საკრედიტო ინსტიტუტები, კურსების ცვლილების პერსპექტივები;

· პოტენციური მსესხებლის (მიმწოდებლების, მყიდველების, ინვესტორების, კრედიტორების) საქმიანობასთან უშუალოდ დაკავშირებული და ამ საქმიანობაზე ზეგავლენის მქონე ბიზნეს სუბიექტების მონაცემები;

· ინფორმაციას შესახებ საქმიანი რეპუტაციამსესხებელი, ასევე ორგანიზაციის უმაღლესი მენეჯმენტის ახალი და პიროვნული თვისებები;

მსხვილი და საშუალო საწარმოების კრედიტუნარიანობის შეფასება ეფუძნება ბალანსის, მოგების ანგარიშგების, საკრედიტო განაცხადის, კლიენტისა და მისი მენეჯერების ისტორიის ფაქტობრივ მონაცემებს. კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდად გამოიყენება ფინანსური კოეფიციენტების სისტემა, ფულადი სახსრების ნაკადების ანალიზი, ბიზნეს რისკი და მართვა.

ფინანსური საკრედიტო რეიტინგის კოეფიციენტები

გლობალურ და რუსულ საბანკო პრაქტიკაში მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად გამოიყენება სხვადასხვა ფინანსური კოეფიციენტები. მათი არჩევანი განისაზღვრება ბანკის კლიენტურის მახასიათებლებით, ფინანსური სირთულეების შესაძლო მიზეზებითა და ბანკის საკრედიტო პოლიტიკით. ყველა გამოყენებული კოეფიციენტი შეიძლება დაიყოს ხუთ ჯგუფად:

I – ლიკვიდობის კოეფიციენტები:

II – ეფექტურობის კოეფიციენტები, ანუ ბრუნვა;

III – ფინანსური ბერკეტების კოეფიციენტები;

IV – მომგებიანობის კოეფიციენტები;

V – ვალის მომსახურების კოეფიციენტები.

თითოეულ ამ ჯგუფში შემავალი კრედიტუნარიანობის ინდიკატორები შეიძლება მნიშვნელოვნად განსხვავდებოდეს. ამის მაგალითია შემდეგი სისტემა (ცხრილი 2.1).

მიმდინარე თანაფარდობა(Ktl) გვიჩვენებს, შეუძლია თუ არა მსესხებელს პრინციპში გადაიხადოს თავისი სავალო ვალდებულებები.

ლიკვიდური აქტივები წარმოადგენს მიმდინარე ვალდებულებების იმ ნაწილს, რომელიც შედარებით სწრაფად იქცევა ნაღდი ფულით, რომელიც მზად არის დავალიანების დასაფარად. გლობალურ საბანკო პრაქტიკაში ლიკვიდური აქტივები მოიცავს ნაღდ ფულს და დებიტორულ ანგარიშებს რუსულ საბანკო საქმეში, ისინი ასევე მოიცავს სწრაფად გაყიდვადი მარაგების ნაწილს.

სწრაფი ლიკვიდურობის კოეფიციენტის მიზანია წინასწარ განსაზღვროს მსესხებლის შესაძლებლობა, სწრაფად გაათავისუფლოს სახსრები ბრუნვიდან ნაღდი ფულით ბანკის დავალიანების დროულად დაფარვის მიზნით.

ცხრილი 2.1

ინდიკატორები	მარეგულირებელი დონეები*
1. ლიკვიდობის კოეფიციენტები:
მიმდინარე კოეფიციენტები
სწრაფი (ოპერაციული) ლიკვიდობის კოეფიციენტები
2. ეფექტურობის კოეფიციენტები (ბრუნვა):
ინვენტარის ბრუნვა
დებიტორული ბრუნვა
ძირითადი საშუალებების ბრუნვა
აქტივების ბრუნვა
3. ფინანსური ბერკეტის კოეფიციენტი
ყველა სავალო ვალდებულების (მოკლე და გრძელვადიანი) და აქტივების თანაფარდობა
მთლიანი ვალი კაპიტალის თანაფარდობა
მთლიანი ვალი კაპიტალის თანაფარდობა
ყველა სავალო ვალდებულებისა და მატერიალური საწესდებო კაპიტალის თანაფარდობა (საწესდებო კაპიტალი - არამატერიალური აქტივები)
გრძელვადიანი ვალის შეფარდება ძირითად (ძირითად) აქტივებთან
კაპიტალი აქტივების თანაფარდობა
საბრუნავი კაპიტალის თანაფარდობა მიმდინარე აქტივებთან
4. მომგებიანობის კოეფიციენტები:
დაბრუნების კოეფიციენტი
მომგებიანობის კოეფიციენტები
EPS კოეფიციენტები
5. ვალის მომსახურების კოეფიციენტები:
პროცენტის დაფარვის კოეფიციენტი
ფიქსირებული დამუხტვის დაფარვის კოეფიციენტი

ეფექტურობის კოეფიციენტები (ბრუნვა)შეავსებს კოეფიციენტთა პირველ ჯგუფს - ლიკვიდურობის მაჩვენებლებს და გვაძლევს საშუალებას გავაკეთოთ უფრო ინფორმირებული დასკვნა. მაგალითად, თუ ლიკვიდურობის ინდიკატორები იზრდება დებიტორული დავალიანებებისა და მარაგის ხარჯების ზრდის გამო და ამავე დროს შენელდება, მსესხებლის საკრედიტო რეიტინგის განახლება შეუძლებელია. ეფექტურობის კოეფიციენტების ჯგუფში შედის:

ინვენტარის ბრუნვა:

ა) =

დებიტორული ბრუნვა დღეებში:

ძირითადი კაპიტალის ბრუნვა (ძირითადი საშუალებები):

აქტივების ბრუნვა:

ეფექტურობის კოეფიციენტები გაანალიზებულია დროთა განმავლობაში და ასევე შედარებულია კონკურენტ ფირმებთან და ინდუსტრიის საშუალო მაჩვენებლებთან.

ფინანსური ბერკეტების მაჩვენებლებიდაახასიათეთ მსესხებლის სააქციო კაპიტალით უზრუნველყოფის ხარისხი.

როგორც ცხრილიდან ჩანს. 2.1, კოეფიციენტების გამოთვლის ვარიანტები შეიძლება განსხვავებული იყოს, მაგრამ მათი ეკონომიკური მნიშვნელობა იგივეა: კაპიტალის ოდენობის შეფასება და კლიენტის დამოკიდებულების ხარისხი მოზიდულ რესურსებზე. ლიკვიდობის კოეფიციენტებისგან განსხვავებით, ფინანსური ბერკეტების კოეფიციენტების გაანგარიშებისას მხედველობაში მიიღება ბანკის კლიენტის ყველა სავალო ვალდებულება, მიუხედავად მათი პირობებისა. რაც უფრო მაღალია მოზიდული სახსრების წილი (მოკლევადიანი და გრძელვადიანი) და რაც უფრო დაბალია სააქციო კაპიტალის წილი, მით უფრო დაბალია კლიენტის კრედიტუნარიანობის კლასი. თუმცა, საბოლოო დასკვნა კეთდება მხოლოდ მომგებიანობის კოეფიციენტების დინამიკის გათვალისწინებით.

მომგებიანობის კოეფიციენტებიახასიათებს მთელი კაპიტალის გამოყენების ეფექტურობას, მისი მოზიდული ნაწილის ჩათვლით. ამ კოეფიციენტების სახეობებია:

მომგებიანობის კოეფიციენტები:

ა)
გ) მომგებიანობის კოეფიციენტები:

სამი სახის მომგებიანობის კოეფიციენტების შედარება გვიჩვენებს პროცენტების და გადასახადების გავლენის ხარისხს კომპანიის მომგებიანობაზე.

ამ კოეფიციენტების მრიცხველის განსაზღვრის სპეციფიკური მეთოდოლოგია დამოკიდებულია იმაზე, შედის თუ არა პროცენტი ან ფიქსირებული გადასახადები თვითღირებულების ფასში, თუ გადახდილია მოგებიდან.

ვალის მომსახურების კოეფიციენტები გვიჩვენებს, თუ რამდენი შემოსავალი გამოიყენება პროცენტის ან ყველა ფიქსირებული გადასახადის დასაფარად. ამ კოეფიციენტებს განსაკუთრებული მნიშვნელობა აქვს ინფლაციის მაღალი მაჩვენებლების დროს, როდესაც გადახდილი პროცენტის ოდენობა შეიძლება მიუახლოვდეს კლიენტის ძირითად ვალს ან გადააჭარბოს მას. მოგების უფრო დიდი ნაწილი გამოიყენება გადახდილი პროცენტებისა და სხვა ფიქსირებული გადასახდელების დასაფარად, მით ნაკლები რჩება ვალის ვალდებულებების გასტუმრება და რისკების დაფარვა, ე.ი. მით უფრო უარესია კლიენტის კრედიტუნარიანობა.

ჩამოთვლილი ფინანსური კოეფიციენტები შეიძლება გამოითვალოს ფაქტობრივი ანგარიშგების მონაცემების საფუძველზე. სტაბილური ეკონომიკის ან შედარებით სტაბილური კლიენტის ვითარებაში, მსესხებლის მომავალი კრედიტუნარიანობის შეფასება შეიძლება ეფუძნებოდეს გასულ პერიოდებში რეალურ შესრულებას. არასტაბილური ეკონომიკის პირობებში (მაგალითად, წარმოების კლება), ინფლაციის მაღალი მაჩვენებლები, გასული პერიოდების ფაქტობრივი მაჩვენებლები არ შეიძლება იყოს ერთადერთი საფუძველი კლიენტის მომავალში დაფარვის შესაძლებლობის, მათ შორის საბანკო სესხების შესაფასებლად. ამ შემთხვევაში ან საპროგნოზო მონაცემები უნდა იქნას გამოყენებული ამ კოეფიციენტების გამოსათვლელად, ან საწარმოს (ორგანიზაციის) კრედიტუნარიანობის შეფასების განხილულ მეთოდს დაემატება სხვა. ეს უკანასკნელი მოიცავს ბიზნეს რისკის ანალიზს სესხის გაცემის დროს და მენეჯმენტის შეფასება.

შედარებით ხანგრძლივი პერიოდის განმავლობაში (ერთი წელი ან მეტი) სესხის გაცემისას ასევე აუცილებელია კლიენტისგან, გასული პერიოდების ანგარიშის გარდა, მიიღოთ საპროგნოზო ბალანსი, შემოსავლის, ხარჯებისა და მოგების პროგნოზი. მომავალი პერიოდი, სესხის პერიოდის შესაბამისი. პროგნოზი, როგორც წესი, ეფუძნება გაყიდვების შემოსავლების ზრდის (კლების) ტემპის დაგეგმვას და დეტალურად ამართლებს კლიენტს.

აღწერილი ფინანსური საკრედიტო კოეფიციენტები გამოითვლება ანგარიშგების თარიღების საშუალო ბალანსის ნაშთების საფუძველზე. 1-ლი ინდიკატორები ყოველთვის არ ასახავს საქმის რეალურ მდგომარეობას და შედარებით ადვილად დამახინჯებულია მოხსენებაში. ორიგინალი ბრუნვის მაჩვენებელიარის გაყიდვების შემოსავალი. მისგან ცალკეული ელემენტების გამორიცხვით (მატერიალური და შრომითი ხარჯები, პროცენტები, გადასახადები, ამორტიზაცია და ა.შ.) მიიღება შუალედური ინდიკატორები და საბოლოოდ მიიღება. წმინდა მოგებაპერიოდისთვის.

ფულადი ნაკადების ანალიზი, როგორც შეფასების მეთოდი

მსესხებლის კრედიტუნარიანობა

ფულადი ნაკადების ანალიზი არის მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდი, რომელიც ეფუძნება კლიენტის სახსრების ბრუნვის დამახასიათებელ ფაქტობრივ ინდიკატორებს. საანგარიშო პერიოდი. ფულადი ნაკადების ანალიზის ეს მეთოდი ფუნდამენტურად განსხვავდება კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასების მეთოდისგან ფინანსური კოეფიციენტების სისტემაზე დაყრდნობით, რომლის გაანგარიშება ემყარება ბალანსის მაჩვენებლებს.

ფულადი ნაკადების ანალიზი შედგება მსესხებლისგან სახსრების გადინებისა და შემოდინების შედარებისგან იმ პერიოდის განმავლობაში, რომელიც ჩვეულებრივ შეესაბამება მოთხოვნილი სესხის ვადას. სესხის ერთწლიანი გაცემისას ფულადი ნაკადების ანალიზი კეთდება ყოველწლიურად, 90 დღემდე ვადით - კვარტალურად და ა.შ.

სახსრების შემოდინებასა და გადინებას შორის სხვაობა განსაზღვრავს ფულადი სახსრების მთლიანი ნაკადის რაოდენობას. როგორც ჩანს სახსრების შემოდინებისა და გადინების ელემენტების ზემოაღნიშნული სიიდან, მარაგების, დებიტორული და გადასახდელების, სხვა აქტივებისა და ვალდებულებების, ძირითადი საშუალებების ცვლილებებს განსხვავებული გავლენა აქვს ფულადი სახსრების მთლიან ნაკადზე. ამ ზემოქმედების დასადგენად შედარებულია სასაქონლო-მატერიალური ფასეულობების ნაშთები, მოვალეები, კრედიტორები და ა.შ. პერიოდის დასაწყისში და ბოლოს. პერიოდის განმავლობაში მარაგების, მოვალეებისა და სხვა აქტივების ბალანსის ზრდა ნიშნავს სახსრების გადინებას და გამოთვლებში ნაჩვენებია „–“ ნიშნით, ხოლო კლება ნიშნავს სახსრების შემოდინებას და აღირიცხება „+“ ნიშნით. კრედიტორებისა და სხვა ვალდებულებების ზრდა ითვლება სახსრების შემოდინებად (“+”), შემცირება ითვლება გადინებად (“–”).

ფულადი ნაკადების ანალიზის მოდელი ეფუძნება სახსრების შემოდინებისა და გადინების ელემენტების დაჯგუფებას საწარმოს მართვის სფეროებში. შემდეგი ბლოკები შეიძლება შეესაბამებოდეს ამ სფეროებს ფულადი ნაკადების ანალიზის (CAM) მოდელში:

საწარმოს მოგების მართვა;

ინვენტარიზაციისა და ანგარიშსწორების მართვა;

კონტროლი ფინანსური ვალდებულებები;

საგადასახადო და ინვესტიციების მართვა;

კაპიტალისა და სესხების თანაფარდობის მართვა.

ფულადი სახსრების ნაკადების გასაანალიზებლად, მონაცემები აღებულია მინიმუმ სამი წლის განმავლობაში. თუ კლიენტს ჰქონდა შემოდინების სტაბილური ჭარბი სახსრების გადინებაზე, მაშინ ეს მიუთითებს მის ფინანსურ სტაბილურობაზე - კრედიტუნარიანობაზე. ფულადი სახსრების მთლიანი ნაკადის ღირებულების რყევები, ისევე როგორც გადინების მოკლევადიანი გადაჭარბება სახსრების შემოდინებაზე მიუთითებს კლიენტის დაბალ რეიტინგზე კრედიტუნარიანობის თვალსაზრისით. და ბოლოს, გადინების სისტემატური გადაჭარბება სახსრების შემოდინებაზე ახასიათებს კლიენტს, როგორც არასაკრედიტო. შედეგად მიღებული ფულადი სახსრების მთლიანი ნაკადის საშუალო დადებითი მნიშვნელობა (ნაკადების გადაჭარბება სახსრების გადინებაზე) შეიძლება გამოყენებულ იქნას ახალი სესხების გაცემის ლიმიტად. მითითებული ჭარბი გვიჩვენებს თანხას, რომლითაც კლიენტს შეუძლია დაფაროს ვალის ვალდებულებები ამ პერიოდის განმავლობაში. ფულადი სახსრების მთლიანი ნაკადებისა და კლიენტის სავალო ვალდებულებების სიდიდის თანაფარდობიდან გამომდინარე, განისაზღვრება მისი კრედიტუნარიანობის კლასი: ამ კოეფიციენტის სტანდარტული დონეები: I კლასი – 0,75; II – 0,30; III – 0,25; IV – 0,2; V – 0,2; VI – 0,15.

ფულადი სახსრების ნაკადების ანალიზი საშუალებას გვაძლევს გამოვიტანოთ დასკვნა საწარმოს მენეჯმენტის სუსტ წერტილებზე. მაგალითად, სახსრების გადინება შეიძლება დაკავშირებული იყოს მარაგების მართვასთან, ანგარიშსწორებასთან (მოვალეები და კრედიტორები), ფინანსური გადახდები (გადასახადები, პროცენტები, დივიდენდები). მენეჯმენტის სისუსტეების იდენტიფიცირება გამოიყენება სასესხო ხელშეკრულებაში ასახული დაკრედიტების პირობების შესამუშავებლად. მაგალითად, თუ სახსრების გადინების მთავარი ფაქტორია სახსრების გადაჭარბება გადასახდელად, მაშინ კლიენტისთვის სესხის გაცემის „დადებითი“ პირობა შეიძლება იყოს დებიტორული ბრუნვის შენარჩუნება სესხის გამოყენების მთელი პერიოდის განმავლობაში. გარკვეული დონე. ისეთი გადინების ფაქტორით, როგორიცაა საწესდებო კაპიტალის არასაკმარისი რაოდენობა, ფინანსური ბერკეტის კოეფიციენტის გარკვეული სტანდარტული დონის შესაბამისობა შეიძლება გამოყენებულ იქნას როგორც დაკრედიტების პირობა.

კრედიტის გაცემის მიზანშეწონილობისა და ოდენობის საკითხის გადაჭრა შედარებით გრძელვადიანიფულადი ნაკადების ანალიზი კეთდება არა მხოლოდ გასული პერიოდების ფაქტობრივი მონაცემების, არამედ დაგეგმილი პერიოდის საპროგნოზო მონაცემების საფუძველზე. ფაქტობრივი მონაცემები გამოიყენება საპროგნოზო მონაცემების შესაფასებლად. სახსრების შემოდინებისა და გადინების ცალკეული ელემენტების ღირებულების პროგნოზი ეფუძნება მათ საშუალო მნიშვნელობას წინა პერიოდებში და გაყიდვების შემოსავლების დაგეგმილი ზრდის ტემპს.

ბიზნეს რისკის ანალიზი, როგორც შეფასების მეთოდი

მსესხებლის კრედიტუნარიანობა

ბიზნეს რისკიარის რისკი, რომელიც დაკავშირებულია იმ ფაქტთან, რომ მსესხებლის სახსრების მიმოქცევა შეიძლება არ დასრულდეს დროულად და მოსალოდნელი ეფექტით. ბიზნესის რისკის ფაქტორებია სხვადასხვა მიზეზები, რაც გარკვეულ ეტაპებზე იწვევს სახსრების მიმოქცევის შეფერხებას ან შეფერხებას. ბიზნესის რისკის ფაქტორები შეიძლება დაჯგუფდეს ციკლის ეტაპების მიხედვით.

I ეტაპი - რეზერვების შექმნა:

მომწოდებლების რაოდენობა და მათი სანდოობა;

შენახვის ობიექტების მოცულობა და ხარისხი;

ტრანსპორტირების მეთოდის შესაბამისობა ტვირთის ბუნებასთან;

ნედლეულის ფასების ხელმისაწვდომობა და მათი ტრანსპორტირება მსესხებლისთვის;

ნედლეულისა და სხვა მატერიალური აქტივების მყიდველსა და მწარმოებელს შორის შუამავლების რაოდენობა;

მიმწოდებლის დისტანციურობა;

ეკონომიკური ძალები;

შეძენილი ნედლეულისა და სხვა ძვირფასი ნივთების მოდა;

ფაქტორები სავალუტო რისკი;

იმპორტირებული ნედლეულის ექსპორტსა და იმპორტზე შეზღუდვების დაწესების საფრთხე.

II ეტაპი - წარმოების ეტაპი:

ხელმისაწვდომობა და კვალიფიკაცია სამუშაო ძალა;

აღჭურვილობის ასაკი და სიმძლავრე;

აღჭურვილობის დატვირთვა;

საწარმოო შენობების მდგომარეობა.

III ეტაპი - გაყიდვების ეტაპი:

მყიდველთა რაოდენობა და მათი გადახდისუნარიანობა;

მოვალეთა დივერსიფიკაცია;

მყიდველების გადაუხდელობისგან დაცვის ხარისხი;

სესხის აღების ბუნებით მსესხებლის კუთვნილება ძირითად ინდუსტრიაში მზა პროდუქტები;

ინდუსტრიაში კონკურენციის ხარისხი;

სოციალური ტრადიციებისა და პრეფერენციების დაფინანსებული მზა პროდუქციის ფასზე გავლენა, პოლიტიკური ვითარება;

ამ პროდუქტების ბაზარზე ჭარბი წარმოების პრობლემების არსებობა;

დემოგრაფიული ფაქტორები; » სავალუტო რისკის ფაქტორები;

ქვეყნიდან ექსპორტზე და სხვა ქვეყანაში პროდუქციის იმპორტზე შეზღუდვების დაწესების შესაძლებლობა.

გარდა ამისა, რისკ-ფაქტორები გაყიდვების ეტაპზე შეიძლება გაერთიანდეს პირველი და მეორე ეტაპის ფაქტორებისგან. აქედან გამომდინარე, ბიზნეს რისკი განაწილების ეტაპზე უფრო მაღალია, ვიდრე ინვენტარიზაციის ან წარმოების ეტაპზე.

ეკონომიკური არასტაბილურობის პირობებში ბიზნეს რისკის ანალიზი სესხის გაცემის დროს მნიშვნელოვნად ავსებს კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასებას ფინანსურ კოეფიციენტებზე დაყრდნობით, რომლებიც გამოითვლება გასული საანგარიშო პერიოდების საშუალო ფაქტობრივი მონაცემების საფუძველზე.

ჩამოთვლილი ბიზნეს რისკის ფაქტორები აუცილებლად მხედველობაში მიიღება ბანკის მიერ სესხის გაცემის შესაძლებლობის სტანდარტული ფორმებისა და ტექნიკურ-ეკონომიკური დასაბუთების შემუშავებისას.

კომერციული ბანკის მიერ ბიზნეს რისკის შეფასება შეიძლება ფორმალიზდეს და განხორციელდეს ქულების სისტემის გამოყენებით, როდესაც თითოეული ბიზნეს რისკის ფაქტორი ფასდება პუნქტებში (ცხრილი 2.2).

ცხრილი 2.2

ბიზნესის რისკის კრიტერიუმები
I. მომწოდებელთა რაოდენობა
სამზე მეტი
II. მიმწოდებლის საიმედოობა
ყველა მომწოდებელს აქვს შესანიშნავი რეპუტაცია
მომწოდებლების უმეტესობა საიმედოა, როგორც ბიზნეს პარტნიორები
მომწოდებლების უმრავლესობა არასანდოა
III. ტვირთის გადაზიდვა
ქალაქის ფარგლებში მოქმედებს სადაზღვევო პოლისი, ტრანსპორტირების სახეობა შეესაბამება პროდუქტს
მიმწოდებელი შორს არის მყიდველისგან, არსებობს სადაზღვევო პოლისი, ტრანსპორტი შეესაბამება პროდუქტს
მიმწოდებელი შორს არის მყიდველისგან, ტრანსპორტირება შეიძლება გამოიწვიოს საქონლის ნაწილის დაკარგვა და მისი ხარისხის დაქვეითება, აქვს სადაზღვევო პოლისი
მომწოდებელი ქალაქის ფარგლებში, ტრანსპორტი არ შეესაბამება ტვირთი, არ არის სადაზღვევო პოლისი და ა.შ.
IV. საქონლის შენახვა
მსესხებელს აქვს საკუთარი საწყობებიდამაკმაყოფილებელი ხარისხი ან შენახვა არ არის საჭირო
ქირავდება სასაწყობო ფართი
სასაწყობო სივრცე საჭიროა, მაგრამ არ არის ხელმისაწვდომი ბიზნეს რისკის შეფასების დროს

ბიზნეს რისკის შეფასების ანალოგიური მოდელი გამოიყენება სხვა კრიტერიუმებზე დაყრდნობით. ქულები ენიჭება თითოეულ კრიტერიუმს და შეჯამებულია. როგორ მეტი თანხაქულებით, რაც უფრო დაბალია რისკი და მით მეტია სავარაუდო ეფექტით ტრანზაქციის შესრულების ალბათობა, რაც მსესხებელს საშუალებას მისცემს დროულად დაფაროს სავალო ვალდებულებები.

მსესხებლის კრედიტუნარიანობის კლასის განსაზღვრა

კლიენტის კრედიტუნარიანობის კლასი განისაზღვრება ძირითადი და დამატებითი მაჩვენებლების საფუძველზე. ბანკის მიერ არჩეული ძირითადი მაჩვენებლები უცვლელი უნდა დარჩეს შედარებით დიდი ხნის განმავლობაში. ბანკის ან სხვათა საკრედიტო პოლიტიკის დოკუმენტი აღრიცხავს ამ მაჩვენებლებს და მათ სტანდარტულ დონეებს. ეს უკანასკნელი ორიენტირებულია საერთაშორისო სტანდარტებზე, მაგრამ ინდივიდუალურია მოცემული ბანკისთვის და მოცემული პერიოდისთვის.

დამატებითი ინდიკატორების ნაკრები შეიძლება გადაიხედოს არსებული სიტუაციიდან გამომდინარე. მათი გამოყენება შესაძლებელია ბიზნეს რისკის, მენეჯმენტის, ბანკის მიმართ ვადაგადაცილებული ვალის ხანგრძლივობის, შედეგების ანგარიშის საფუძველზე გამოთვლილი ინდიკატორების, ბალანსის ანალიზის შედეგების შესაფასებლად და ა.შ.

კლიენტის კრედიტუნარიანობის კლასი განისაზღვრება ძირითადი მაჩვენებლების მიხედვით და კორექტირებულია დამატებითი მაჩვენებლების გათვალისწინებით.

კრედიტუნარიანობის კლასი ძირითადი ინდიკატორების დონეზე შეიძლება განისაზღვროს ქულათა სკალის გამოყენებით. მაგალითად: I კლასი – 100-150 ქულა; II კლასი – 151-250 ქულა; III კლასი – 251-300 ქულა. ქულების გამოსათვლელად გამოიყენება ინდიკატორის კლასი, რომელიც განისაზღვრება ფაქტობრივი მნიშვნელობის სტანდარტთან შედარებით, ასევე ინდიკატორის მნიშვნელოვნების (რეიტინგის) შედარებით.

ინდიკატორის რეიტინგი ან მნიშვნელობა განისაზღვრება ინდივიდუალურად მსესხებელთა თითოეული ჯგუფისთვის, მოცემული კომერციული ბანკის პოლიტიკის, კლიენტის მახასიათებლების, მათი ბალანსის ლიკვიდურობისა და საბაზრო პოზიციის მიხედვით. მაგალითად, მოკლევადიანი რესურსების მაღალი წილი, ვადაგადაცილებული სესხების არსებობა და მიმწოდებლებისადმი გადაუხდელობა ზრდის სწრაფი ლიკვიდობის კოეფიციენტის როლს, რომელიც აფასებს საწარმოს შესაძლებლობას სწრაფად გამოუშვას სახსრები. ბანკის რესურსების მოზიდვა მუდმივი მარაგების დაკრედიტებაში და სააქციო კაპიტალის ოდენობის ნაკლებობა ზრდის ფინანსური ბერკეტის ინდიკატორის რეიტინგს. საკრედიტო ეკონომიკური საზღვრების დარღვევა, კლიენტების „დავალება“ კრედიტუნარიანობის შეფასებისას პირველ ადგილზე აყენებს მიმდინარე ლიკვიდურობის კოეფიციენტს.

კრედიტუნარიანობის საერთო შეფასება მოცემულია ქულებით. ქულები არის თითოეული ინდიკატორისა და საკრედიტო კლასის რეიტინგის პროდუქტების ჯამი. 1 კლასი 100-150 ქულით ენიჭება, მე-2 კლასი 151-250 ქულით და მე-3 კლასი 251-300 ქულით.

ინდიკატორების და ქულების იგივე დონის მიღწევა შესაძლებელია სხვადასხვა ფაქტორების გამო, რომელთაგან ზოგი დაკავშირებულია დადებით პროცესებთან, ზოგი კი უარყოფით პროცესებთან. ამიტომ კლასის დასადგენად დიდი მნიშვნელობა აქვს კრედიტუნარიანობის კოეფიციენტების ფაქტორულ ანალიზს, ბალანსის ანალიზს და ინდუსტრიასა თუ რეგიონში არსებული მდგომარეობის შესწავლას.

მცირე ბიზნესის კრედიტუნარიანობა შეიძლება შეფასდეს ისევე, როგორც მსხვილი და საშუალო ზომის მსესხებლების ვალის დაფარვის უნარი - ფინანსური საკრედიტო კოეფიციენტების, ფულადი სახსრების ნაკადების ანალიზისა და ბიზნეს რისკის შეფასების საფუძველზე.

თუმცა, ბანკის მიერ ფინანსური კოეფიციენტებისა და ფულადი სახსრების ნაკადების ანალიზის მეთოდის გამოყენება რთულია ამ ბანკის კლიენტების აღრიცხვისა და ანგარიშგების მდგომარეობის გამო. უცხოურ და რუსულ მცირე ბიზნესს, როგორც წესი, არ ჰყავს ლიცენზირებული ბუღალტერი. გარდა ამისა, ხარჯები აუდიტიარ არის ხელმისაწვდომი ბანკის ამ კლიენტებისთვის. შესაბამისად, მსესხებლის დასკვნის აუდიტის დადასტურება არ არსებობს. ამ მიზეზების გამო, კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასება ეფუძნება არა მის ფინანსურ ანგარიშგებას, არამედ ბანკის თანამშრომლის პირად ცოდნას ბიზნესის შესახებ. ამ კლიენტის. ეს უკანასკნელი გულისხმობს კლიენტთან მუდმივ კონტაქტს: პერსონალურ ინტერვიუს კლიენტთან, რეგულარულ ვიზიტებს მის საწარმოში.

მცირე საწარმოს ხელმძღვანელთან პირადი ინტერვიუს დროს ირკვევა სესხის დანიშნულება, წყარო და ვალის დაფარვის ვადა. კლიენტმა უნდა დაამტკიცოს, რომ დაკრედიტებული ინვენტარი შემცირდება გარკვეული თარიღით და დაკრედიტებული ხარჯები ჩამოიწერება გაყიდული საქონლის ღირებულებაზე. საწარმოში ხშირი ვიზიტისთვის ბანკი სესხებს მხოლოდ ახლომდებარე კომპანიებს აძლევს.

აღსანიშნავია მცირე საწარმოების კიდევ ერთი თავისებურება - მათი მენეჯერები და თანამშრომლები ხშირად ერთი ოჯახის წევრები ან ნათესავები არიან. ამიტომ, დაბნეულობა შესაძლებელია პირადი კაპიტალიმფლობელი საწარმოს კაპიტალით. აქედან გამომდინარეობს შემდეგი მახასიათებელი საზღვარგარეთ (აშშ) მცირე ბიზნესთან საბანკო საკრედიტო ურთიერთობების ორგანიზებაში: სესხის დაფარვა გარანტირებულია მფლობელის, კერძოდ მისი ქონების მიერ. მაგრამ ამ მხრივ მცირე კლიენტის კრედიტუნარიანობის შეფასებისას გათვალისწინებულია მფლობელის ფინანსური მდგომარეობა. ეს უკანასკნელი განისაზღვრება პიროვნული საფუძველზე ფინანსური ანგარიში.

პირადი ფინანსური ანგარიშგების ფორმა შეიცავს ინფორმაციას ფიზიკური პირის აქტივებისა და ვალდებულებების შესახებ. ამ შემთხვევაში გამოიყოფა დაგირავებული აქტივები და უზრუნველყოფილი ვალდებულებები. აქტივებში შედის ნაღდი ფული, აქციები და ობლიგაციები, დებიტორული ანგარიშები ნათესავებისგან, მეგობრებისგან და სხვებისგან, უძრავი ქონება, სიცოცხლის დაზღვევის გამოსყიდვის ღირებულება და ა.შ. ვალდებულებები მოიცავს ვალებს ბანკების, ნათესავებისა და სხვა პირების მიმართ, ვალები გადასახადებზე და გადასახადებზე, დაგირავებული ქონების ღირებულება, კონტრაქტებით გადახდები, დაზღვევის გადასახდელად გამოყენებული სესხები და ა.შ. უფრო დეტალური ანალიზისთვის. , მოცემულია ჩანაწერი ცალკეული სახეობებიფიზიკური პირის აქტივები და ვალდებულებები.

ამრიგად, ბანკის სისტემა მცირე მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად შედგება შემდეგი ელემენტებისაგან:

1. ბიზნესის რისკის შეფასება.

2. დამკვეთის მუშაობაზე დაკვირვება.

3. ბანკირის პირადი გასაუბრება საწარმოს მფლობელთან.

4. მესაკუთრის პირადი ფინანსური მდგომარეობის შეფასება.

ფიზიკური პირის კრედიტუნარიანობის შეფასება ხდება მოთხოვნილი სესხისა და მისი თანაფარდობის საფუძველზე პირადი შემოსავალი, საერთო შეფასებაფინანსური მდგომარეობა და ქონება, ოჯახის შემადგენლობა, პიროვნული მახასიათებლები, კლიენტის საკრედიტო ისტორიის შესწავლა.

მაგალითად, საფრანგეთში, ინდივიდის კრედიტუნარიანობა ფასდება ქულების სისტემის გამოყენებით. სამომხმარებლო სესხის გაცემის მიზანშეწონილობისა და პირობების განსაზღვრის პროგრამა შეიცავს სამ განყოფილებას: ინფორმაციას სესხისა და კლიენტის შესახებ და კლიენტის ფინანსური მდგომარეობა.

პირველ განყოფილებაში მოცემულია ინფორმაცია სესხის გამცემი ბანკის თანამშრომლის შესახებ, კლიენტის ფაილის ნომერი, სააგენტოს დასახელება, სესხის სახეობა და თანხა, დაფარვის სიხშირე, საპროცენტო განაკვეთი დაზღვევის გარეშე, სესხის გაცემის თარიღი. , კლიენტის მიერ დაფარვისთვის არჩეული თვის დღე, პასუხი კითხვაზე დაზღვევის აუცილებლობის შესახებ, სესხის ყოველთვიური დაფარვის აბსოლუტური თანხა სადაზღვევო გადახდით და მის გარეშე, პროცენტის და სადაზღვევო გადასახდელების მთლიანი თანხა, რომელიც გადაიხდება. ბანკისკენ. პროგრამის მეორე ნაწილში შეიტანება მონაცემები კლიენტის პროფესიის, გარკვეულ სოციალურ ჯგუფში მის წევრობაზე, დამსაქმებელზე, წმინდა წლიურ შემოსავალზე, წლის ხარჯებზე და სამუშაო გამოცდილებაზე. მესამე განყოფილება - კლიენტის ფინანსური მდგომარეობა - შეიცავს ინფორმაციას მიმდინარე და შემნახველი ანგარიშების ნაშთების, შემოსავლებისა და ხარჯების თანაფარდობის შესახებ. ჩამოთვლილი ინფორმაციის შეყვანის საფუძველზე ბანკის თანამშრომელი იღებს დასკვნას შესაძლებელია თუ არა სესხის გაცემა. უარყოფითი პასუხის შემთხვევაში საბანკო სააგენტოს შეუძლია კლიენტი მიმართოს თავის დირექტორატს სესხის გაცემის შესაძლებლობის შემდგომი განხილვის მიზნით.

შეერთებულ შტატებში ფიზიკური პირის კრედიტუნარიანობის შეფასების საფუძველია მისი საკრედიტო ისტორიის შესწავლა, რომელიც დაკავშირებულია მაღაზიებში საქონლის კრედიტით შეძენასთან. ბანკი იყენებს თქვენს სესხის განაცხადის ინფორმაციას: სახელს, მისამართს და სოციალური დაცვის ნომერს. ამ სამი პარამეტრის საფუძველზე შეგიძლიათ შეაგროვოთ ინფორმაცია ბანკებისგან, საკრედიტო ბარათების კომპანიებისგან და სახლის მფლობელებისგან გადაუხდელობის ყველა შემთხვევის შესახებ. ბანკს აინტერესებს მომხდარი გადაუხდელობების რაოდენობა და ზომა, ვადაგადაცილებული ვალების დაფარვის ვადა და მეთოდი. ამის საფუძველზე დგება საკრედიტო ისტორია.

საკრედიტო ისტორიის გარდა, ამერიკული ბანკების მიერ ფიზიკური პირის კრედიტუნარიანობის შეფასების სისტემა მოიცავს შემდეგ ინდიკატორებს: ვალი-შემოსავლის თანაფარდობა, შემოსავლის სტაბილურობა და მუშაობის ხანგრძლივობა ერთ ადგილზე, ერთ მისამართზე ცხოვრების ხანგრძლივობა, ოდენობა. კაპიტალი.

ბოლო დრომდე რუსული ბანკები ფიზიკური პირების კრედიტუნარიანობის შეფასებისას ყურადღებას ამახვილებდნენ მხოლოდ ფინანსური ასპექტიკერძოდ, მსესხებლის მომგებიანობა. ამჟამად, ამ მიზნით, კრედიტუნარიანობის კოეფიციენტი გამოითვლება, როგორც თანაფარდობა:

CCRED = ≤ 0.3

დღეს ბანკები ამ ფინანსური ფაქტორის გარდა სხვებსაც ითვალისწინებენ: სოციალური, პროფესიული, ქონებრივი, განსაკუთრებული საბანკო ფაქტორი.

· მსესხებლის ასაკი;

· პროფესია;

· მუშაობის ხანგრძლივობა ერთ ადგილზე;

· დასაქმების სფერო;

· უძრავი ქონების ხელმისაწვდომობა;

· ბანკში დეპოზიტების არსებობა;

· საკრედიტო ისტორია და ა.შ.

მის კურსის მუშაობა, განვიხილე ამ მომენტისთვის ყველაზე აქტუალური თემა, როგორ შევაფასოთ მსესხებლის კრედიტუნარიანობა. ბანკისთვის, რომელიც სპეციალიზირებულია სესხების გაცემაში, პოტენციური მსესხებლების კრედიტუნარიანობის შეფასება არის მთავარი ფუნქცია. ანუ, ბანკის ფინანსური მდგომარეობა დამოკიდებული იქნება კლიენტის შეფასების ხარისხზე. სასესხო ოპერაციების განხორციელებისას რისკის შემცირება შესაძლებელია ბანკის კლიენტების კრედიტუნარიანობის ყოვლისმომცველი შესწავლის საფუძველზე.

კრედიტუნარიანობის ანალიზი იწყება სესხის განაცხადის განხილვით და მსესხებელთან გასაუბრებით. ეს შესაძლებელს ხდის გაირკვეს არა მხოლოდ სასესხო ტრანზაქციის მნიშვნელოვანი დეტალები, არამედ შეადგინოს მსესხებლის ფსიქოლოგიური პორტრეტი, შეაფასოს კომპანიის მენეჯმენტის პროფესიული მზადყოფნა, სიტუაციის მათი შეფასების რეალიზმი და პერსპექტივები. საწარმოს განვითარება.

სესხის გაცემის შესახებ გადაწყვეტილების მიღებამდე ბანკმა უნდა დაახასიათოს მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობა. იგი განისაზღვრება საწარმოს საქმიანობის შესახებ მონაცემების საფუძველზე, მათ შორის სააქციო კაპიტალის ოდენობა, მონაცემები მომგებიანობაზე, მიმდინარე აქტივების სტრუქტურაზე, მათ ბრუნვაზე, საბრუნავი კაპიტალის წყაროების შემადგენლობასა და სტრუქტურაზე და ა.შ. ამავე დროს. დროულად, მნიშვნელოვანია არა მხოლოდ მონაცემები მათი ბრუნვისა და აქტივებისა და ვალდებულებების სხვადასხვა ერთეულების ბრუნვის მაჩვენებელს შორის.

თანამედროვე საბანკო პრაქტიკა იყენებს მრავალ ხერხს მსესხებლის ფინანსური მდგომარეობის შესაფასებლად. მათ შორის ყველაზე აღიარებული შეფასება ეფუძნება ფინანსური კოეფიციენტების ანალიზს, რომელიც გაერთიანებულია ოთხ ძირითად ჯგუფად: ლიკვიდურობის, ფინანსური სტაბილურობის, ბიზნეს აქტივობისა და ოპერაციული ეფექტურობის ინდიკატორები.

მაგრამ ამ კოეფიციენტების გამოყენებისას თქვენ არ შეგიძლიათ დაეყრდნოთ მხოლოდ რომელიმე ამ კოეფიციენტს ბანკის მიერ მიღებული ყველა ინფორმაცია არსებითად უნდა გაანალიზდეს და მთავარი შედეგი, სესხის გაცემაზე ან უარის თქმის შესახებ, ბანკმა უნდა მიიღოს. ყველა მონაცემის საფუძველი.

თითოეულ ბანკს, რომელიც ეხება სესხებს, აქვს კრედიტუნარიანობის შეფასების საკუთარი სისტემა. გარკვეულწილად, ისინი ყველა ეყრდნობა გარკვეულ მეთოდებს, მაგრამ თითოეულ ბანკს აქვს საკუთარი პრიორიტეტები ამა თუ იმ სფეროს დაკრედიტებისთვის, ამიტომ, რამდენი ბანკი არსებობს, იმდენი მეთოდია მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შესაფასებლად.

1. აჩკასოვი ა.ლ. კომერციული ბანკების აქტიური ოპერაციები /ა.ი. აჩკასოვი. მ.: კონსულტანტ-ბანკერი, 1994 წ.

2. ენდოვიცკი დ.ა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი და შეფასება: საგანმანათლებლო და პრაქტიკული გზამკვლევი / დ.ა. ენდოვიცკი, ი.ვ. ბოჩაროვა. – M.: Knorus, 2005 წ

3. კირისიუკი გ.მ. ბანკის შეფასება მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შესახებ // ფული და კრედიტი. 1993. No4.

4. ლავრუშინა ო.ი. საბანკო საქმე / რედ.; მე-3 გამოცემა, შესწორებული. და დამატებითი - M.: KNORUS, 2005 წ

5. ლი ო.ვ. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის შეფასების შესახებ (რუსული და უცხოური გამოცდილება) // ფული და კრედიტი - 2005, No4

6. ოლშანი ა.ი. ბანკის დაკრედიტება- რუსული და უცხოური გამოცდილება / A.I. მურყანი. M.: RDL, 1997 წ.

7. სევრუკ ვ.ტ. ერთობლივი საწარმოს კრედიტუნარიანობის ანალიზი // ფული და კრედიტი, 1999, No3.

8. შალამოვი გ.ა. საკრედიტო ისტორიის ბიურო, როგორც საბანკო რისკების შემცირების ინსტრუმენტი // საბანკო საქმე - 2005, No4

9. შერემეტი ა.დ. ფინანსური ანალიზის მეთოდოლოგია / ახ. შერემეტი, რ.ს. საიფულინი, ე.ვ. ნეგაშევი. M.: INFRA-M, 2005 წ.

11. საბანკო ანალიტიკოსთა კლუბის ვებგვერდი www.bankir.ru/

საბანკო საქმე / რედ. ო.ი. ლავრუშინი; მე-3 გამოცემა, შესწორებული. და დამატებითი - M.: KNORUS, 2005 წ.

სევრუკ ვ.ტ. ერთობლივი საწარმოს კრედიტუნარიანობის ანალიზი // ფული და კრედიტი, 1999, No3. – გვ. 43

ოლშანი ა.ი. ბანკის დაკრედიტება - რუსული და უცხოური გამოცდილება / A.I. მურყანი. M.: RDL, 1997. – გვ. 51

ენდოვიცკი დ.ა. მსესხებლის კრედიტუნარიანობის ანალიზი და შეფასება: საგანმანათლებლო და პრაქტიკული გზამკვლევი / დ.ა. ენდოვიცკი, ი.ვ. ბოჩაროვა. – M.: Knorus, 2005. – გვ. 36-38

ნარკვევი საბანკო საქმეზე

რუსეთში საწარმოების ფინანსური რისკების პირდაპირი დაზღვევა - შეფასება და განვითარება

ნარკვევი საბანკო საქმეზე

საინვესტიციო პროექტები 3

რეზიუმე საბანკო

სტატუსი და განვითარების პერსპექტივები რეალური ინვესტიციაყაზახეთის რესპუბლიკაში